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保險公司論文精選(九篇)

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保險公司論文

第1篇:保險公司論文范文

保險次級債也就是保險公司經過資本管理以及保險監(jiān)管機關等批準通過定向募集的具有一定期限,在債務清償順序中本息清償位次滯后于保險公司保單責任與經營其他負債,但優(yōu)先于保險公司清算股本的次級債務。保險次級債在的發(fā)行、償還、贖回、延期、清算等都需景觀債券與保險相關監(jiān)管的嚴格監(jiān)管與審批;保險公司只有在確保償還次級債后償付能力充足率滿足監(jiān)管要求最低限之上的基礎上才能償付次級債的本息,特別是有別于一般債務,保險公司無法按期還本付息時,次級債債權人無權向法院主張申請對保險公司的破產清算;即使在保險公司符合破產清算要求,在破產清算時,次級債清償順位也僅僅優(yōu)先于股本而位于其他債務之后。次級債的發(fā)行以一種現實的資產性負債為保險責任的未來償付“或有負債”進行了一種資產型的擔保。保險公司在收取保費資產擔負放大了的“或有負債”同時,隱藏了必須不斷的擁有相應的自身可兌付的附屬資產對其或有損失負債予以財務擔保的實施。

保險次級債在表面上通過債券發(fā)行補充資本的方式暫時將償付能力不足的問題掩蓋,但事實上并未從根本上予以解決。具備足夠的對保險賠付(或稱為“或有負債”)的擔保償付能力是保險公司經營保險的基礎也是保險公司持續(xù)經營的必要條件。基于此,保險公司的經營功能就是準備足夠的資產或資本抵御經營風險過程中過程中面臨的各種可能發(fā)生風險的賠付。而保險公司核心資產或資本的主要是來源于股東設立公司時投入的股本以及經營過程中的相關盈余儲備,這些核心資產公司經營保險償付賠付基礎。保險次級債券在一定形式意義上具有類似資本屬性,但它實際上或者說最終卻不具備核心資產的償付風險賠款的能力。

保險次級債作為一種純債務,其本質上仍深刻體現其負債這一屬性,通過審批、定向發(fā)行、募集等環(huán)節(jié)手段來實現的債券發(fā)行募集資本的這一過程中,會面臨宏觀政策變化,監(jiān)管層判斷信息不對稱,中觀微觀法規(guī)規(guī)章不健全,固定期限較難交易轉讓對定向購買者吸引有限,保險發(fā)債影響公眾、投資者、客戶對公司經營狀況對公司經營誤判,最終影響次級債發(fā)行成功或者影響股東、客戶、公眾對公司信心喪失導致經營失敗等風險。

第2篇:保險公司論文范文

鑒于保險公司運營績效評價問題的重要性,國內外相繼展開這方面的研究。國外文獻主要集中于隨機前沿分析(SFA)、數據包絡分析(DEA)、自由分布分析(FDA)、比較前沿分析(CFA)、隨機成本前沿分析(SCFA)等方法層面:Kraft等(1998)[1]運用隨機前沿分析(SFA),選取1994-1995年期間克羅地亞地區(qū)銀行類金融機構的經營數據,對銀行類金融機構經營績效進行了實證分析,研究認為,新銀行的經營績效比老銀行相對低下;Grabowski等(1993)[2]采用數據包絡分析(DEA)對銀行績效進行了實證分析,研究發(fā)現,分支機構模式的銀行績效比控股公司模式的銀行績效要高;Grabowski等(1994)[3]采用自由分布分析(FDA)對銀行績效進行了實證研究,結果發(fā)現,銀行規(guī)模越大,則對應的銀行績效相對越??;Bauer等(1998)[4]運用比較前沿分析(CFA)對非銀類金融機構績效進行了實證分析,研究發(fā)現,比較前沿分析(CFA)比隨機前沿分析(SFA)計算出來的績效值平均水平要低;Worthington(1998)[5]運用隨機成本前沿分析(SCFA)測算了資產質量、人力素質和教育程度等因素對非銀類金融機構績效的影響。國內文獻主要集中于兩大層面:在保險公司績效評價方面,楊樹東等(2010)[6]采用結構方程模型方法,對我國保險公司經營績效進行了評價分析;竇爾翔等(2011)[7]運用RAROC模型分析法,對我國商業(yè)銀行和保險公司的風險績效進行了評價分析;褚保金等(2011)[8]通過ConeRatio(錐比率)模型分析了我國保險公司的運營績效,研究認為,ConeRatio模型更符合以風險控制為主的保險公司運營績效評價;孫蓉等(2013)[9]采用主成分分析法,選取2011年樣本數據,對我國保險公司運營績效進行了綜合評價;孫健等(2014)[10]在分析我國保險業(yè)市場結構與效率基礎上,選取相關樣本數據,對我國保險業(yè)績效進行了實證評價;蔣才芳等(2014)[11]運用數據包絡法(DEA),對我國人壽保險公司的經營績效進行了有效性評價;劉鵬等(2010)[12]通過構建VaR模型,對我國保險公司的投資組合保險策略績效進行了綜合評價;樊銳(2011)[13]運用主成分分析法,對我國保險資金在證券投資績效方面進行了評價分析;黃薇等(2012)[14]以壽險類保險為例,對中國人壽保險行業(yè)的營銷績效進行了評價。在保險公司績效影響方面,張邯癑等(2007)[15]選取保險業(yè)相關運營數據,對我國保險公司績效的整體影響因素進行了實證分析;趙桂芹(2009)[16]實證分析了資本投入效率對我國財產類保險公司經營績效的影響機制;王曉英等(2011)[17]以股權結構與經營績效的內在關聯性為基礎,實證分析了股權結構對國有上市保險公司經營績效的影響問題;夏?等(2013)[18]選取我國保險行業(yè)2011年的截面數據,實證分析了公司治理機制對我國保險業(yè)風險與績效的影響問題;陳彬等(2013)[19]選取我國24家中資財產類保險公司作為樣本數據,對公司治理機制與保險公司績效的關聯性程度進行了實證分析;邵全權等(2009)[20]以壽險類保險為例,實證分析了保險保障基金對中國壽險業(yè)結構、競爭與績效的影響問題;邵全權等(2009)[21]實證分析了保險保障基金對中國保險業(yè)整體產業(yè)組織經營績效的影響問題。綜上所述,現有文獻主要集中于保險公司經營績效方面的探討,很少涉及保險公司運營績效評價方面的探討。此外,現有文獻在實證方法方面很少采用因子分析法,在樣本選取方面很少采用中國境內保險公司作為樣本對象,在研究思路方面很少涉及分類評價??紤]到中國境內保險公司運營績效評價是個嶄新問題,對此,本研究的主要貢獻在于:設計了中國境內保險公司運營績效評價指標體系,在此基礎上,選取來自中國保險業(yè)60家境內保險公司的運營數據,運用因子分析法對中國境內保險公司運營績效評價進行了實證分析,并以此為依據,給出了相關政策建議。本研究成果將為中國保險業(yè)構建科學高效的運營績效評價體系,提供重要的理論指導與決策參考。本研究剩余部分的內容結構安排如下:第二部分為中國境內保險公司運營績效評價指標體系設計;第三部分為中國境內保險公司運營績效評價的實證分析;第四部分為結論與建議。

二、中國境內保險公司運營績效評價指標體系設計

(一)保險公司運營績效評價指標的遴選基礎所謂保險公司運營績效,主要是指保險公司在保險業(yè)務運營過程中所呈現的效率狀態(tài)。保險公司的運營績效不同于保險公司的經營績效,保險公司的經營績效主要側重于保險公司經營管理的效率狀態(tài),而保險公司的運營績效除了反映保險公司經營管理層面以外,還應反映保險公司的風險運營、業(yè)務發(fā)展、人才配置等多元層面。此外,保險公司作為一類特殊的金融企業(yè),將具有普通企業(yè)的基本特征,對此,通過對普通企業(yè)運營績效評價的相關指標進行修正,可以成為保險公司運營績效評價的基礎性指標。同時,保險公司與普通企業(yè)之間還存在較大差異,對此,還應當結合保險公司金融業(yè)務的具體特征,添加若干能夠反映保險公司金融業(yè)務特征的拓展性指標?;A性指標與拓展性指標組合在一起,構成了保險公司運營績效評價指標體系。保險公司運營績效評價基礎性指標的遴選基礎,主要是依據《企業(yè)效績評價操作細則(修訂)》對于金融類企業(yè)績效評價的相關規(guī)定,《企業(yè)效績評價操作細則(修訂)》是由國家財政部、國家經貿委、國家人事部、中央企業(yè)工委、國家發(fā)改委等五大部門于2002年度聯合頒布的,企業(yè)績效評價操作細則(修訂)涉及的具體評價層面主要包括財務效益狀況、償債能力狀況、發(fā)展能力狀況、資產運營狀況等四大層面,以及基本、修正、評議等三個層次的32個指標,該32個指標依照不同層次及不同權重,構成了普通企業(yè)績效評價的基礎指標,具體見表1。

(二)保險公司運營績效評價指標體系的基本架構依據保險公司運營績效的定義,保險公司運營績效不僅需要反映保險公司的經營管理層面,還需要反映保險公司的風險運營、業(yè)務發(fā)展、人才配置等層面。此外,本研究認為,保險公司不同于普通企業(yè),應結合企業(yè)績效評價操作細則(修訂)對應的基礎指標,再依據保險公司金融業(yè)務的具體特征,對保險公司運營績效評價指標進行拓展與深化,才能得到能夠準確反映保險公司運營績效的評價指標體系??紤]到保險公司運營績效必須綜合反映保險公司的經營管理、風險運營、業(yè)務發(fā)展、人才配置等綜合層面,對此,本研究認為,保險公司運營績效評價指標體系應當從保險公司的資產質量水平、保險賠付水平、保險經營水平、利潤獲取水平、保險發(fā)展水平、保險服務水平、人才配置水平等七大變量層面,分別遴選出反映上述七大變量的相關指標,從而構成真正適合于保險公司運營績效評價的指標體系。依據上述分析思路,本研究構建了保險公司運營績效評價指標體系,基本架構見表2。依據保險公司運營績效評價指標體系的基本架構,保險公司運營績效評價指標體系主要由反映七大變量的15個指標構成。此外,本研究還給出了各個變量對應指標的測度公式,為實證分析提供樣本數據的輸入接口,并通過對各個變量與對應指標之間的關聯度分析,給出了各個變量與對應指標之間的相關性情況,具體結果見表3。本研究對于上表給出的指標測度公式及相關性情況詮釋如下:1.對于資產質量水平變量的詮釋該變量主要反映保險公司運營中的資產分布及配置質量狀況,主要由現金比率、固定資產比率、應收保費比率等3個指標來綜合反映。其中:現金比率指標值越大,則保險公司短期償債能力就越強,屬于正向指標;固定資本比率指標值越大,則保險公司短期償債能力就越弱,但是,依據我國保險公司的財務制度規(guī)定,固定資本比率指標值最高不得超過50%,屬于適度負向指標;應收保費率是保險公司的應收賬款率,應收保費率指標值越大,則保險公司短期償債能力就越弱,但是,依據我國保險公司的財務制度規(guī)定,一般應小于或等于8%,屬于適度負向指標。2.對于保險賠付水平變量的詮釋該變量主要反映保險公司運營中的保險賠付及退保應對狀況,主要由資產負債率、賠付退保率等2個指標來綜合反映。其中:資產負債率指標值越大,則保險公司中長期償債能力就越弱,屬于負向指標;賠付退保率指標主要是賠付退保金額與保費收入的比值,賠付退保率指標值越大,則保險公司應對意外風險的賠付能力就越弱,屬于負向指標。3.對于保險經營水平變量的詮釋該變量主要反映保險公司運營中的資產運作及經營效率狀況,主要由總資產周轉率、人均凈利潤、人均保費收入等3個指標來綜合反映。其中:總資產周轉率指標值越大,則保險公司資產運作效率就越高,保險經營水平也就越高,屬于正向指標;人均凈利潤與人均保費收入指標值越大,則保險公司經營效率也就越高,保險經營水平也就越高,均屬于正向指標。4.對于利潤獲取水平變量的詮釋該變量主要反映保險公司運營中的資產回報及保險收益狀況,主要由凈資產收益率、承保利潤率等2個指標來綜合反映。其中:凈資產收益率指標值越大,則保險公司資本回報水平就越高,說明資本創(chuàng)造利潤能力就越強,屬于正向指標;承保利潤率指標主要反映保險公司保險業(yè)務的獲利水平,承保利潤率指標值越大,則保險公司保險主營業(yè)務的獲利能力就越強,屬于正向指標。5.對于保險發(fā)展水平變量的詮釋該變量主要反映保險公司運營中的保費增長及資本增長狀況,主要由保費增長率、資產保值增值率等2個指標來綜合反映。其中:保費增長率指標反映保險公司保險主營業(yè)務的規(guī)模增長水平,保費增長率指標值越大,則保險公司的保險主營業(yè)務發(fā)展水平就越高,屬于正向指標;資本保值增值率指標反映保險公司資本保值增值水平,資本保值增值率指標值越大,則保險公司主營業(yè)務收入水平就越高,屬于正向指標。6.對于保險服務水平變量的詮釋該變量主要反映保險公司運營中的保費服務效率狀況,主要由保費服務成本指標來直接反映。保費服務成本指標主要是指保險公司獲取單位保費收入需要承擔的手續(xù)費及傭金成本,事實上,保費服務成本指標主要反映了保險公司對于保費業(yè)務的服務效率。保費服務成本指標值越大,則保險公司保險服務效率就越低,保險公司運營績效也就越低,屬于負向指標。7.對于人才配置水平變量的詮釋該變量主要反映保險公司運營中的人才配置結構及效率狀況,主要由銷售人員比例、大專以上員工比率等2個指標來綜合反映。其中:在人才配置結構方面,保險公司屬于金融服務業(yè),需要大規(guī)模的銷售人員數量,因此,銷售人員比例指標值越大,保險公司保險主營業(yè)務規(guī)模就越大,屬于正向指標;在人才配置效率方面,保險公司從業(yè)人員需要學習及掌握一定的保險專業(yè)知識,因此,大專以上員工比率指標值越大,保險公司保險業(yè)務的拓展能力就越強,屬于正向指標。綜上所述,保險公司運營績效評價指標體系主要由來自于資產質量水平、保險賠付水平、保險經營水平、利潤獲取水平、保險發(fā)展水平、保險服務水平、人才配置水平等七大變量層面的15個指標構成。下面,本研究將以上述評價指標體系為基礎,采用因子分析法(FAM),對中國保險公司運營績效評價進行實證分析。

