財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警與防范研究精選(九篇)

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第1篇：財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警與防范研究范文

關(guān)鍵詞:財(cái)務(wù)預(yù)警指數(shù);企業(yè);財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn);防范;對策

財(cái)務(wù)預(yù)警不僅僅只是針對財(cái)務(wù)危機(jī)的預(yù)警或者說是只有當(dāng)企業(yè)財(cái)務(wù)將要發(fā)生危機(jī)的時(shí)候才進(jìn)行的預(yù)警,而是只要企業(yè)財(cái)務(wù)系統(tǒng)運(yùn)行偏離預(yù)期的目標(biāo)就要報(bào)警。這就要求企業(yè)能夠正確的選擇預(yù)測模型,在財(cái)務(wù)危機(jī)的潛伏階段就能及時(shí)的發(fā)現(xiàn)危機(jī),及時(shí)指出導(dǎo)致企業(yè)財(cái)務(wù)狀況惡化的原因,制定有效措施,阻止危機(jī)蔓延,達(dá)到預(yù)警目的。探索企業(yè)財(cái)務(wù)預(yù)警指數(shù),對企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行可控、有效的防范是企業(yè)管理層及企業(yè)財(cái)務(wù)管理人員必須認(rèn)真面對的現(xiàn)實(shí)問題。

一、企業(yè)主要財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)源分析

企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是指企業(yè)在整個(gè)財(cái)務(wù)活動(dòng)過程中,由于各種不確定性所導(dǎo)致企業(yè)蒙受損失的機(jī)會(huì)和可能。企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的基本特征表現(xiàn)在:①客觀性。即風(fēng)險(xiǎn)處處存在,時(shí)時(shí)存在。也就是說,財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)不以人的意志為轉(zhuǎn)移,人們無法回避它,也無法消除它,只能通過各種技術(shù)手段來應(yīng)對風(fēng)險(xiǎn),進(jìn)而避免風(fēng)險(xiǎn)。②全面性。即財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)存在于企業(yè)財(cái)務(wù)管理工作的各個(gè)環(huán)節(jié),在資金籌集、資金運(yùn)用、資金積累、分配等財(cái)務(wù)活動(dòng)中均會(huì)產(chǎn)生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。③不確定性。即財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)在一定條件下、一定時(shí)期內(nèi)有可能發(fā)生,也有可能不發(fā)生。④收益與損失共存性。即風(fēng)險(xiǎn)與收益成正比,風(fēng)險(xiǎn)越大收益越高,反之收益就越低。企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)貫穿于生產(chǎn)經(jīng)營的整個(gè)過程中,可分為:籌資風(fēng)險(xiǎn)、投資風(fēng)險(xiǎn)、資金利用風(fēng)險(xiǎn)和收益分配風(fēng)險(xiǎn)四個(gè)方面。

(一)從資產(chǎn)負(fù)債狀況方面分析財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

從資產(chǎn)負(fù)債分析,主要分為三種類型:一是流動(dòng)資產(chǎn)的購置大部分由流動(dòng)負(fù)債籌集,小部分由長期負(fù)債籌集;固定資產(chǎn)由長期自有資金和大部分長期負(fù)債籌集,也就是流動(dòng)負(fù)債全部用來籌集流動(dòng)資產(chǎn),自有資本全部用來籌措固定資產(chǎn),這是正常的資本結(jié)構(gòu)型,財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)很小;二是資產(chǎn)負(fù)債表中累計(jì)結(jié)余出現(xiàn)負(fù)值,表明一部分自有資本被虧損侵蝕,從而總資本中自有資本比重下降,說明出現(xiàn)財(cái)務(wù)危機(jī),必須引起警惕;三是虧損侵蝕了全部自有資本,而且還占據(jù)了負(fù)債一部分,出現(xiàn)資不抵債的情況,屬于高度風(fēng)險(xiǎn),必須采取強(qiáng)制措施。

(二)從企業(yè)收益狀況分析財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

從企業(yè)收益分析,分為三個(gè)層次:一是經(jīng)營收入扣除經(jīng)營成本、管理費(fèi)用、銷售費(fèi)用、銷售稅金及附加等經(jīng)營費(fèi)用后的經(jīng)營收益。二是在其一基礎(chǔ)上扣除財(cái)務(wù)費(fèi)用后為經(jīng)常收益。三是在經(jīng)常收益基礎(chǔ)上與營業(yè)外收支凈額的合計(jì),也就是期間收益。對這三個(gè)層次的收益進(jìn)行認(rèn)真分析,就可以發(fā)現(xiàn)其中隱藏的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。這其中分三種情況:一是如果經(jīng)營收益為盈利,而經(jīng)常收益為虧損,說明企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)不合理,舉債規(guī)模大,利息負(fù)擔(dān)重,存在一定風(fēng)險(xiǎn);二是如果經(jīng)營收益、經(jīng)常收益均 為盈利,而期間收益為虧損,可能出現(xiàn)了災(zāi)害及出售資產(chǎn)損失等,若問題嚴(yán)重可能引發(fā)財(cái)務(wù)危機(jī),必須十分警惕;三是如果從經(jīng)營收益開始就已經(jīng)虧損,說明企業(yè)財(cái)務(wù)危機(jī)已顯現(xiàn)。反之,如果三個(gè)層次收益均為盈利,則是正常經(jīng)營狀況。

二、企業(yè)綜合財(cái)務(wù)預(yù)警指數(shù)及預(yù)警系統(tǒng)構(gòu)建

企業(yè)應(yīng)主要從償債能力、運(yùn)營績效和發(fā)展?jié)摿θ齻€(gè)方面建立綜合預(yù)警指數(shù)(SWI),并根據(jù)企業(yè)的財(cái)務(wù)實(shí)際運(yùn)行狀況設(shè)置臨界比率,使財(cái)務(wù)運(yùn)行處于一定的安全區(qū)間,防止財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生。

(一)以償債能力為核心的預(yù)警指標(biāo)體系

獲利能力從長期而言是企業(yè)在未來經(jīng)營中產(chǎn)生現(xiàn)金的能力,是企業(yè)財(cái)務(wù)實(shí)力中最重要且最可靠的一類指標(biāo)。財(cái)務(wù)預(yù)警時(shí)可選用總資產(chǎn)報(bào)酬率和成本費(fèi)用利潤率兩項(xiàng)指標(biāo)。償債能力指標(biāo)用來分析企業(yè)償還債務(wù)的能力。當(dāng)企業(yè)缺乏償債能力時(shí),會(huì)產(chǎn)生資金不足、對債權(quán)人利息和本金延期支付現(xiàn)象,容易引發(fā)財(cái)務(wù)危機(jī)并導(dǎo)致破產(chǎn),財(cái)務(wù)預(yù)警時(shí)主要選用長期債務(wù)與營運(yùn)資金比和資產(chǎn)負(fù)債率兩項(xiàng)指標(biāo)。資產(chǎn)負(fù)債率是長期財(cái)務(wù)預(yù)警的核心指標(biāo),反映總資產(chǎn)中有多少是借款籌來的,體現(xiàn)企業(yè)長期償債能力。在投資報(bào)酬率大于借款利率時(shí),借款越多獲利越多,同時(shí)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)也越大。而舉債比率過小,則不利于企業(yè)擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模。按通行標(biāo)準(zhǔn),資產(chǎn)負(fù)債率一般為40%-60%,過高或過低都對企業(yè)發(fā)展不利。

經(jīng)營能力指標(biāo)是衡量企業(yè)運(yùn)用其資源效率的指標(biāo),反映了企業(yè)對資產(chǎn)的管理能力,如果經(jīng)營能力不佳,可能預(yù)示著企業(yè)日后發(fā)生財(cái)務(wù)危機(jī)的可能性。財(cái)務(wù)預(yù)警時(shí)可選用總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率和應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率兩項(xiàng)指標(biāo)。企業(yè)理財(cái)?shù)哪繕?biāo)是財(cái)富最大化,一個(gè)有遠(yuǎn)見的經(jīng)營者決不會(huì)只把眼光停留在目前的運(yùn)營狀況,企業(yè)的發(fā)展?jié)摿σ嗖蝗莺鲆曚N售增長率,故選擇銷售增長率和凈資產(chǎn)成長率兩項(xiàng)指標(biāo)作為反映企業(yè)發(fā)展?jié)摿Φ呢?cái)務(wù)預(yù)警指標(biāo)。

(二)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)定量預(yù)警方法探討

1.單變量模型。單變量模式分析模型是以單個(gè)財(cái)務(wù)比率的分析考察為基礎(chǔ)的,財(cái)務(wù)比率按其預(yù)測能力有先后順序之分,在預(yù)警指標(biāo)體系的八項(xiàng)指標(biāo)中,對企業(yè)財(cái)務(wù)最具長期預(yù)測能力的指標(biāo)是資產(chǎn)負(fù)債率和總資產(chǎn)報(bào)酬率,其他六項(xiàng)指標(biāo)可以作為輔助指標(biāo),因?yàn)槠髽I(yè)良好凈收益和債務(wù)狀況應(yīng)該表現(xiàn)為企業(yè)長期的、穩(wěn)定的狀況。具體操作時(shí),將各項(xiàng)評價(jià)指標(biāo)劃分為安全區(qū)、預(yù)警區(qū)、危機(jī)區(qū)三個(gè)區(qū)域,確定安全區(qū)、預(yù)警區(qū)、危機(jī)區(qū)的臨界值。實(shí)際值與臨界值相比確定預(yù)警指標(biāo)所處區(qū)域,從而判斷企業(yè)面臨風(fēng)險(xiǎn)的程度。單變量模型分析較為簡單,但不能綜合說明公司整體財(cái)務(wù)狀況,運(yùn)用這種方法可能出現(xiàn)對于同一公司、不同的預(yù)測指標(biāo)得出不同結(jié)論的情況,因此單變量分析方法只能作為多變量分析方法或綜合分析方法的輔助。