三、中國境內保險公司運營績效評價的實證分析

(一)樣本數據來源及處理本研究選取中國保險業(yè)60家境內保險機構作為實證樣本,樣本數據來源于《中國保險年檢2013》提供的中國保險業(yè)官方統(tǒng)計數據。需要說明的是,為深入比較不同類型及不同性質保險公司之間運營績效的差異,本研究對中國境內保險公司進行了基本分類,其中:按照公司經營類型來劃分,主要分為財產保險公司與人壽保險公司兩大類;按照公司資本性質來劃分,主要分為中資保險公司、合資保險公司與外資保險公司三大類。依據上述分類方法,在公司經營類型方面,本研究選取的60家中國境內保險公司主要包括28家財產保險公司與32家人壽保險公司。在公司資本性質方面,60家中國境內保險公司主要包括31家中資保險公司、15家合資保險公司與14家外資保險公司。下面,我們將資產質量水平、保險賠付水平、保險經營水平、利潤獲取水平、保險發(fā)展水平、保險服務水平、人才配置水平等七大變量作為一級變量,將反映七大一級變量的15個指標作為二級變量,我們將二級變量又命名為“指標變量”,15個指標變量分別以變量符號X1至X15來表示,指標體系的變量設定符號見表4。我們將《中國保險年檢2013》提供的中國保險業(yè)官方統(tǒng)計數據代入表4中,即可得到中國保險公司運營績效評價實證分析的原始樣本數據。本研究原始樣本數據保留兩位小數。為便于分析,我們給出了中國境內60家保險公司的簡稱及分類表,具體見附錄A。此外,為了充分發(fā)揮因子分析法在實證分析中的作用,我們需要對原始樣本數據進行如下處理:一方面,為了消除指標變量之間的量綱差異而帶來的實證結果偏差,我們將運用軟件SPSS19.0中的Z-Score方法對原始樣本數據進行了標準化處理;另一方面,為了檢測數據間的相關性,從而判定樣本數據是否適合做因子分析,我們進行了KMO檢驗和Bartlett檢驗,本研究進行的KMO與Bartlett檢驗結果表明,KMO檢驗結果超過0.5,達到0.586,說明樣本數據相關性的置信度達到95%以上,樣本數據之間具有很強的相關性,因此,樣本數據適合進行因子分析。

(二)實證分析過程下面,我們將采用因子分析法進行實證分析。本研究實證分析的具體思路是:首先,計算方差貢獻率及累計方差貢獻率,確定主成分個數;其次,計算主成分的載荷矩陣,確定每個主成分覆蓋的指標內容及因子名稱;然后,計算主成分的系數矩陣,確定每個主成分或因子的計量表達式,并依據方差貢獻率,得到綜合因子的計量表達式;最后,依據綜合因子的計量表達式,給出中國境內保險公司運營績效的綜合評價結果。1.方差貢獻率及累計方差貢獻率計算通過SPSS分析得到解釋總方差的計算結果,具體結果見表5。由上表可以看出,我們得到的7大主因子累計方差貢獻率達到80.517%,能夠很好地覆蓋15個評價指標,完全可以對60家中國境內保險公司運營績效評價進行較好解釋。此外,從7大主成分的方差貢獻率分布還可看出,第一主成分的方差貢獻率為19.591%,綜合反映能力位居第一位;第二主成分的方差貢獻率為14.888%,綜合反映能力位居第二位;第三主成分的方差貢獻率為13.512%,綜合反映能力位居第三位;第四主成分的方差貢獻率為11.445%,綜合反映能力位居第四位;第五主成分的方差貢獻率為9.061%,綜合反映能力位居第五位;第六主成分的方差貢獻率為6.495%,綜合反映能力位居第六位;第七主成分的方差貢獻率為5527%,綜合反映能力位居第七位。2.主成分的載荷矩陣計算下面,我們選取7大主成分,運用SPSS工具,計算出主成分的載荷矩陣,具體結果見表6財政金融研究從主成分的載荷矩陣可以發(fā)現,不同主成分覆蓋著的不同的指標內容,對此,我們依據各個主成分覆蓋的主要指標內容,確定主成分名稱。具體分析如下:第一主成分主要由人均凈利潤(X7)、凈資產收益率(X9)、承保利潤率(X10)等指標變量來反映,這些指標變量主要反映了保險公司的綜合獲利能力,對此,我們將第一主成分命名為“綜合獲利能力因子”,以符號F1表示。第二主成分主要由現金比率(X1)、賠付退保率(X5)等指標變量來反映,這些指標變量主要反映了保險公司在短期內的保險賠付能力,對此,我們將第二主成分命名為“保險賠付能力因子”,以符號F2表示。第三主成分主要由人均保費收入(X8)、承保利潤率(X10)、服務成本(X13)、銷售人數比率(X14)、大專以上員工比率(X15)等指標變量來反映,這些指標變量主要反映了保險公司保險主營業(yè)務的運作效率,對此,我們將第三主成分命名為“保險運作效率因子”,以符號F3表示。第四主成分主要由資產負債率(X4)、人均凈利潤(X7)、人均保費收入(X8)、保費增長率(X11)、服務成本(X13)、銷售人數比率(X14)等指標變量來反映,這些指標變量主要反映了保險公司保險主營業(yè)務的拓展?jié)摿Γ瑢Υ?,我們將第四主成分命名為“保險拓展?jié)摿σ蜃印保苑朏4表示。第五主成分主要由固定資產比率(X2)、應收保費比率(X3)、資本保值增值率(X12)等指標變量來反映,這些指標變量主要反映了保險公司的風險控制能力,固定資產比率(X2)與應收保費比率(X3)越大,且資本保值增值率(X12)越小,則保險公司的風險控制能力就越弱,對此,我們將第五主成分命名為“風險控制能力因子”,以符號F5表示。第六主成分主要由現金比率(X1)、資產負債率(X4)、資本保值增值率(X12)、服務成本(X13)等指標變量來反映,這些指標變量主要反映了保險公司中長期的綜合償債能力,對此,我們將第六主成分命名為“綜合償債能力因子”,以符號F6表示。第七主成分主要由資產負債率(X4)、總資產周轉率(X6)等指標變量來反映,這些指標變量主要反映了保險公司運用財務杠桿進行資本運作及資產管理,也間接反映了保險公司的資產經營效率,對此,我們將第六主成分命名為“資產經營效率因子”,以符號F7表示。3.主成分的系數矩陣計算對表3-3中數據進行處理,將第i列元素分別除以第i個特征根的平方根SQR(i),即可得到第i個主成分的系數,全部主成分的系數就構成了主成分的系數矩陣,具體結果見表7。依據公式(8),我們即可計算出綜合因子F的具體數值,綜合因子F的具體數值就是我們所要得到的保險公司運營績效的綜合評價得分。4.保險公司運營績效綜合評價依據上述公式,我們即可得到60家中國境內保險公司的運營績效得分值,并依據運營績效的綜合評價得分情況,對60家中國境內保險公司運營績效進行了整體排名,運營績效得分的整體排名結果見表8。依據上表可以發(fā)現,在60家中國境內保險公司整體排名中,排名位于前五名的保險公司分別是安邦財險、安邦人壽、交銀康德、三星財險與三井住友,排名位于最后五名的保險公司分別是天安人壽、國泰人壽、國泰財險、安聯財險與中法人壽。同時,為便于比較分析,我們還對60家中國境內保險公司的運營績進行了分類排名。其中:從公司經營類型對60家中國境內保險公司運營績效得分情況進行分類排名,得到排名位于前十名的財險類與壽險類保險公司,公司類型排名的具體結果見表9。此外,從公司資本性質對60家中國境內保險公司運營績效得分情況進行分類排名,我們得到運營績效排名位于前五名的中資類、外資類與合資類保險公司,公司性質排名的具體結果見表10。的整體排名情況來看,中資類保險公司運營績效的平均得分為1.66分,外資類保險公司運營績效的平均得分為0.67分,合資類保險公司運營績效的平均得分為-4.67分。對此,我們得到的評價結論是:從運營績效的平均得分情況來看,中資類保險公司的運營績效整體上優(yōu)于外資類與合資類保險公司,外資類保險公司的運營績效整體上優(yōu)于合資類保險公司。

四、結論與建議

(一)研究結論本研究構建了中國境內保險公司運營績效的評價體系,并運用因子分析法,選取中國保險業(yè)60家境內保險機構的運營數據作為樣本數據,對中國境內保險公司運營績效評價進行了實證分析,主要得到如下實證結論:1.在中國境內保險公司運營績效整體評價方面,運營績效綜合得分排名位于前五名的保險公司分別是安邦財險、安邦人壽、交銀康德、三星財險、三井住友;運營績效綜合得分排名位于后五名的保險公司分別是天安人壽、國泰人壽、國泰財險、安聯財險、中法人壽。2.在財險類與壽險類保險公司的分類評價方面,運營績效綜合得分排名位于前五名的財險類保險公司分別是安邦財險、三星財險、三井住友、東京海上、長江財險;得分排名位于前五名的壽險類保險公司分別是安邦人壽、交銀康聯、工銀安盛、友邦廣東、友邦江蘇。3.在中資類、外資類與合資類保險公司的分類評價方面,運營績效綜合得分排名位于前五名的中資類保險公司分別是安邦財險、安邦人壽、長江財險、友邦廣東、友邦江蘇;得分排名位于前五名的外資類保險公司分別是三星財險、三井住友、東京海上、友邦廣東、友邦江蘇;得分排名位于前五名的合資類保險公司分別是交銀康聯、工銀安盛、恒安人壽、中意財險、聯泰大都會。4.比較中國境內保險公司運營績效的分類得分情況發(fā)現,財險類保險公司與壽險類保險公司之間的運營績效存在一定差異,財產類保險公司的運營績效優(yōu)于壽險類保險公司的運營績效;中資類保險公司的運營績效整體上優(yōu)于外資類與合資類保險公司,外資類保險公司的運營績效整體上優(yōu)于合資類保險公司。