2.多變量預(yù)測模型。多變量預(yù)警模型是一種綜合評價(jià)企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)的方法,當(dāng)預(yù)測企業(yè)是否面臨財(cái)務(wù)失敗時(shí),只需將多個(gè)財(cái)務(wù)比率同時(shí)輸入模型中,模型會(huì)通過計(jì)算得到一個(gè)結(jié)果,然后根據(jù)結(jié)果就可以判別企業(yè)是否會(huì)面臨財(cái)務(wù)失敗或破產(chǎn)。從上世紀(jì)六十年代開始,國內(nèi)外許多學(xué)者通過大量的實(shí)證研究,取得了相應(yīng)成果,形成一些較有代表性的預(yù)警模型,例如美國的愛德華o阿爾曼(Altman)的Z計(jì)分模型,日本開發(fā)銀行的多變量預(yù)測模型,中國臺灣陳肇榮先生多元預(yù)測模型等。多變模式從總體宏觀角度檢查企業(yè)財(cái)務(wù)狀況是否呈現(xiàn)不穩(wěn)定的現(xiàn)象,提前做好財(cái)務(wù)危機(jī)的規(guī)避或延緩危機(jī)發(fā)生的準(zhǔn)備工作。當(dāng)然,由于企業(yè)規(guī)模、行業(yè)、地域、國別等諸多差異,企業(yè)不應(yīng)拘泥于任何經(jīng)驗(yàn)數(shù)據(jù),而應(yīng)根據(jù)實(shí)際情況設(shè)計(jì)符合企業(yè)要求和特點(diǎn)的總體財(cái)務(wù)失敗預(yù)警系統(tǒng)。

3.沃爾比重評分法

沃爾比重評分法是指將選定的財(cái)務(wù)比率用線性關(guān)系結(jié)合起來,并分別給定各自的分?jǐn)?shù)比重,然后通過與標(biāo)準(zhǔn)比率進(jìn)行比較,確定各項(xiàng)指標(biāo)的得分及總體指標(biāo)的累計(jì)分?jǐn)?shù),從而得出企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的綜合評價(jià),繼而確定其信用等級。該種評分方法主要用于企業(yè)財(cái)務(wù)狀況綜合評價(jià)中,將其作為一種財(cái)務(wù)預(yù)警方法,與其作為財(cái)務(wù)狀況綜合評價(jià)方法的主要區(qū)別是:預(yù)警時(shí)得分越大表示財(cái)務(wù)危機(jī)發(fā)生的可能性越大,而財(cái)務(wù)狀況綜合評價(jià)方法中的評分越高表示財(cái)務(wù)狀況越好。

選擇評價(jià)指標(biāo)并分配指標(biāo)權(quán)重。指標(biāo)的選擇應(yīng)遵循科學(xué)性、全面性、可比性、可操作性、協(xié)調(diào)性、經(jīng)濟(jì)性的原則。對各項(xiàng)評價(jià)指標(biāo)計(jì)分并計(jì)算綜合分?jǐn)?shù)。先對各財(cái)務(wù)指標(biāo)進(jìn)行評分,而后根據(jù)各指標(biāo)的權(quán)重計(jì)算加權(quán)總得分,公式如下所示:

T=X1×R1+X2×R2+……Xn×Rn

其中,T為總得分,X1,X2……Xn 為各指標(biāo)得分(可以100計(jì)),R1,R2,……Rn為指標(biāo)權(quán)重(可以%計(jì))。在計(jì)算總評分時(shí),各個(gè)指標(biāo)得分計(jì)算比較關(guān)鍵,將實(shí)際值與臨界值相比確定其得分。實(shí)際值與臨界值相比確定預(yù)警指標(biāo)所處區(qū)域,從而判斷企業(yè)面臨風(fēng)程度實(shí)際操作時(shí),不僅可根據(jù)總得分所歸屬的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)區(qū)間進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警,還可根據(jù)各指標(biāo)所屬的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)區(qū)間進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)控制。企業(yè)經(jīng)營者在了解經(jīng)營狀況時(shí),如果發(fā)現(xiàn)本月份經(jīng)營出現(xiàn)警告,則應(yīng)具體查閱明細(xì)指標(biāo)狀況,以查找出現(xiàn)問題的原因、部門,采取相應(yīng)措施以解決問題,進(jìn)行有效控制。