第3篇:保險公司論文范文

1.1模型的基本假設基本假設如下:①商業(yè)保險公司與政府都是理性經濟人。②政府與商業(yè)保險公司在農業(yè)保險業(yè)務發(fā)展中存在信息不對稱與利益沖突。③政府作為委托人,不能直接觀察到作為人的商業(yè)保險公司在開展農業(yè)保險業(yè)務過程中的努力水平,商業(yè)保險根據私人利益的需求,可以選擇努力開展農業(yè)保險業(yè)務或消極對待農業(yè)保險業(yè)務。④商業(yè)保險公司和政府之間存在一定的利益沖突。⑤在委托關系中,政府最關心的是農業(yè)保險發(fā)展所帶來的政府效用,而從商業(yè)保險公司的角度來說,鑒于農業(yè)保險的有限可保性及收益性,商業(yè)保險公司更為關心的是公司經營此項業(yè)務的盈利性。

1.2模型構建參考劉渝琳等的研究[6],構建農業(yè)保險制度中政府與商業(yè)保險公司之間的委托研究模型。政府通過制定激勵合約使商業(yè)保險公司按照政府的利益選擇行動。該研究使用a代表商業(yè)保險公司開展農業(yè)業(yè)務的努力程度,A是其可選擇的行動組合,a∈A;η是農業(yè)風險未發(fā)生的概率,是不受政府和商業(yè)保險公司控制的外生隨機變量,Q是η的取值范圍,η在Q上的分布函數和密度函數分別為g(h)和g(h);c(a)是商業(yè)保險公司發(fā)展農業(yè)保險業(yè)務的成本,是a的嚴格遞增函數;為了簡便分析,假設商業(yè)保險公司農業(yè)保險業(yè)務的發(fā)展規(guī)模與公司的努力程度正比,即商業(yè)保險公司越努力發(fā)展農業(yè)保險業(yè)務,則其農業(yè)保險的投保就多,業(yè)務規(guī)模就大,反之,則農業(yè)保險業(yè)務規(guī)模就小。π代表屬于政府的總效用,由a和η共同決定,π(a,h)是a的嚴格遞增的凹函數(即給定η,商業(yè)保險公司努力程度越高,農業(yè)保險投保就越多,則總效用越大),也是η的嚴格增函數(即較高η反映農業(yè)發(fā)生率較低,總效用較大)。政府面臨的問題是如何根據觀測到π來設計保險制度(激勵合同)s(π)。在農業(yè)保險制度中,政府設計商業(yè)保險公司激勵措施的目的是最大化自己的期望效用函數,但同時它面臨來自商業(yè)保險公司的參與約束和激勵約束:商業(yè)保險公司的參與約束為商業(yè)保險公司開展農業(yè)業(yè)務所得到的期望效用不能低于不開展該項業(yè)務最大期望效用。根據理性人的假設,如果商業(yè)保險公司參與農業(yè)保險合作得到的期望效用低于不參與合作所得到的最大期望效用,商業(yè)保險公司會退出農業(yè)保險制度中與政府的合作。如果用u表示商業(yè)保險公司不開展農業(yè)業(yè)務時的效用,那么參與約束可以表述為。商業(yè)保險公司的激勵相容約束為:如果政府不能觀測到商業(yè)保險公司的業(yè)務發(fā)展情況η,那么商業(yè)保險公司可以通過選擇努力程度a來最大化自己的效用函數。政府為了使商業(yè)保險公司按照政府意愿選擇努力程度a,那么對于其他行動a'''',必存在如下的激勵相容約束條件。

1.3模型分析在無法使用“強制合同”(法律法規(guī)和全面監(jiān)督)迫使商業(yè)保險公司參與農業(yè)保險制度并發(fā)展農業(yè)保險業(yè)務的情況下,政府的選擇是通過給與商業(yè)保險公司“激勵合同”誘使商業(yè)保險公司按照政府的預期參與并發(fā)展農業(yè)保險業(yè)務。參考假定商業(yè)保險公司的業(yè)務發(fā)展農業(yè)保險的努力程度a取值只有2個aH和aL,aH代表努力積極的開展農業(yè)保險業(yè)務,aL代表消極的對待農業(yè)保險業(yè)務;假定c(aH)>c(aL),即商業(yè)保險公司越努力的開展農業(yè)保險業(yè)務,則成本也更高;政府的社會總效用π也分為最大取值π和最小取值π。當商業(yè)保險公司選擇積極努力開展農業(yè)保險業(yè)務即aH時,π的分布函數和密度函數分別為FH(π)和fH(π);當商業(yè)保險公司選擇aL時,π的分布函數和密度函數分別為FL(π)和fL(π)。這里假定分布函數滿足一階隨機占優(yōu)條件,即對所有的π∈[π,π],FH(π)≤FL(π),其中嚴格不等式至少對某些π成立。換句話,商業(yè)保險公司努力開展農業(yè)保險業(yè)務產出高社會總效用的概率大于消極對待農業(yè)保險業(yè)務時產出高社會總效用的概率。因此,相對應的激勵合同s(π)∈[s,s]。政府設計激勵措施來鼓勵商業(yè)保險公司發(fā)展農業(yè)保險業(yè)務目的是為了實現自身效用的最大化,因此,商業(yè)保險公司的激勵問題可以進一步具體為通過選擇s(π)解下列最優(yōu)化問題。推論1對于一個給定的社會總效用π,如果商業(yè)保險公司選aL的概率大于其選擇aH的概率,即商業(yè)保險公司努力發(fā)展農業(yè)保險的可能性較低,那么政府提供給商業(yè)保險公司的激勵合同s(π)就會降低,即懲罰商業(yè)保險公司;反之,如果企商業(yè)保險公司選擇aL的概率小于其選擇aH的概率,即商業(yè)保險公司努力發(fā)展農業(yè)保險的可能性較高,那么政府提供給商業(yè)保險公司的激勵合同s(π)就會升高,即獎勵企業(yè)。事實上,政府所依據的并不是π的物質價值,π更重要的是其信息量價值。政府應根據貝葉斯法則從觀測到的修正商業(yè)保險公司類型的后驗概率。令p=prob(aH)是政府認為商業(yè)保險公司選擇aH的先驗概率,p''''=prob(aH/p)是政府觀測到π后認為商業(yè)保險公司選擇了aH的后驗概率。政府將獎勵商業(yè)保險公司,給予支付更高的合同。其中,政府的最優(yōu)激勵合同s(π)一定是π的增函數,即商業(yè)保險公司努力的程度越高則可以換來收益更多的合同。

2農業(yè)保險制度中商業(yè)保險公司激勵措施的設計

第4篇:保險公司論文范文

保險投資在保險公司的經營中占有舉足輕重的地位。但是目前我國保險公司資金運作現狀并不盡如人意,保險公司作為一個商業(yè)企業(yè),其根本目的在于追求利潤的最大化,隨著市場競爭的加劇,保險公司利潤已不能單純依靠收取的保險費與一定概率下的保險賠付差額,而是越來越倚重于保險投資的有效運營。因為保險與給付之差,其利潤率是一定的,而且還有減少的趨勢,而保險投資的運營,其預期的利潤率卻是無限大的,所以只有安全有效地進行各種投資運營才能使保險資金獲得長期穩(wěn)定的增長,使保險公司獲得較高的利潤。可見有效的資本運營是現代保險業(yè)的支柱,是保險經營發(fā)展的生命線。

二、我國保險投資的歷史和現狀

(一)我國保險投資的歷史沿革

建國初期,我國保險企業(yè)的資金按規(guī)定只能存入銀行,所得利息全部上繳國家財政,無任何保險投資可言。經過20年的停辦以后,我國保險業(yè)隨著改革開放而獲得新生。中國人民保險公司1980年開始恢復辦理國內保險業(yè)務,并積極發(fā)展國外保險業(yè)務。

1984年11月,國務院批轉的中國人民保險公司《關于加快發(fā)展我國保險事業(yè)的報告》中指出:“總、分公司收入的保險費扣除賠款、賠償準備金、費用開支和納稅金后,余下的可以自己運用”。1985年3月國務院頒布的《保險企業(yè)管理暫行條例》又從法規(guī)的角度明確了保險企業(yè)可以自主運用保險資金。這不僅是我國保險體制改革的一次重大突破,也是增強我國保險業(yè)活力的一項戰(zhàn)略性措施,對加快我國保險業(yè)發(fā)展產生了深遠的影響。我國保險企業(yè)投資大體可以分為以下幾個階段。

1、初步發(fā)展階段:1984年至1988年底

中國人民保險公司在取得投資權后,從1984年下半年開始,總公司在北京、江蘇等地嘗試性地開展投資(包括貸款)業(yè)務,部分省、自治區(qū)、直轄市以及計劃單列城市分公司也相繼開展保險投資業(yè)務。

在這一階段,中國人民銀行對保險企業(yè)的投資活動實行嚴格管理,一是對資金運用規(guī)模實行計劃控制,例如1986年人行對人保下達2億元投資額度。二是對資金運用的方式與方向作了嚴格規(guī)定。1986年人保的資金運用被限定為投資地方自籌的固定資產項目。1987年批準試辦流動資金貸款業(yè)務和購買金融債券。這一階段的經營效益不大理想,資產運用率和投資收益水平都比較低。以1986年為例,中國人民保險公司國內業(yè)務匯總的資產運用率只有9.23%,投資收益率僅為0.83%。

2、調整整頓階段:1988年底至1990年底

由于面臨治理整頓的經濟環(huán)境和緊縮信貸規(guī)模的局面,加之保險業(yè)本身經營效益不佳,我國保險投資業(yè)務于1988年底進入調整整頓階段。其內容和措施有:總結前幾年資金運用工作的經驗和教訓,嚴格執(zhí)行信貸計劃,嚴肅利率政策,把資金轉投到流動資金貸款方面,堅持“十不貸”和注意“重點傾斜”并采取了擔保和銀行承兌匯票抵押等手段,努力提高資金運用的安全性與收益性。在這一階段,中國人民保險公司的資金運用工作除辦理流動資金貸款業(yè)務外,大部分工作放在對原有投資貸款項目的清理的催收上。資金運用的范圍被限定為流動資金貸款、企業(yè)技術改造貸款、購買金融債券和銀行同業(yè)拆借。

3、進一步發(fā)展階段:1991年至1995年

經過兩年多的調整整頓,加之宏觀經濟形勢的好轉,保險投資業(yè)務于1991年開始進行新的發(fā)展階段。在這一階段,保險投資在保險界得到了普遍認同和重視。兩家新成立的全國性保險公司——中國平安保險公司、中國太平洋保險公司先后加入了保險資金運用的行列。保險投資規(guī)模不斷擴大,1992年底。人保、平保、太保三家保險公司的資金運用余額達109.46億元。保險投資的范圍有所拓寬,證券投資得到較大發(fā)展,保險投資收益得到提高。

4、規(guī)范發(fā)展階段:1995年至今

隨著1995年《保險法》的出臺和實施,各保險公司遵照《保險法》調整業(yè)務,以符合《保險法》的要求。《保險法》的實施,為我國保險投資業(yè)務的規(guī)范與健康發(fā)展奠定的基礎。

(二)我國保險公司保險投資現狀

1、決策機制薄弱

目前許多保險公司尚未建立一套規(guī)范有效的決策機制,人保財險公司直到2003年下半年才成立了專門的保險投資公司。決策的盲目性、被動性、隨意性十分突出,在僅能投資債券的時期,這類決策機制不會體現任何危機,對于資產規(guī)模迅速壯大的保險公司來說,更是掩蓋了其決策的弊端:決策機制落后,決策反饋機制尚未建立,在保險公司進入基金市場后會充分暴露出來。