三、企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范對策

在當(dāng)前市場經(jīng)濟(jì)條件下,一個(gè)企業(yè)要想生存和發(fā)展,財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是不可避免的,要完全消 除風(fēng)險(xiǎn)及其影響是不現(xiàn)實(shí)的。所以,企業(yè)在確定財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制目標(biāo)時(shí),而應(yīng)本著成本效益原 則把財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制在一個(gè)合理的、可接受的范圍之內(nèi),不能一味追求低風(fēng)險(xiǎn)甚至零風(fēng)險(xiǎn)。因此,要加強(qiáng)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范,如何防范企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn),化解財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn),以實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)管理目標(biāo),是企業(yè)財(cái)務(wù)管理工作的重點(diǎn)?，F(xiàn)著重從以下幾點(diǎn)來談?wù)勅绾畏婪镀髽I(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

(一)增強(qiáng)企業(yè)財(cái)務(wù)部門的風(fēng)險(xiǎn)防范意識。企業(yè)財(cái)務(wù)預(yù)警綜合指數(shù)是建立在高校財(cái)務(wù)部門財(cái)務(wù)信息的準(zhǔn)確性上的,一旦出現(xiàn)財(cái)務(wù)信息“失真”,必將會(huì)使財(cái)務(wù)預(yù)警綜合指數(shù)成為是一種空指標(biāo),很難起到應(yīng)有的預(yù)警效果。企業(yè)財(cái)務(wù)部門應(yīng)該積極貫徹《企業(yè)財(cái)務(wù)制度》、《會(huì)計(jì)法》等法規(guī),仔細(xì)審核每一項(xiàng)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的真實(shí)性、合法性,認(rèn)真思考每一項(xiàng)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的發(fā)生是否有欺詐行為,是否蘊(yùn)藏著財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)財(cái)務(wù)部門應(yīng)該對籌資方式、籌資規(guī)模、籌資結(jié)構(gòu)有一個(gè)全面的認(rèn)識,通過預(yù)測和分析來合理組織資金。同時(shí)還要不斷地拓展融資渠道,調(diào)整資金結(jié)構(gòu),從而降低籌資風(fēng)險(xiǎn)。

(二)建立財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警體系。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警就是企業(yè)通過庫存物資、資金收支結(jié)余、資產(chǎn)變現(xiàn)率、壞賬金額等一些敏感性財(cái)務(wù)指標(biāo)的變化對經(jīng)營運(yùn)行過程進(jìn)行監(jiān)測,從而對企業(yè)可能或?qū)⒁媾R的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行預(yù)測識別的財(cái)務(wù)分析過程。通過建立健全財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng),企業(yè)管理者可以用以判斷財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)存在的大小,發(fā)現(xiàn)根源,預(yù)先準(zhǔn)備,有的放矢,對癥下藥,準(zhǔn)確把握各種財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)信號及其產(chǎn)生原因,制定相應(yīng)的對策。因此,企業(yè)要確立適合自身的財(cái)務(wù)分析指標(biāo)體系,建立長期財(cái)務(wù)預(yù)警系統(tǒng)。要成立專門的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)分析機(jī)構(gòu),現(xiàn)場實(shí)地觀察企業(yè)生產(chǎn)運(yùn)營和業(yè)務(wù)發(fā)展等具體情況,通過總資產(chǎn)凈現(xiàn)率、現(xiàn)金流量預(yù)算、預(yù)期未來收益、銷售凈現(xiàn)率、股東權(quán)益收益率等分析指標(biāo)預(yù)測企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn),筑起防范和化解財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的有效防線。

(三)拓展財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對手段。企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是客觀存在的,將風(fēng)險(xiǎn)對企業(yè)的影響程度降低到最小是風(fēng)險(xiǎn)管理的目標(biāo),完全消除和規(guī)避財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是不現(xiàn)實(shí)的。因此,企業(yè)應(yīng)該拓展財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的應(yīng)對手段,保障企業(yè)資金良性循環(huán)。針對于財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的不確定性,企業(yè)要具備極高的敏感性和迅速反應(yīng)能力,要在企業(yè)統(tǒng)一領(lǐng)導(dǎo)研究風(fēng)險(xiǎn)管理的前提下,實(shí)行分級分權(quán)的管理辦法,使各個(gè)項(xiàng)目都有專人負(fù)責(zé)。此外,還要借助新的研究成果,加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理,理順決策落實(shí)程序,提高企業(yè)各部門運(yùn)作效率,從而保證針對企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)作出的決策能夠盡快落實(shí),減少損失。

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第2篇：財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警與防范研究范文

周筆勤（1970.07-），女，籍貫：溫州，目前學(xué)歷：本科，畢業(yè)學(xué)院：杭州商學(xué)院，現(xiàn)有職稱：經(jīng)濟(jì)師，研究方向：企業(yè)管理。

摘 要：良好的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)能夠幫助企業(yè)避免做出錯(cuò)誤的財(cái)務(wù)決策，而陷入財(cái)務(wù)危機(jī)，從而導(dǎo)致破產(chǎn)的危機(jī)。中小企業(yè)作為我國社會(huì)主義市場經(jīng)濟(jì)的重要組成部分，其有著數(shù)量較多、企業(yè)實(shí)力較低的特點(diǎn)。中小企業(yè)加強(qiáng)財(cái)務(wù)經(jīng)營過程的跟蹤和檢測，及時(shí)識別和應(yīng)對預(yù)警信息，對于公司各利益相關(guān)者有著十分重要的現(xiàn)實(shí)意義。本文立足中小企業(yè)日常經(jīng)營過程中常見的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)特征及成因，針對各種不同的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)用相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警理論，探討有效完善中小企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)的有效措施。

關(guān)鍵詞：中小企業(yè)；財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)；預(yù)警系統(tǒng)；利益相關(guān)者

中小企業(yè)是我國市場的重要組成部分，該類型企業(yè)與國有企業(yè)以及外資企業(yè)和中外合資企業(yè)相比，有著明顯的經(jīng)營實(shí)力差距。中小企業(yè)的這種競爭劣勢使得其常常要面對各種各樣不利的條件，而財(cái)務(wù)作為企業(yè)持續(xù)經(jīng)營的必不可少條件，一旦出現(xiàn)問題，極易導(dǎo)致企業(yè)陷入危機(jī)，甚至被迫宣告破產(chǎn)。因此，加強(qiáng)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警研究，不斷完善預(yù)警系統(tǒng)對于我國中小企業(yè)而言十分重要。

一、 中小企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)的理論意義

大量的企業(yè)經(jīng)營實(shí)踐說明，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)往往是導(dǎo)致企業(yè)出現(xiàn)經(jīng)營危機(jī)和破產(chǎn)的重要因素，而對于財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的防范而言，一種較為嶄新的概念便是風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)的構(gòu)建。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)是一個(gè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制的系統(tǒng)，其實(shí)現(xiàn)方式主要是通過快速、及時(shí)的數(shù)據(jù)管理，根據(jù)企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表、經(jīng)營計(jì)劃以及會(huì)計(jì)信息對企業(yè)的資產(chǎn)狀況和負(fù)債狀況作出及時(shí)的評價(jià)，以便企業(yè)及時(shí)發(fā)現(xiàn)問題，并作出處理。對于中小企業(yè)而言，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)就是立足于企業(yè)現(xiàn)有的信息化系統(tǒng)資源，通過設(shè)置一系列的財(cái)務(wù)指標(biāo)，通過指標(biāo)的變化預(yù)測財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能，并針對可能發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)及時(shí)作出處理的一種預(yù)警系統(tǒng)。

二、 中小企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)的功能

一般來講，中小企業(yè)的財(cái)務(wù)預(yù)警系統(tǒng)主要包括四個(gè)方面的功能，這四個(gè)方面的功能分別是監(jiān)測功能、診斷功能、糾正功能以及免疫功能。

（1） 監(jiān)測功能

監(jiān)測功能是財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)最基本的功能之一。監(jiān)測就是要對企業(yè)的日常經(jīng)營全過程進(jìn)行全程的跟蹤，將企業(yè)經(jīng)營的實(shí)際情況與目標(biāo)和計(jì)劃進(jìn)行對比，并對經(jīng)營狀況作出預(yù)測，以便找出偏差及原因。當(dāng)出現(xiàn)可能危及企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的偏差出現(xiàn)時(shí)，系統(tǒng)便會(huì)通過預(yù)警系統(tǒng)及時(shí)提醒經(jīng)營者以便做出有效的應(yīng)對措施。

（2） 診斷功能

診斷功能是預(yù)警體系的重要功能之一。運(yùn)用現(xiàn)代管理技術(shù)和診斷技術(shù)，參照檢測功能的結(jié)果，查找造成企業(yè)危機(jī)的原因，以便為經(jīng)營者采取正確的決策提供有效的信息支持。

（3） 糾正功能

通過檢測和診斷功能，系統(tǒng)為經(jīng)營者提供了正確的改善方向。糾正功能則是根據(jù)上述程序?qū)ふ业牟∫?，有針對性的對癥下藥，及時(shí)的更正經(jīng)營過程中不正確操作，以便使得企業(yè)的財(cái)務(wù)經(jīng)營及時(shí)回到正軌上來。