2、保險投資渠道狹窄

1998年以前,保險公司的資金運用渠道限于:銀行存款、買賣政府債券、金融債券和國務院規(guī)定的其他資金運用形式。2000年3月1日起實行的《保險公司管理規(guī)定》,保險公司的資金運用,限于銀行存款、買賣政府債券、金融債券、買賣中國保監(jiān)會指定的中央企業(yè)債券和國務院規(guī)定的其他資金運用形式。而西方國家保險公司資金運用的法定渠道則較廣泛。如美國、日本就規(guī)定保險公司可進行政府債券、公司債券、股票、抵押貸款、不動產、保單放貸等業(yè)務。

3、保險資金利用率低

保險資金的利用率,在國外基本上達到90%,而在我國還不到50%。有限的保險資金主要用于銀行存款。據統(tǒng)計,1998年人保、平保和太保三大保險公司保險資金的40%—60%局限于現金和銀行存款,保險資金基本上無“運用”可言。截止到1999年底,中國人民保險公司的資金運用率還不到20%。為了保證保險資金的安全,保險公司將大量資金存于銀行,由銀行進行專業(yè)的資金運用,而保險公司只能獲得固定的較低的存款利息,銀行存款的利息已經遠遠不能使保險資金保值、增值了,保險公司必須開拓出投資新領域來保證其資金的收益性、安全性。

4、保險投資缺乏相應人才

保險投資涉及到存款、國債、證券等多個領域,因此保險投資人才必須對國家經濟發(fā)展有遠見,對各行業(yè)發(fā)展有底數,才能有膽略,有靈活性,善于捕獲商機,在資本市場上獲得豐厚的回報。而我國保險公司由于歷史原因,現有員工基本上由干部、金融機構及政府部門調入和正規(guī)大學畢業(yè)生三部分組成,且前兩部分約占公司員工的70%,年齡大都在40周歲以上。這樣的人力資源結構,呈現出明顯的弊端,即知識結構老化,缺乏創(chuàng)造力。保險公司要想從保險投資中獲益,就必須引進相應人才,同時注重公司內部年輕人才的培養(yǎng)。

5、保險公司管理水平落后,影響保險投資收益

由于我國長期實行計劃經濟體制,管理體制落后,投資缺乏科學決策,許多公司在科學決策、內部約束機制方面比較薄弱。由此出現了許多領導項目貸款、人情貸款等。這些項目貸款很多無法收回投資本息,甚至成為呆賬、壞賬。管理水平的落后,影響了投資收益。

中國的保險公司要生存,保險事業(yè)要發(fā)展,客觀上要求保險資金實現有效運用,但是這并不是說中國馬上就完全放開對保險資金運用的限制,還有一些地方需要去完善,還有一些制度需要制定,這是一個漸進的過程。

三、建立我國保險投資體制的構想

(一)保險投資客觀上需要建立有效投資體制

所謂保險投資體制是指保險投資活動運行機制和管理制度的總稱。保險投資機制建立的目的在于提高保險投資的收益,降低投資風險。

保險公司的承保業(yè)務與投資業(yè)務是現代保險業(yè)的兩個重要特征,其中保險投資業(yè)務已經成為現代保險公司生存和發(fā)展的重要手段。一方面,保險投資業(yè)務的發(fā)展,將擴大保險公司的盈利,增加保險公司償付能力和經營和穩(wěn)定性。同時,保險公司收入的增加,將使保險公司有能力降低保險費率,減輕被保險人的負擔,提高保險公司的競爭能力。我國保險業(yè)如果沒有投資收益作為基礎,加入WTO后,在承保業(yè)務上很難與國外保險公司進行價格(費率)競爭。另一方面,保險投資業(yè)務的發(fā)展和獲利可以彌補業(yè)務上虧損,維持保險公司的生存和發(fā)展。如1987年英國兩大保險公司保險業(yè)務虧損分別為0.64億英鎊和1.08億英鎊,而投資利潤為2.04億英鎊和2.49英鎊,盈虧相抵后,還有不小的綜合盈利。從近期國際保險業(yè)的發(fā)展特點來看,保險公司的主要收益已經從傳統(tǒng)的承保收益逐步轉移為投資收益,如美國產險業(yè)務自1978年以來連續(xù)21年出現承保虧損,主要收益來自于投資收益。

由于保險經營是一種負債經營,因而保險資金的運用除了考慮投資的收益外,還必須保證投資的安全性。因此,市場的開放,投資工具的增加和投資規(guī)模的不斷擴大,客觀上需要保險公司進一步加強投資機制的建設,提高化解風險的能力,保證保險資金實現安全性和投資收益的協調。

(二)保險業(yè)應盡快建立、健全保險企業(yè)的制度和規(guī)范

建立和完善中國保險投資體制是一個系統(tǒng)工程。只有保險公司建立了現代企業(yè)制度,加強經營管理,才可能為高水平、高效益的保險投資提供根本制度保證。如何加強經營管理,我個人認為可以包括以下內容:

第一、加大公司運作的透明度和社會輿論的監(jiān)督作用,運用法律武器,嚴懲那些損害股東權益的行為,有效地維護股東的權益。

第二、建立和完善對經理層的約束和激勵機制,徹底改變舊的用人機制,讓市場和競爭來決定經理的選拔,使經理的報酬與公司的業(yè)績直接掛鉤。

第三、加強管理創(chuàng)新,按照現代企業(yè)制度的要求,摒棄舊的、傳統(tǒng)的管理模式及其相應的管理方工和方法,創(chuàng)建新的管理模式及其相應的方式和方法。

(三)進一步拓寬資金運用渠道

保險資金運用是保險公司穩(wěn)健經營的基礎,是關系到保險公司經營狀況的重要因素。

由于我國保險業(yè)起步較晚,加之其它種種原因,目前我國保險資金運用存在的問題是證券投資基金規(guī)模太小;保險公司無法控制入市資金的風險;在目前封閉式基金占據主流的情況下,保險公司只能被動的分紅,其變現很難實現;保險資金的運用渠道過窄;保險資金中短期嚴重。

針對這些問題,必須進一步拓寬保險資金的運用渠道,加快資金入市步伐,使我國保險業(yè)能夠持續(xù)快速發(fā)展。

1、保險資金入市

(1)保險資金入市可以增強保險公司的盈利能力,如果運用得當,還可有效解決保險公司所面臨的“利差損”問題。在《保險法》規(guī)定的范圍內進行投資,僅每年的利差損就有3至6個百分點,這為保險公司的長期發(fā)展埋下了巨大隱患。在銀行存款的利率為2.25%,國債的買賣收益最多不過6%-7%,在同業(yè)拆借市場上,因資金量有限,所以收益率微乎其微。而在2000年保險公司投資證券基金的平均收益達12%。因此,保險資金入市,從長遠來看,對保險公司增加盈利能力、解決“利差損”具有重要的意義。

(2)保險資金入市可以有效改善保險公司資產結構。如果允許保險資金按嚴格的比例進入證券市場,可以在一定程度上緩解資金閑置的壓力。因為保險資金進入證券市場是進行股權的交易,在證券市場機制作用下,根據保險資金運用原則,保險公司必然將資金投入到效益好、有成長性的企業(yè)中去,這樣客觀上就使保險資產得到了相應的改善。

(3)從長期來看,保險資金入市對于啟動保險消費將起到一定的促進作用。保險資金入市無疑使國家找到一種對資金更有效的配置方法,從而使部分社會資金與證券市場之間形成紐帶。在這個紐帶的連接過程中,不但可以改變整個社會資金的結構,還可以使經濟發(fā)展得到更大的保障,以便使國家、企業(yè)、個人以及保險公司更好的發(fā)展。

(4)保險資金入市,可以增強我國保險公司的國際競爭力。隨著我國加入WTO,保險業(yè)面臨著更大的沖擊,承受著更大的壓力。保險公司除了用提高服務質量來爭取保單,擴大客戶群外,其所得到的保費收入如何獲取最大的安全收益是關鍵問題。在發(fā)達國家,保險資金的投資渠道較我國暢通的多,除了存入銀行和購買國債外,還可涉足證券市場甚至房地產業(yè)。所以,保險資金入市,可以增強我國保險公司與國外保險公司的競爭實力,更好地奠定加入WTO后的經濟基礎。

(5)保險資金入市可有效緩解證券市場中資金供給與需求之間的矛盾,有助于穩(wěn)定證券市場。隨著保險業(yè)的不斷發(fā)展,可入市的保險資金的規(guī)模將越來越大,必將會改善證券市場的資金結構,它對證券市場的長期發(fā)展所起的作用也會越來越明顯。

2、保險資金進入短期拆借市場。

盡管保險公司都有較高的信譽,但上前還不能以信用方式進入短期拆借市場,而須有抵押。如果能直接以信用方式進入短期拆借市場,可以為保險公司提高資金運用效率提供方便。

3、擴大可投資的企業(yè)債券范圍。

目前保險資金只可購買鐵路債券、電力債券和三峽債券,應擴大到其他的企業(yè)債券。盡管企業(yè)債券質地有好有壞,或者說存在風險,但應相信保險公司有一定的鑒別能力。

4、進行資產委托管理。

資產委托就是保險公司以合同的形式把資金委托給專業(yè)的資產管理公司進行運作。它的最大好處是保險公司省心省力,不必事事躬親,同時由專業(yè)公司進行操作,也可確保較高回報。

第5篇:保險公司論文范文

政企不分,所有者缺位。在我國,保險公司的股權大多集中在國家或為數不多的幾家大的國有公司手中,經營者的任命權抓在政府,而不是廣大股東手中,導致了股份制管理模式與行政任命安排上時常產生摩擦,長期來看不利于保險公司的健康營業(yè)。

關聯交易與信息披露的沖突。保險公司的投資業(yè)務是保險公司重要的業(yè)務活動,在我國市場經濟秩序還較混亂,信用機制缺乏的客觀條件下,為保證保險資金的安全,保險公司一般會選擇與自己關系密切的內部和外部的關聯方進行交易,這種保險資金運用的行業(yè)的特殊性與對上市公司信息披露的規(guī)范要求有一定的沖突。

缺乏有效的激勵與約束機制。長期以來,我國大多數保險公司,尤其是國有獨資公司一直在一種低效率水平上運作,機構臃腫,濫發(fā)福利,人情賠款多如牛毛,若保險公司內部激勵機制不得到改善,一旦上市,投資者將會面臨很大的成本。由于市場機制不健全和行政干預,我國保險公司對各級經理人員的選擇沒有與人才市場、資本市場以及產品市場有機銜接,也難以形成有效的激勵與約束機制。

保險公司外部的監(jiān)管約束

償付能力方面。我國《保險公司管理規(guī)定》明確規(guī)定,“保險公司應具有與其業(yè)務規(guī)模相適應的最低償付能力”。但據初步估算,我國保險業(yè)償付能力不足比率達32.69%,雖然尚無一家公司因償付能力不足而遭停業(yè)整頓,但整個保險業(yè)的資本不足是客觀存在的。償付能力沒有保證,上市也無從談起。對于那些成立較早的保險公司,人保和人壽采用的“內部剝離”的確可以解決不良資產過高的問題,但這種剝離只是將不良資產從股份公司賬面劃到集團公司賬面,剝離后集團公司的不良資產又如何處置?損失由誰承擔?目前國家還沒有說法,給市場留下了一個大大的問號。