（4） 免疫功能

免疫功能又被稱作為防范功能，是指通過預(yù)警分析，系統(tǒng)而詳細(xì)的總結(jié)財(cái)務(wù)危機(jī)發(fā)生的原因、有效的處理方法和措施，從而為今后的經(jīng)營管理提供可靠地參考。

三、 中小企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)的構(gòu)建

中小企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)構(gòu)建的可行性已經(jīng)在我國長久的市場經(jīng)營過程中，被無數(shù)中小企業(yè)所證明。而對于中小企業(yè)來講，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)的構(gòu)建重點(diǎn)不在于能不能建，而在于系統(tǒng)是否完善，是否符合企業(yè)的現(xiàn)實(shí)需求，系統(tǒng)只有構(gòu)建完成且投入運(yùn)行之后，能夠?yàn)槠髽I(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制和管理帶來實(shí)效，才是現(xiàn)階段我國中小企業(yè)應(yīng)當(dāng)關(guān)注的重點(diǎn)內(nèi)容。

（1） 明確企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的類型和成因，確定預(yù)警的范圍

明確企業(yè)常見的風(fēng)險(xiǎn)及成因，才能有針對性的構(gòu)建適合企業(yè)自身發(fā)展的財(cái)務(wù)預(yù)警系統(tǒng)。一般來講，中小企業(yè)常見的財(cái)務(wù)分先主要有籌資風(fēng)險(xiǎn)、現(xiàn)金流風(fēng)險(xiǎn)兩種最常見的形式，另外投資風(fēng)險(xiǎn)、資本回收風(fēng)險(xiǎn)、擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)以及價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)，也經(jīng)常會(huì)出現(xiàn)。明確預(yù)警系統(tǒng)防范的風(fēng)險(xiǎn)類型及其成因是財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)的首要工作。

（2） 構(gòu)建財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警指標(biāo)體系，有效實(shí)現(xiàn)籌資風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)警

籌資是企業(yè)財(cái)務(wù)管理的基本職能，為了有效防范籌資風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)應(yīng)當(dāng)從實(shí)際出發(fā)，制定一套涵蓋償債能力、成長能力、盈利能力和資產(chǎn)運(yùn)營能力的指標(biāo)體系。具體來講，償債能力通常采用速動(dòng)比率、資本周轉(zhuǎn)率、流動(dòng)比率等進(jìn)行衡量。成長能力通常通過銷售增長率、平均年利潤增長率以及資本累積率等進(jìn)行衡量。銷售利潤率、主營業(yè)務(wù)利潤率以及總資產(chǎn)收益率等這是盈利能力衡量的重要依據(jù)。至于資產(chǎn)運(yùn)營能力則需要通過總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率等周轉(zhuǎn)率予以衡量。

（3） 重視現(xiàn)金流量的預(yù)算編制，加強(qiáng)現(xiàn)金管理

現(xiàn)金流是企業(yè)生存與發(fā)展的血液，對于企業(yè)的正常運(yùn)轉(zhuǎn)十分重要。企業(yè)在構(gòu)建財(cái)務(wù)預(yù)警系統(tǒng)的過程中，應(yīng)當(dāng)重視現(xiàn)金流量預(yù)算的編制，重視現(xiàn)金管理的績效，加強(qiáng)現(xiàn)金風(fēng)險(xiǎn)管理的力度，防范現(xiàn)金風(fēng)險(xiǎn)的出現(xiàn)。具體來講，企業(yè)應(yīng)當(dāng)采用動(dòng)態(tài)管理的辦法，將現(xiàn)金流量、未來預(yù)期收益以及財(cái)務(wù)狀況和投資計(jì)劃等以量化的形式表示出來，通過構(gòu)建周期性的滾動(dòng)式現(xiàn)金預(yù)算，作為企業(yè)衡量現(xiàn)實(shí)現(xiàn)金流量是否存在問題的依據(jù)。加強(qiáng)現(xiàn)金流量管理還需要做好實(shí)時(shí)的跟蹤監(jiān)測工作，以便于及時(shí)對比現(xiàn)金流預(yù)算與實(shí)際之間的差距，及時(shí)發(fā)現(xiàn)問題，并迅速作出合理的反應(yīng)。

（4） 結(jié)合企業(yè)的實(shí)際情況設(shè)定預(yù)警臨界值

財(cái)務(wù)預(yù)警系統(tǒng)的臨界值是指企業(yè)經(jīng)營過程中財(cái)務(wù)指標(biāo)正常運(yùn)作的上限值，超過臨界值則表明企業(yè)的財(cái)務(wù)經(jīng)營策略存在一定的問題。企業(yè)在構(gòu)建財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)的過程中，應(yīng)當(dāng)根據(jù)企業(yè)的實(shí)際情況，參照企業(yè)的資產(chǎn)狀況、負(fù)債狀況以及經(jīng)營目標(biāo)等實(shí)際情況，明確不同指標(biāo)臨界值得多少，以便為預(yù)警機(jī)制確立明確的衡量標(biāo)準(zhǔn)。