盈利水平方面。我國《公司法》規(guī)定,上市公司發(fā)行新股的條件之一為最近三個完整的會計年度凈資產收益率平均在10%以上,配股則要求最近三年連續(xù)盈利,任何一年凈資產收益率不得低于6%。國內保險市場上,成立較早的保險公司利差損包袱較重,新成立的股份制公司在市場競爭不規(guī)范的情況下,為追求規(guī)模擴張而進行粗放式經營,經營成本居高不下,盈利狀況也不理想。而隨著競爭的加劇,保險公司服務內容的不斷擴充,較低的賠付率將難以為繼,承保成本將愈來愈高,費率也會有所下降,保險公司的承保利潤必然呈下降趨勢,投資收益在保險公司收益中的份量將愈來愈重。然而到目前為止,有關《保險法》修訂的審議和討論,仍對原來的限制直接入市投資政策“原封不動”。這樣,上市后的保險公司在現行法規(guī)環(huán)境下能否取悅投資者將是個問題。

保險公司上市的高額成本

信息披露成本。2001年11月14日,中國證監(jiān)會了《公開發(fā)行證券公司信息披露編報規(guī)則》,其中,要求申請上市的保險公司在招股說明書正文中專門對內控制度的完整性、合理性及有效性進行說明;在敏感性會計科目上,要求保險公司詳細披露反映保險資金運用情況、盈利能力、償付能力及再保險等事項的會計科目,并按照潛在利差損與不良貸款等提足各項準備金或予以剝離;報表審計方面,要求保險公司聘請有保險公司審計經驗并具有證券期貨相關業(yè)務資格的會計師事務所按中國地區(qū)審計和信息披露準則進行審計。

而過于詳盡的信息披露要求,使上市保險公司置身公眾監(jiān)督之下的同時,也暴露在同行競爭對手面前,面對競爭對手將處于信息弱勢,這在無形中也必將增加其經營成本。

發(fā)行和維持成本。擬公開發(fā)行股票的保險公司應聘請有資格的證券公司擔任其輔導機構,輔導期為一年。在發(fā)行股票時,要雇傭承銷商幫助其發(fā)行股票,需要支付承銷費用,上網發(fā)行費,審計、驗資費用,評估費用,律師費用,股票登記費,上市推薦費,發(fā)行審核費,發(fā)行推介費等。據不完全統(tǒng)計,這些費用占上市公司發(fā)行總市值的2%—4%左右,這無疑加大了保險公司上市的融資成本。而且,上市公司還必須按規(guī)定向交易所交納月費和年費。

保險公司上市后面臨的風險

穩(wěn)健經營風險。我國股市整體上缺乏對上市公司長期發(fā)展?jié)摿Φ难芯?,而更多地要求上市公司在短期內得到比較高的回報。而就保險公司的經營現狀來看,要滿足較高的短期回報率是比較困難的。如果保險公司因為投資者關注當期的利潤而在上市后采取一些短期行為,必將對公司的長遠穩(wěn)健發(fā)展產生不利影響。

再籌資風險。上市絕不是天上掉餡餅,并不是有了保險這塊特殊行業(yè)的牌子就能隨便上市圈錢,資本市場更看重的是企業(yè)的內在價值。尤其對保險行業(yè)來說,穩(wěn)定經營、保障有力是贏得公眾信賴的生存之本,如果只為“圈錢”而上市,“換湯不換藥”,最終愚弄的只能是自己。對上市公司來說,要保持良好的股價和業(yè)績,降低再籌資風險,應該靠真正的規(guī)范化管理,而不能采取極端手段。

股價波動風險。股東投資企業(yè)的目的是擴大財富,股價的大幅波動,尤其是下跌會使股東財富縮水,股東投資的信心受到打擊,也使保險公司進一步融資的難度加大。同時,股價的下跌也會影響到債權人對保險公司的態(tài)度,會使債權人對保險公司的發(fā)展前景產生憂慮,不再給保險公司延長還款期限或批準保險公司舉借新債。股價在某種程度上代表了投資大眾對公司價值的客觀評價,股價的波動會影響投保人對保險公司的評價,如果股價連續(xù)下跌,會破壞保險公司的形象,使投保人的信心受到打擊,退?,F象增多,新市場拓展困難,從而會連累保險公司業(yè)務的擴張。這種局面一旦出現,會使保險公司現金流出增多,流入減少,從而影響保險公司的償付能力。

第6篇:保險公司論文范文

[摘要]集約化經營管理是現代企業(yè)管理的重要特征之一。中國保險業(yè)要深刻領會做大做強的戰(zhàn)略意義,正確理解做大做強的辯證關系,堅定不移地走有效益的發(fā)展之路,從粗放化經營管理轉為集約化經營管理。要實現集約化經營管理,必要前提是:樹立正確的企業(yè)發(fā)展觀,以效益為中心,追求內涵式增長?;痉铰允牵哼m度控制保費規(guī)模,調整和優(yōu)化業(yè)務結構;在產品開發(fā)、營銷手段和客戶服務等方面進行全面創(chuàng)新;構建風險管控體系,全面提升競爭力。重要支撐是:信息技術;人才。

一、實現集約化經營管理的必要前提

要實現從粗放化經營管理模式到集約化經營管理模式的轉變,一個必要的前提,就是要樹立正確的企業(yè)發(fā)展觀。

那么,什么是正確的企業(yè)發(fā)展觀呢?眾所周知,企業(yè)的經營管理有粗放型和集約型兩種方式。一般來說,粗放型經營管理以企業(yè)的外延式的擴張為基本特征,主要依靠生產要素數量的擴張來實現企業(yè)的發(fā)展,注重的是速度和規(guī)模;集約型經營管理則以企業(yè)內涵式的增長為基本特征,主要依靠生產要素的優(yōu)化組合來實現企業(yè)的發(fā)展,注重的是效率和收益。作為企業(yè)經營管理的一般規(guī)律,在企業(yè)發(fā)展初期,往往會比較注重企業(yè)外延式擴張。這對企業(yè)在短期內迅速提高市場認知度、迅速占有市場、迅速完成原始積累是有著重要的、不可替代的作用的。但是,當企業(yè)發(fā)展到了一定的階段后,就應該將經營管理的方式轉到注重企業(yè)內涵式增長上來,即在保持適度的增長速度和增長規(guī)模的同時,把企業(yè)的效率和收益放到更加重要的位置。只有這樣,才能保證企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。因此,正確的企業(yè)發(fā)展觀,就應該以效益為中心,追求內涵式增長。

企業(yè)的發(fā)展觀是否正確,關系到企業(yè)的生死存亡,這是為無數企業(yè)的經營實踐所證明了的。日本保險業(yè)在20世紀90年代中后期的系列破產案就是一個有力的佐證。

第二次世界大戰(zhàn)后,伴隨著日本經濟的恢復和發(fā)展,日本的保險業(yè)步人了高速發(fā)展的軌道。但自20世紀90年代中后期開始,隨著日本社會和經濟環(huán)境的變化,日本保險業(yè)一些潛在的問題開始暴露出來,再加上保險公司自身的原因,終于引發(fā)了一系列保險公司破產倒閉的事件。那么,是什么原因結束了日本保險業(yè)曾經有過的輝煌呢?

其一,是因為泡沫經濟導致了巨額利差損的產生和投資的失敗。日本經濟在20世紀80年代中后期至90年代初期出現了嚴重的泡沫現象,整個社會都出現了虛假繁榮的景象,保險業(yè)也不例外。在日本銀行放松了銀根之后,日本保險業(yè)的大部分資金流向了股票、債券等有價證券和房地產市場。由于貨幣利率居高不下,一些保險公司在此期間設計和銷售了大量的高預定利率的、儲蓄性較強的養(yǎng)老保險和個人年金。預定利率最高時達6.25%,并長期維持在5%左右。這樣,隨著日本泡沫經濟的破滅,利率的一再下調及日本政府隨后實施的零利率政策,多家保險公司就出現了利差損。而房地產市場的低迷,使得多家保險公司在房地產投資方面形成了大量的壞帳和不良資產。再者,泡沫經濟破滅以后,證券市場股價低落,債券難兌,又使許多保險公司的投資效益連年下滑,難以彌補巨額的利差損和其他損失。

其二,是因為保險公司對保險市場的過度開發(fā)破壞了保險業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。自20世紀70年代末開始,日本的保險業(yè)進入了高速增長期,特別是壽險中介人(包括個人營銷員及經紀人)的大量涌現和激烈競爭,使得對保險市場的開發(fā)很快就到達了極限。這樣,到了90年代中后期,日本的保險市場就開始萎縮。但是,盡管保險市場的可拓展空間已日益狹小,但保險公司仍在拼命擴張。隨著保險市場的惡化,保險公司業(yè)務來源的減少,有些保險公司饑不擇食,一些不該保的也保了,該分保的也不分保了,承保質量急劇下降,增大了保險公司的風險。結果是當泡沫經濟破滅后,有些收入低的客戶只能退保。如千代田生命在1996年至2000年間,有效保單的持有率連年下降,平均退保率達20%以上。這種在日本保險史上從未有過的退保潮,讓許多保險公司一下子陷入了窘境。

其三,是因為日本政府推出的保險業(yè)改革方案對日本保險業(yè)帶來的沖擊。1996年11月,日本政府宣布了一項改革方案。該方案的主要內容是:保險公司的生存要按市場經濟的原則優(yōu)勝劣汰;政府由原來的保護保險公司轉為保護投保人;要求保險公司信息公開,保險公司必須將經營狀況、財務資信評級、償付能力通過媒體對社會公眾公布。這樣一來,那些資質較差的公司就難以生存下去了。

由此可見,日本保險公司的系列破產案雖然有著諸多原因,但最根本的原因卻是保險公司忘記了穩(wěn)健經營的原則,一味追求規(guī)模而忽略了效益。

回顧中國保險業(yè)近10年的發(fā)展歷程,我們固然可以為中國保險業(yè)蒸蒸日上的發(fā)展景象感到自豪,但是我們更應該時刻警惕中國保險業(yè)潛在的危機。應該看到,雖然中國保險業(yè)的發(fā)展速度很快,業(yè)務規(guī)模也達到了相當的水平,但是,中國保險業(yè)抵御風險的能力并沒有隨著業(yè)務的擴張而同步提升。不可否認,這種情況的存在有一些客觀原因,但更主要的原因是在保險公司自身。在我國保險業(yè)的快速發(fā)展中,的確有不少保險公司心態(tài)浮躁,頭腦發(fā)熱,盲目攀比發(fā)展速度,刻意追求發(fā)展規(guī)模,只注重眼前利益,忽視長遠利益。占領市場是為了獲取利潤,如虧損經營,那么,已經占領了的市場也會得而復失。

因此,中國保險業(yè)在當前及未來的發(fā)展中,迫切需要實現經營管理模式的轉變,要從注重外延式擴張轉移到內涵式增長上來,從粗放式經營管理轉移到集約式經營管理上來。而要順利地完成這種轉變,就必須樹立正確的企業(yè)發(fā)展觀。

二、實行集約化經營管理的基本方略

(一)要適度控制保費規(guī)模,積極調整和優(yōu)化業(yè)務結構

看一個企業(yè)優(yōu)秀與否,并不是看其規(guī)模和市場份額大不大,而主要看其盈利能力。從中國企業(yè)的發(fā)展狀況來看,雖然有些企業(yè)進入了世界500強,但盈利能力較弱。比如,中國石化進人世界500強后,雖然1998年的總收入排第73位,但利潤卻排在倒數第7位,利潤率只有1%,與排在第一位的??松靖哌_6%的利潤率相差甚遠??梢娮龃笪幢鼐褪亲鰪姟<艺J為,一個保險公司適度的市場份額應該是10%左右,如市場份額過大,或業(yè)務增長率與GDP增長速度不相匹配,保險公司就會有潛在的經營風險。目前,中國的保險公司盡管在規(guī)模上發(fā)展很快,但與國際著名的保險公司相比,資產盈利能力仍然是比較弱的。比如,2001年中國保險公司的資產利潤率一般都不到1%,而世界前20位的保險公司資產的最低利潤率為1.76%。因此,中國保險業(yè)的業(yè)務結構調整工作迫在眉睫。