（5） 明確預(yù)警信號報(bào)警和處理機(jī)制

企業(yè)應(yīng)當(dāng)設(shè)定明確的預(yù)警信號報(bào)警和處理機(jī)制，對于風(fēng)險(xiǎn)值達(dá)到臨界指標(biāo)的行為，有區(qū)別的進(jìn)行報(bào)警，并對報(bào)警情況的不同，采取不同的處理方法和措施，以便將風(fēng)險(xiǎn)值控制在可控的范圍之內(nèi)。

一般來講，企業(yè)可選的報(bào)警方式是多種多樣的，例如，可以采用指示燈報(bào)警的方式，將巨大的風(fēng)險(xiǎn)設(shè)置為紅色的警燈，將中等風(fēng)險(xiǎn)設(shè)置為黃色的警燈，輕度風(fēng)險(xiǎn)設(shè)置為藍(lán)色的警燈，而綠色警燈為無風(fēng)險(xiǎn)。亦可采用聲音報(bào)警的形式，預(yù)設(shè)不同的聲音來區(qū)別不同的風(fēng)險(xiǎn)。為每種風(fēng)險(xiǎn)確立明確的處理程序，根據(jù)處理機(jī)制，有條不紊的做出應(yīng)對。（作者單位：浙江工貿(mào)職業(yè)技術(shù)學(xué)院）

參考文獻(xiàn)：

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第3篇：財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警與防范研究范文

關(guān)鍵詞：民營中小企業(yè)；財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)；財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理

一、民營中小企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理概述

民營中小企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是指在資本運(yùn)作過程中，由于各種不確定因素導(dǎo)致企業(yè)的經(jīng)營環(huán)境、財(cái)務(wù)活動(dòng)（融資活動(dòng)、投資活動(dòng)、資金回收）脫離原計(jì)劃，預(yù)期收益無法實(shí)現(xiàn)而產(chǎn)生的損失。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理是企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)的一個(gè)重要子系統(tǒng)，是具有特殊功效的動(dòng)態(tài)經(jīng)濟(jì)管理，是對財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)識別、衡量、分析、評價(jià)、防范、處理和控制，以保障理財(cái)活動(dòng)正常開展，使企業(yè)免遭經(jīng)濟(jì)損失。

二、民營中小企業(yè)面臨的主要財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

1.融資風(fēng)險(xiǎn)。民營中小企業(yè)家族式的經(jīng)營模式，使其融資渠道不通，資金來源受限，融資風(fēng)險(xiǎn)較大。民營中小企業(yè)可以利用的內(nèi)部融資資金是非常有限的，一些企業(yè)缺乏自有資金，只能依賴銀行貸款融資，而銀行的信貸規(guī)模連續(xù)壓縮，受宏觀政策影響，直接導(dǎo)致融資風(fēng)險(xiǎn)的增加。

2.投資風(fēng)險(xiǎn)。民營中小企業(yè)進(jìn)行投資往往沒有明確的目標(biāo)，盲目跟風(fēng)，只以賺錢與否作為投資標(biāo)準(zhǔn)，增加了投資的風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)，由于投資沒有合理的可行性預(yù)測與研究，造成投資的短期行為，這些都加大了其投資風(fēng)險(xiǎn)。

3.資金回收風(fēng)險(xiǎn)。民營中小企業(yè)為了增強(qiáng)與客戶、供應(yīng)商的合作關(guān)系，會(huì)采取相應(yīng)的信用政策進(jìn)行應(yīng)收賬款管理。在貨幣政策緊縮時(shí)期，整個(gè)市場經(jīng)濟(jì)疲軟，產(chǎn)品銷售困難，三角債鏈擴(kuò)張，資金無法收回這給企業(yè)帶來了財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

三、民營中小企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的環(huán)節(jié)與要點(diǎn)

1.民營中小企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的要點(diǎn)環(huán)節(jié)。民營中小企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理主要有：財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)識別、評價(jià)，防范和控制三個(gè)環(huán)節(jié)。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理要認(rèn)識到風(fēng)險(xiǎn)潛在的威脅，掌握風(fēng)險(xiǎn)的來源渠道，并找出受益于風(fēng)險(xiǎn)控制程序的問題領(lǐng)域，做出相應(yīng)評價(jià)并進(jìn)行實(shí)時(shí)防控。