業(yè)務結構調整,從根本上講,就是要大力發(fā)展有效益的、邊際利潤率高的業(yè)務,堅決退出無利潤區(qū),將利潤建立在每一張保單上;要將扶持優(yōu)秀業(yè)務和淘汰劣質業(yè)務結合起來,大力推出有效益的險種。比如,從人壽保險來說,當前,就是要加大力度發(fā)展傳統(tǒng)人身險和短期意外險業(yè)務,提高保障型業(yè)務和傳統(tǒng)個險期繳型業(yè)務的占比,適度控制分紅險業(yè)務和萬能壽險等投資類產品,特別是對于客戶比較歡迎的分紅險業(yè)務,更要有清醒的認識。2002年,全國壽險分紅產品保費收入是1121.7億元,占人身險保費收入的49.3%,成為新的業(yè)務增長點。但是,分紅產品的高速增長不一定全是好事。其一,歐美國家的分紅產品開發(fā)和銷售比較多,但是我國目前的情況與歐美不同。在歐美的商業(yè)保險市場上,保障型的保險產品已基本飽和,投資理財則成了主要需求。我國的保險市場目前還處于發(fā)展初期,廣大老百姓最主要的需求還是保障。其二,分紅險中,躉交所占的比例較大,有不少老百姓把20年的保費一下子交上了,這樣就會帶來行業(yè)后勁發(fā)展的不足。其三,有些保險公司在銷售分紅險時,片面強調投資效應和收益率,但是,如老百姓一旦發(fā)現了更好的投資渠道時,就會出現大量的退保現象。

(二)要在產品開發(fā)、營銷手段和客戶服務等方面進行全面創(chuàng)新

1.產品開發(fā)。精良的產品,既能受到客戶的歡迎,給客戶帶來實惠,保險公司也能有較高的利潤。目前,保險產品中既受到客戶歡迎、又有較高盈利水平的產品并不多。業(yè)務結構調整后,保險公司要加快新產品的研制步伐,積極開發(fā)內含價值高的新產品,以代替內含價值較低、效益較差的產品,逐漸形成一方面有著人性化設計、符合客戶需求,另一方面又有較高的邊際效益、有利于公司的長遠發(fā)展的產品體系。

2.營銷手段。以往,保險公司要增大保費規(guī)模,往往只是想到增人增職場,而很少想到在營銷方式和營銷方法上進行創(chuàng)新。這是走人了誤區(qū)。近年來,不少保險公司盲目增員,而留存率卻很低。營銷員的高流失率使得保險公司對營銷員的培訓始終處于低水平的重復狀態(tài)。因此,在將來的營銷策略上,要提高營銷員的招聘標準,走精兵之路,并著重在營銷手段的創(chuàng)新上下功夫。第一,要妥善協調好產、壽險雙方的利益和責任關系,努力推動產壽聯動的工作。第二,要加強與銀行等兼業(yè)機構的合作。要豐富銀行適銷險種,提高銀行點均產能。同時,還要進一步擴大與其他兼業(yè)機構的合作,如大型商場等。第三,要大力開展網上銷售活動。電子商務的開展,對于保險公司減員增效,實現集約化經營管理,有著十分重要的意義。

3.客戶服務。目前,保險公司的競爭已從價格競爭轉為服務競爭??蛻舴盏暮脡闹苯雨P系到保險公司的信譽,關系到保險公司是否能持續(xù)發(fā)展。但粗放化經營管理往往是只追求保費規(guī)模,而忽略客戶服務,以致于客戶投訴不斷。這種情況必須引起足夠的重視。

(三)積極構建風險管控體系,全面提升競爭能力

保險公司的風險控制直接關系到其償付能力和盈利能力,它既是衡量公司競爭力強弱的一項重要標準,也是公司穩(wěn)健經營的重要保證。因此,我們要引進先進的風險控制理念,整合各種風險控制手段,積極構建風險管控體系。

1.要建立和完善內控體系。要加強稽核、財務、精算、單證契約管理、核保核賠、機構管理六大內控系統(tǒng)之間的溝通與協調,建立事前預警、事中監(jiān)控、事后檢查相結合的內控體系平臺。同時,還要拓展稽核深度,加大稽核力度。

2.要積極推進核保核賠體系的建設。實行核保核賠集中管理,有利于風險防范,有利于提高專業(yè)化經營水平,有利于規(guī)范經營、提高效益。因此,實行核保核賠集中管理是實行集約化經營管理的一項十分重要的工作。當前,就大多數保險公司來說,就是要加快建立適應集中管理要求的規(guī)章制度和業(yè)務流程;加快建立兩核中心信息技術支持系統(tǒng);落實核保核賠人制度,加強培訓和考核,初步建立起一支具有專業(yè)水準的兩核隊伍。

3.要加強對新設機構的風險控制。第一,要嚴格控制機構數量。新設機構對保險擴大保費規(guī)模、提高市場占有率起到了積極的作用。但是,我們更要清醒地認識到,擴張機構雖然能增加保費收入,但短期內不會產生效益。新建機構在當地為搶占份額,成本一定會迅速上升,如果管理不嚴,就會長期虧損。面對激烈競爭的市場環(huán)境,保險公司要站穩(wěn)腳跟,做大做強,那么,對開設新機構就得十分審慎。要考慮到投入產出的比例、經營者的素質、成本的承受能力等綜合因素。如不能達到盈虧的平衡點,就不能開設新機構。同時,對于長期經營不善的機構,要堅決撤、并。第二,要確保新設機構質量。要從提高新設機構的經營管理水平,提高人均產能和效益出發(fā),建立責任制和報告制度、健全預算管理、落實稽核制度。

三、信息技術和人才是實行集約化經營管理的重要支撐

(一)信息技術目前,信息技術在保險公司中,發(fā)揮著起來越顯著的作用。可以說,沒有信息技術,就沒有現代保險業(yè)的發(fā)展。保險公司要提高經營管理的效率和效益,就必須發(fā)揮信息技術的作用。正因為如此,國外的保險公司都十分重視對信息技術的投入。一般來說,用于信息技術的資金通常占企業(yè)運營總成本的10%以上,信息技術人員占員工總數20%左右。我國的保險公司在實行集約化經營管理過程中,同樣應該十分重視信息技術的作用。抓住全面信息化這一戰(zhàn)略目標,以融人經營管理和業(yè)務發(fā)展的全局為工作指針,加強管理,銳意創(chuàng)新,扎扎實實地做好工作。

(二)人才

中國保險業(yè)改革與發(fā)展的實踐表明,優(yōu)秀的人才資源是提升公司核心競爭力的基礎,是建設國內一流保險公司的重要保證。目前,中國保險業(yè)正面臨著經營管理模式的轉型。如果說粗放化經營往往采用人海戰(zhàn)術,更需要的是“人手”的話,那么,集約化經營講究的是精耕細作,需要的是人才。為此,人才隊伍的建設對保險公司實行集約化經營管理、實現可持續(xù)發(fā)展來說,顯得尤為重要。

1.人才培養(yǎng)。在人才培養(yǎng)戰(zhàn)略的實施中,要建立完整的教育培訓體系。要以提高從業(yè)人員的整體素質為目的,積極開展與高校的合作關系,建立完備的人才培訓基地;要充分利用電視電話、互聯網、衛(wèi)星通訊等現代信息通訊技術,開發(fā)設計各類應用教學軟件,建成遠程電視教學和遠程網絡教學系統(tǒng);要加強與國外保險公司和高等院校的合作與交流,有計劃的選拔各類重要崗位的人才去國外培訓。要根據保險行業(yè)的特點,加強各類培訓教材的開發(fā),加強講師隊伍建設,實行課程、教務的標準化管理。要以培養(yǎng)和選拔高級管理人員為重點,通過干部交流和掛職鍛煉,讓干部和技術骨干在實踐中增長才干。

2.人才引進。在人才引進的實踐中,要盡可能為人才創(chuàng)造良好的工作和生活條件,給人才提供發(fā)揮才華的天地,解決人才的后顧之憂;要通過培訓、舉辦聯誼會等方式,盡快使引進人才與本公司的經營管理制度和企業(yè)文化融合;要將人才引進與智力引進相結合,通過外聘專家、建立教席教授制度等,發(fā)揮智力資源在傳播新技術、引進新理念方面的作用。

第7篇:保險公司論文范文

財產保險公司

摘要:保險公司有一句名言:“成于價格,敗于服務”??蛻舴帐且粋€涉及公司員工素質、企業(yè)文化、工作流程等多方位的工作??蛻舴召|量的好壞、服務水平的高低決定著保險公司的興衰存亡。本文探討其在體制、人事、制度及文化等方面存在的問題,并在此基礎上提出提高其客戶服務質量的改革措施。

保險客戶服務是指保險人在與現有客戶及潛在客戶接觸的階段,通過暢通有效的服務渠道,為客戶提品信息、品質保證、合同義務履行、客戶保全、糾紛處理等項目的服務及基于客戶的特殊要求和對客戶的特別關注而提供的附加服務內容,包括售前、售中和售后服務。[1]售前服務是為潛在的消費者提供各種有關保險行業(yè)、保險產品的信息、資訊及咨詢,免費舉辦講座,協助客戶進行風險規(guī)劃、為客戶量身設計保險等服務。售中服務即保險買賣過程中為客戶提供的服務,包括協助投保人填投保單、保險條款的準確解釋、帶客戶體檢、送達保單、為客戶辦理自動交費手續(xù)等。售后服務即客戶簽單后為客戶提供的一系列服務,包括免費咨詢熱線、客戶回訪、生存金給付、保險賠付、投訴處理、保全辦理等。

保險屬特殊服務行業(yè),它較一般的商品其服務性更強。保險表面上買賣的是一紙合同,其實質交易的卻是一種服務。保險人與被保險人之間的主要關系,就是服務與被服務的關系,服務貫穿于整個保險活動中,是保險的生命。服務質量的好壞、服務水平的高低決定著保險公司的興衰存亡。要客戶購買保險就必須要他信任保險公司,要他信任公司就必須要他先感受到公司全面貼心的專業(yè)服務。目前,廣大消費者對保險的理解還處在初級階段,保險知識的普及也還遠遠不夠,大多數人對保險還在抱觀望態(tài)度,再加上各保險公司提供的產品大同小異,服務也就成為客戶投保時的首選,因而保險公司對客戶的服務就顯得更加重要。投保客戶從一個公司轉向另一個公司的原因,70%是服務質量問題;對客戶服務不好,會造成94%的客戶離去;沒有解決客戶的問題,會造成89%的客戶離去;每個不滿意的客戶,平均會向9個親友敘述其不愉快的經驗,其親友友會向別的人談起,因而怠慢一位顧客,至少會影響40位潛在客戶;而一個滿意客戶則會帶來8筆潛在生意,其中至少會有一筆成交,且其成本是吸引一個新客戶的1/6。[2]可見,優(yōu)質的服務有利于增加客戶對保險的了解和認識,縮短保險公司與客戶的距離,增強客戶的信任感,提高客戶的忠誠度,樹立保險公司的良好企業(yè)形象,提高公司的市場競爭力。同時,好的客戶服務使保險公司更好地了解客戶需求,滿足客戶需要,從而提高保險公司續(xù)保率、增加新保單,降低公司經營成本,為保險公司帶來銷售,創(chuàng)造利潤。所以,優(yōu)質的服務,是一種“雙贏”策略,即顧客滿意、企業(yè)獲利。相反,低劣的服務將嚴重損害保險公司的形象,流失原有客戶群,導致保戶退保、斷交保費、拒絕續(xù)保以及失去客戶源等一系列不良后果。

中國人壽保險股份有限公司整體上都是先上規(guī)模,后上管理,服務跟不上的。雙流支公司作為其下屬公司也不例外,其服務存在著諸多問題。而這些問題的根源都在于其體制、制度方面,要想從根本上改變落后的服務,就必須從人事、制度、管理、文化、體制等這些根源抓起。

第8篇:保險公司論文范文

關鍵詞:保險公司;網絡資源;網絡開發(fā)

保險公司經營包括承保、核保、投資、售后服務和理賠等環(huán)節(jié),也包括公司之間的業(yè)務往來與信息共享。其中和消費者產生直接互動、消費者最關心、涉及雙方直接利益的環(huán)節(jié)是承保、售后服務和理賠。提高這三個環(huán)節(jié)的簡易度、運行速度和透明度將有助于保險公司業(yè)務量的增長和公司價值的提升。保險公司之間的互動也要依賴網絡才能有效地進行。隨著網絡技術和網民的快速發(fā)展,網絡已成為保險公司不可離開的工具。但目前保險公司對于網絡資源的開發(fā)利用程度和網絡所能提供的功能尚不匹配。在承保、售后服務和理賠等直接貼近消費者的領域,在保險公司之間的業(yè)務共享領域,都須加大網絡資源的開發(fā)和利用深度。

一、保險承保與網絡開發(fā)

承保是保險公司經營環(huán)節(jié)的第一步,是保險商品成交的過程。在此之前,存在著內容廣泛、形式多樣的保險銷售準備工作,包括保險公司自身品牌的宣傳,對潛在客戶群的開發(fā)。保險公司傳統(tǒng)的宣傳方式是戶外廣告和電視等媒體廣告,對網絡雖有利用,但利用不足。而到2006年底,中國網民已達到1.37億。在門戶網站上進行保險宣傳,對于提高公司的知名度,爭取潛在的客戶已具有不可低估的作用。網絡宣傳的效果從某種程度上說要超過戶外廣告,因為網絡具有開放性,面對的是億萬全球網民,且網民大都具有一定的文化知識,接受新事物的能力強,易于接受保險產品。而戶外廣告只能面對特定的人群,普及面小。

目前,承保前的網絡宣傳尚未引起保險公司的足夠重視。充其量只是在保險公司自己的網頁上宣傳。這和人們對網絡保險的認識是分不開的。網絡保險是在網上成交的保險銷售方式。目前雖然呼聲很高,但實際效果卻不佳,這是由保險商品的特性決定的。保險商品的無形性和消費的不確定性以及人們對風險的投機性,使得現實的面對面的保險銷售已非常不易,何況在網絡上實現銷售?所以許多保險公司對網絡保險的熱情不高,進而也影響了對網絡的開發(fā)和利用。然而,較難在網上直接實現保險商品的銷售并不等于網上沒有銷售資源和銷售機會。實際上,網民就是一個巨大的潛在消費群。保險的網上宣傳將有利于配合現實銷售,從而將潛在客戶群變?yōu)楝F實客戶群。

二、保險售后服務與網絡開發(fā)

保險公司的售后服務是指保單出售后的風險管理、培訓、咨詢、續(xù)繳保費及其他增進保戶與保險公司聯系的一系列后續(xù)服務。優(yōu)良的后續(xù)服務比承保前的宣傳對于公司業(yè)務量的增長和價值的提升更為有效。因為人們不僅要看保險公司說了什么,更要看它做了什么。長期以來,國內的保險公司重銷售、輕售后服務,這一行為不僅削弱了潛在客戶的投保積極性,而且損害了保險公司的聲譽,阻礙了保險業(yè)務量的增長。保險公司加強售后服務工作已迫在眉睫。保險公司的售后服務包括提供便利的賬戶查詢服務、風險管理服務、業(yè)務咨詢服務、續(xù)繳保費服務和對客戶感情投資的其他服務。上述服務通過網絡將能方便地提供。如客戶的賬戶查詢服務,保戶只要在網絡系統(tǒng)的終端輸入自己的用戶名和密碼便可隨時隨地便捷地查詢自己賬戶實有金額、投資金額等信息。又如,業(yè)務咨詢服務,保戶可以在網上在線咨詢,也可以用電子郵件咨詢,保險公司還可將保戶遇到的常見問題歸類后置于網頁上供客戶查詢。再如續(xù)繳保費服務,現在很多長期壽險保單在承保后,業(yè)務員離開公司,而成為孤兒保單。保戶每到續(xù)繳保費時,只有自己主動辦理,從而易產生被冷落的感覺。為了改變這種情況,我們可以開發(fā)一種軟件,在客戶每年該繳保費時,系統(tǒng)自動給經常上網的保戶寄發(fā)一封電子郵件,問候并提醒其繳費;對于不常上網的保戶系統(tǒng)也主動提示保險公司工作人員主動電話通知或寄信通知,或登門拜訪。另外在繳費方式上,保險公司可以和網上銀行合作,通過網上銀行實現支付。這樣不但會為客戶節(jié)省時間,而且免除了客戶到銀行排隊等候之苦。此外,保險公司還可利用網絡郵件的群發(fā)功能在節(jié)日發(fā)電子賀卡給客戶,增進與客戶的感情聯系和客戶對公司的認同。群發(fā)電子賀卡的方式比起傳統(tǒng)的郵寄賀卡既節(jié)約了時間,也節(jié)約了成本。這樣保險公司通過網絡對客戶表達尊重和提供便利的同時,也會贏得客戶的信賴,從而有利于穩(wěn)住老客戶群,吸收新客戶群。

三、保險理賠與網絡開發(fā)

獲得理賠服務是投保人投保的最終目的,盡管獲得理賠的條件是投保人不希望發(fā)生的。理賠也是保險公司經營環(huán)節(jié)的最后一部分。目前,在理賠環(huán)節(jié),保險公司與保戶發(fā)生的爭議最多,以致于有人常說“投保容易,索賠難”。理賠中的爭議主要來源于雙方的信息不對稱。有時是保戶對保險條款的理解發(fā)生偏差,有時是保險公司的營銷員因過失或故意誤導了客戶對保險條款的理解,乃至夸大了條款的保障范圍,或者明知被保險人為非可保對象,為了保費收入,仍力勸其投保。除對賠與不賠發(fā)生爭議外,保險公司與客戶間在賠付的時間和金額上也時常發(fā)生爭議。為減少或避免爭議的發(fā)生,加強理賠的速度和效果,保險公司可以加大對網絡資源的開發(fā)與利用,一是把保險條款和投保須知以簡明易懂的形式公布在網頁上,供投保人隨時查詢。二是開設在線理賠爭議處理平臺。保戶如果對基層公司的理賠服務不滿,可能通過網絡平臺,反映給上級公司,直至總公司。上級公司或總公司對有爭議的理賠事項進行專家會診,提出明確意見。三是保險公司可以網上設立索賠信息系統(tǒng),提供索賠的申請服務和所需表格、資料的下載服務。當被保險人遭受保險范圍內的事故發(fā)生損失時,如生病住院,可以在網上辦理索賠申請,保險公司核賠后,也可通過網上銀行支付保險賠付款。四、保險公司間的合作與網絡開發(fā)

在許多場合,保險公司之間都要進行業(yè)務合作與信息交流,重復保險、共同保險與再保險是三個保險公司間合作的典型領域。重復保險是多家保險公司共同承保一個基于共同利益的保險標的,保險金額總和大于保險標的價值的保險。在重復保險中,如果保險公司間缺乏信息交流,被保險人極有可能因一次保險標的受損而從多家保險公司獲得累計超過其保險標的價值的賠款。倘若真是如此,騙保便會盛行。但保險公司間及時溝通后,被保險人出險就最多僅能獲得其損失部分不超過保險金額的補償。網絡技術為保險公司的這種信息交流與信息共享提供了極大便利。目前有的保險公司已經著手利用網絡平臺構建反重復保險中的騙賠行為體系,如中國人保財險、太平洋財險、平安財險、中華聯合財險、大地財險、華泰財險、永安財險等七家保險公司在京分公司2006年11月22采取信息共享方式啟動“打擊騙賠百日行動”。行動過程中集中各家保險公司的車險理賠信息,與網絡技術公司合作,加大力量打擊車險理賠中虛假賠案。但保險公司之間的合作仍然存在覆蓋范圍小的問題。保監(jiān)會可以組建一個保險業(yè)務信息查詢平臺,全國所有財產保險公司均與該平臺連通,該平臺涵蓋所有公司的所有客戶信息。當一家公司遇到客戶索賠時,它便可以進入該系統(tǒng)查詢該客戶有無在其他保險公司重復投保的信息。為了保護各家商業(yè)保險公司的秘密,須設立屏閉裝置,使得某公司只能看到本公司客戶在其他所有公司中的投保信息,但無權查看別的公司的其他客戶信息。如果這一系統(tǒng)平臺能夠建立,將會有效地遏制利用重復保險騙賠的現象。

共同保險是為了承保巨額業(yè)務,幾家保險公司聯合對某一標的進行承保的保險。共同保險要求保險公司在承保前就要共享保險標的的信息。達成共同承保意向的保險公司可將了解到的保險標的的風險狀況、承保比例等信息,通過網絡相互交流,特別是國內外的保險公司同時承保一項保險標的時,因為相距遙遠,更需要通過網絡交換信息。

再保險是受承保能力的限制,保險公司在已承保的業(yè)務設定自留額后,將超過自留額的部分分保給一家或多家再保險公司。在再保險業(yè)務辦理中,原保險公司對再保險公司信息的收集、再保險公司對原保險公司信息的收集,原保險公司與再保險公司之間的數據傳輸,通過內部網絡都將變得輕而易舉。

當前,網民增長速度很快,上網人數平均每個季度遞增8%。網民逐步顯現出年輕化、知識化的特征,并且平均收入水平較高。這些網民觀念新,樂意選擇優(yōu)秀的保險品種,有利于網絡保險業(yè)務的開展。網絡的發(fā)展為保險提供了一個高效、便捷的運行平臺。通過網絡資源的開發(fā)與利用,保險公司必將密切與廣大消費者的聯系,擴大潛在客戶群,增加現實客戶群。同時,將促進保險公司運行效率的提高、成本的降低,促進保險公司由傳統(tǒng)經營模式向現代電子商務的轉型。

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第9篇:保險公司論文范文

保險投資在保險公司的經營中占有舉足輕重的地位。但是目前我國保險公司資金運作現狀并不盡如人意,保險公司作為一個商業(yè)企業(yè),其根本目的在于追求利潤的最大化,隨著市場競爭的加劇,保險公司利潤已不能單純依靠收取的保險費與一定概率下的保險賠付差額,而是越來越倚重于保險投資的有效運營。因為保險與給付之差,其利潤率是一定的,而且還有減少的趨勢,而保險投資的運營,其預期的利潤率卻是無限大的,所以只有安全有效地進行各種投資運營才能使保險資金獲得長期穩(wěn)定的增長,使保險公司獲得較高的利潤??梢娪行У馁Y本運營是現代保險業(yè)的支柱,是保險經營發(fā)展的生命線。

二、我國保險投資的歷史和現狀

(一)我國保險投資的歷史沿革

建國初期,我國保險企業(yè)的資金按規(guī)定只能存入銀行,所得利息全部上繳國家財政,無任何保險投資可言。經過20年的停辦以后,我國保險業(yè)隨著改革開放而獲得新生。中國人民保險公司1980年開始恢復辦理國內保險業(yè)務,并積極發(fā)展國外保險業(yè)務。

1984年11月,國務院批轉的中國人民保險公司《關于加快發(fā)展我國保險事業(yè)的報告》中指出:“總、分公司收入的保險費扣除賠款、賠償準備金、費用開支和納稅金后,余下的可以自己運用”。1985年3月國務院頒布的《保險企業(yè)管理暫行條例》又從法規(guī)的角度明確了保險企業(yè)可以自主運用保險資金。這不僅是我國保險體制改革的一次重大突破,也是增強我國保險業(yè)活力的一項戰(zhàn)略性措施,對加快我國保險業(yè)發(fā)展產生了深遠的影響。我國保險企業(yè)投資大體可以分為以下幾個階段。

1、初步發(fā)展階段:1984年至1988年底

中國人民保險公司在取得投資權后,從1984年下半年開始,總公司在北京、江蘇等地嘗試性地開展投資(包括貸款)業(yè)務,部分省、自治區(qū)、直轄市以及計劃單列城市分公司也相繼開展保險投資業(yè)務。

在這一階段,中國人民銀行對保險企業(yè)的投資活動實行嚴格管理,一是對資金運用規(guī)模實行計劃控制,例如1986年人行對人保下達2億元投資額度。二是對資金運用的方式與方向作了嚴格規(guī)定。1986年人保的資金運用被限定為投資地方自籌的固定資產項目。1987年批準試辦流動資金貸款業(yè)務和購買金融債券。這一階段的經營效益不大理想,資產運用率和投資收益水平都比較低。以1986年為例,中國人民保險公司國內業(yè)務匯總的資產運用率只有9.23%,投資收益率僅為0.83%。

2、調整整頓階段:1988年底至1990年底

由于面臨治理整頓的經濟環(huán)境和緊縮信貸規(guī)模的局面,加之保險業(yè)本身經營效益不佳,我國保險投資業(yè)務于1988年底進入調整整頓階段。其內容和措施有:總結前幾年資金運用工作的經驗和教訓,嚴格執(zhí)行信貸計劃,嚴肅利率政策,把資金轉投到流動資金貸款方面,堅持“十不貸”和注意“重點傾斜”并采取了擔保和銀行承兌匯票抵押等手段,努力提高資金運用的安全性與收益性。在這一階段,中國人民保險公司的資金運用工作除辦理流動資金貸款業(yè)務外,大部分工作放在對原有投資貸款項目的清理的催收上。資金運用的范圍被限定為流動資金貸款、企業(yè)技術改造貸款、購買金融債券和銀行同業(yè)拆借。

3、進一步發(fā)展階段:1991年至1995年

經過兩年多的調整整頓,加之宏觀經濟形勢的好轉,保險投資業(yè)務于1991年開始進行新的發(fā)展階段。在這一階段,保險投資在保險界得到了普遍認同和重視。兩家新成立的全國性保險公司——中國平安保險公司、中國太平洋保險公司先后加入了保險資金運用的行列。保險投資規(guī)模不斷擴大,1992年底。人保、平保、太保三家保險公司的資金運用余額達109.46億元。保險投資的范圍有所拓寬,證券投資得到較大發(fā)展,保險投資收益得到提高。

4、規(guī)范發(fā)展階段:1995年至今

隨著1995年《保險法》的出臺和實施,各保險公司遵照《保險法》調整業(yè)務,以符合《保險法》的要求?!侗kU法》的實施,為我國保險投資業(yè)務的規(guī)范與健康發(fā)展奠定的基礎。

(二)我國保險公司保險投資現狀

1、決策機制薄弱

目前許多保險公司尚未建立一套規(guī)范有效的決策機制,人保財險公司直到2003年下半年才成立了專門的保險投資公司。決策的盲目性、被動性、隨意性十分突出,在僅能投資債券的時期,這類決策機制不會體現任何危機,對于資產規(guī)模迅速壯大的保險公司來說,更是掩蓋了其決策的弊端:決策機制落后,決策反饋機制尚未建立,在保險公司進入基金市場后會充分暴露出來。

2、保險投資渠道狹窄

1998年以前,保險公司的資金運用渠道限于:銀行存款、買賣政府債券、金融債券和國務院規(guī)定的其他資金運用形式。2000年3月1日起實行的《保險公司管理規(guī)定》,保險公司的資金運用,限于銀行存款、買賣政府債券、金融債券、買賣中國保監(jiān)會指定的中央企業(yè)債券和國務院規(guī)定的其他資金運用形式。而西方國家保險公司資金運用的法定渠道則較廣泛。如美國、日本就規(guī)定保險公司可進行政府債券、公司債券、股票、抵押貸款、不動產、保單放貸等業(yè)務。

3、保險資金利用率低

保險資金的利用率,在國外基本上達到90%,而在我國還不到50%。有限的保險資金主要用于銀行存款。據統(tǒng)計,1998年人保、平保和太保三大保險公司保險資金的40%—60%局限于現金和銀行存款,保險資金基本上無“運用”可言。截止到1999年底,中國人民保險公司的資金運用率還不到20%。為了保證保險資金的安全,保險公司將大量資金存于銀行,由銀行進行專業(yè)的資金運用,而保險公司只能獲得固定的較低的存款利息,銀行存款的利息已經遠遠不能使保險資金保值、增值了,保險公司必須開拓出投資新領域來保證其資金的收益性、安全性。

4、保險投資缺乏相應人才

保險投資涉及到存款、國債、證券等多個領域,因此保險投資人才必須對國家經濟發(fā)展有遠見,對各行業(yè)發(fā)展有底數,才能有膽略,有靈活性,善于捕獲商機,在資本市場上獲得豐厚的回報。而我國保險公司由于歷史原因,現有員工基本上由干部、金融機構及政府部門調入和正規(guī)大學畢業(yè)生三部分組成,且前兩部分約占公司員工的70%,年齡大都在40周歲以上。這樣的人力資源結構,呈現出明顯的弊端,即知識結構老化,缺乏創(chuàng)造力。保險公司要想從保險投資中獲益,就必須引進相應人才,同時注重公司內部年輕人才的培養(yǎng)。

5、保險公司管理水平落后,影響保險投資收益

由于我國長期實行計劃經濟體制,管理體制落后,投資缺乏科學決策,許多公司在科學決策、內部約束機制方面比較薄弱。由此出現了許多領導項目貸款、人情貸款等。這些項目貸款很多無法收回投資本息,甚至成為呆賬、壞賬。管理水平的落后,影響了投資收益。

中國的保險公司要生存,保險事業(yè)要發(fā)展,客觀上要求保險資金實現有效運用,但是這并不是說中國馬上就完全放開對保險資金運用的限制,還有一些地方需要去完善,還有一些制度需要制定,這是一個漸進的過程。

三、建立我國保險投資體制的構想

(一)保險投資客觀上需要建立有效投資體制

所謂保險投資體制是指保險投資活動運行機制和管理制度的總稱。保險投資機制建立的目的在于提高保險投資的收益,降低投資風險。

保險公司的承保業(yè)務與投資業(yè)務是現代保險業(yè)的兩個重要特征,其中保險投資業(yè)務已經成為現代保險公司生存和發(fā)展的重要手段。一方面,保險投資業(yè)務的發(fā)展,將擴大保險公司的盈利,增加保險公司償付能力和經營和穩(wěn)定性。同時,保險公司收入的增加,將使保險公司有能力降低保險費率,減輕被保險人的負擔,提高保險公司的競爭能力。我國保險業(yè)如果沒有投資收益作為基礎,加入WTO后,在承保業(yè)務上很難與國外保險公司進行價格(費率)競爭。另一方面,保險投資業(yè)務的發(fā)展和獲利可以彌補業(yè)務上虧損,維持保險公司的生存和發(fā)展。如1987年英國兩大保險公司保險業(yè)務虧損分別為0.64億英鎊和1.08億英鎊,而投資利潤為2.04億英鎊和2.49英鎊,盈虧相抵后,還有不小的綜合盈利。從近期國際保險業(yè)的發(fā)展特點來看,保險公司的主要收益已經從傳統(tǒng)的承保收益逐步轉移為投資收益,如美國產險業(yè)務自1978年以來連續(xù)21年出現承保虧損,主要收益來自于投資收益。

由于保險經營是一種負債經營,因而保險資金的運用除了考慮投資的收益外,還必須保證投資的安全性。因此,市場的開放,投資工具的增加和投資規(guī)模的不斷擴大,客觀上需要保險公司進一步加強投資機制的建設,提高化解風險的能力,保證保險資金實現安全性和投資收益的協調。

(二)保險業(yè)應盡快建立、健全保險企業(yè)的制度和規(guī)范

建立和完善中國保險投資體制是一個系統(tǒng)工程。只有保險公司建立了現代企業(yè)制度,加強經營管理,才可能為高水平、高效益的保險投資提供根本制度保證。如何加強經營管理,我個人認為可以包括以下內容:

第一、加大公司運作的透明度和社會輿論的監(jiān)督作用,運用法律武器,嚴懲那些損害股東權益的行為,有效地維護股東的權益。

第二、建立和完善對經理層的約束和激勵機制,徹底改變舊的用人機制,讓市場和競爭來決定經理的選拔,使經理的報酬與公司的業(yè)績直接掛鉤。

第三、加強管理創(chuàng)新,按照現代企業(yè)制度的要求,摒棄舊的、傳統(tǒng)的管理模式及其相應的管理方工和方法,創(chuàng)建新的管理模式及其相應的方式和方法。

(三)進一步拓寬資金運用渠道

保險資金運用是保險公司穩(wěn)健經營的基礎,是關系到保險公司經營狀況的重要因素。

由于我國保險業(yè)起步較晚,加之其它種種原因,目前我國保險資金運用存在的問題是證券投資基金規(guī)模太??;保險公司無法控制入市資金的風險;在目前封閉式基金占據主流的情況下,保險公司只能被動的分紅,其變現很難實現;保險資金的運用渠道過窄;保險資金中短期嚴重。

針對這些問題,必須進一步拓寬保險資金的運用渠道,加快資金入市步伐,使我國保險業(yè)能夠持續(xù)快速發(fā)展。

1、保險資金入市

(1)保險資金入市可以增強保險公司的盈利能力,如果運用得當,還可有效解決保險公司所面臨的“利差損”問題。在《保險法》規(guī)定的范圍內進行投資,僅每年的利差損就有3至6個百分點,這為保險公司的長期發(fā)展埋下了巨大隱患。在銀行存款的利率為2.25%,國債的買賣收益最多不過6%-7%,在同業(yè)拆借市場上,因資金量有限,所以收益率微乎其微。而在2000年保險公司投資證券基金的平均收益達12%。因此,保險資金入市,從長遠來看,對保險公司增加盈利能力、解決“利差損”具有重要的意義。

(2)保險資金入市可以有效改善保險公司資產結構。如果允許保險資金按嚴格的比例進入證券市場,可以在一定程度上緩解資金閑置的壓力。因為保險資金進入證券市場是進行股權的交易,在證券市場機制作用下,根據保險資金運用原則,保險公司必然將資金投入到效益好、有成長性的企業(yè)中去,這樣客觀上就使保險資產得到了相應的改善。

(3)從長期來看,保險資金入市對于啟動保險消費將起到一定的促進作用。保險資金入市無疑使國家找到一種對資金更有效的配置方法,從而使部分社會資金與證券市場之間形成紐帶。在這個紐帶的連接過程中,不但可以改變整個社會資金的結構,還可以使經濟發(fā)展得到更大的保障,以便使國家、企業(yè)、個人以及保險公司更好的發(fā)展。

(4)保險資金入市,可以增強我國保險公司的國際競爭力。隨著我國加入WTO,保險業(yè)面臨著更大的沖擊,承受著更大的壓力。保險公司除了用提高服務質量來爭取保單,擴大客戶群外,其所得到的保費收入如何獲取最大的安全收益是關鍵問題。在發(fā)達國家,保險資金的投資渠道較我國暢通的多,除了存入銀行和購買國債外,還可涉足證券市場甚至房地產業(yè)。所以,保險資金入市,可以增強我國保險公司與國外保險公司的競爭實力,更好地奠定加入WTO后的經濟基礎。

(5)保險資金入市可有效緩解證券市場中資金供給與需求之間的矛盾,有助于穩(wěn)定證券市場。隨著保險業(yè)的不斷發(fā)展,可入市的保險資金的規(guī)模將越來越大,必將會改善證券市場的資金結構,它對證券市場的長期發(fā)展所起的作用也會越來越明顯。

2、保險資金進入短期拆借市場。

盡管保險公司都有較高的信譽,但上前還不能以信用方式進入短期拆借市場,而須有抵押。如果能直接以信用方式進入短期拆借市場,可以為保險公司提高資金運用效率提供方便。

3、擴大可投資的企業(yè)債券范圍。

目前保險資金只可購買鐵路債券、電力債券和三峽債券,應擴大到其他的企業(yè)債券。盡管企業(yè)債券質地有好有壞,或者說存在風險,但應相信保險公司有一定的鑒別能力。

4、進行資產委托管理。

資產委托就是保險公司以合同的形式把資金委托給專業(yè)的資產管理公司進行運作。它的最大好處是保險公司省心省力,不必事事躬親,同時由專業(yè)公司進行操作,也可確保較高回報。