2.民營中小企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的要點(diǎn)。（1）建立企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理內(nèi)部稽查機(jī)制。在民營中小企業(yè)的運(yùn)營過程中，管理當(dāng)局還應(yīng)該注意企業(yè)內(nèi)部稽核制度的完善，以便對企業(yè)內(nèi)部進(jìn)行全方位控制，堵塞可能出現(xiàn)的管理漏洞，防范可能出現(xiàn)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

（2）建立財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理團(tuán)隊(duì)。受人、財(cái)、物等資源的限制，民營中小企業(yè)可以委托企業(yè)外部專業(yè)人士加入企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的管理，以保證財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理團(tuán)隊(duì)工作的客觀獨(dú)立性。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理團(tuán)隊(duì)成員的權(quán)力應(yīng)與財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)問題配套，適當(dāng)賦權(quán)，以便有效開展團(tuán)隊(duì)工作。

（3）選擇正確的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理策略。 在融資風(fēng)險(xiǎn)管理策略中企業(yè)既要控制風(fēng)險(xiǎn)，又要善于利用風(fēng)險(xiǎn)這把雙刃劍。也就是要利用財(cái)務(wù)杠桿效應(yīng)，尋找最佳的資本比例結(jié)構(gòu)，發(fā)揮財(cái)務(wù)杠桿效益。以最低的成本，尋求最大的收益。在投資風(fēng)險(xiǎn)管理策略中，多聽取專業(yè)意見，嚴(yán)格執(zhí)行對項(xiàng)目的可行性研究和科學(xué)論證。提升核心競爭力，鞏固主營業(yè)務(wù)的市場地位，加強(qiáng)企業(yè)的自身優(yōu)勢，進(jìn)行適度多元化投資，發(fā)揮綜合效益，提高企業(yè)自身的抗風(fēng)險(xiǎn)能力。在資金回收風(fēng)險(xiǎn)的管理策略中，加重對應(yīng)收賬款的監(jiān)督管理，確保企業(yè)資金能夠順利回收，增強(qiáng)貨幣資金的流動(dòng)性，并對客戶實(shí)行信譽(yù)評價(jià)和分級管理，將應(yīng)收賬款回收率作為銷售人員的考核指標(biāo)之一，促使貨款及時(shí)回收。

四、民營中小企業(yè)強(qiáng)化財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的相關(guān)路徑

1.完善財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制。從企業(yè)的各項(xiàng)制度規(guī)范制定開始著手，提高民營中小企業(yè)管理當(dāng)局的風(fēng)險(xiǎn)意識。以健全的企業(yè)制度規(guī)范作可靠保證，再加以相應(yīng)的規(guī)范化操作流程，促進(jìn)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制順利實(shí)施，與企業(yè)的實(shí)時(shí)財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營成果有效結(jié)合，妥善的處理、預(yù)防和控制風(fēng)險(xiǎn)。民營中小企業(yè)管理當(dāng)局應(yīng)格外注重強(qiáng)化各級人員的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)意識理念的培養(yǎng)，特別要加大對企業(yè)財(cái)務(wù)工作員工的風(fēng)險(xiǎn)危機(jī)意識的宣傳和教育力度，以提升企業(yè)財(cái)務(wù)工作人員的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警意義。基于日常的經(jīng)營管理行為，既要加強(qiáng)宣傳、教育力度，又要通把財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)危機(jī)管理意識較好的植入到企業(yè)的日常經(jīng)營管理過程中，從而形成動(dòng)態(tài)的預(yù)防、控制機(jī)制。在企業(yè)與其他業(yè)務(wù)部門的工作協(xié)調(diào)上，也要要注意加強(qiáng)配合。在企業(yè)出現(xiàn)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，能及時(shí)掌握風(fēng)險(xiǎn)關(guān)鍵環(huán)節(jié)，通過共同的努力把它控制在合理的范圍。同時(shí)，還要建立財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)綜合性能機(jī)制和反饋機(jī)制。一個(gè)有效的溝通與協(xié)調(diào)機(jī)制的建立是在所有行業(yè)中，民營中小企業(yè)正常的生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)的開展所必須的。企業(yè)應(yīng)加強(qiáng)定期和臨時(shí)的財(cái)務(wù)業(yè)務(wù)分析機(jī)制，探討財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)警機(jī)制和有效的避免方案，充分、有效的解決風(fēng)險(xiǎn)。在信息系統(tǒng)的各方面，完善企業(yè)相關(guān)的環(huán)境、業(yè)務(wù)、組織信息和非組織信息，加強(qiáng)對客戶信息管理，做好情報(bào)分析和收集，提高財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警信息的可靠性。

2.加強(qiáng)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警。中小企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制，為企業(yè)管理當(dāng)局在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)來臨時(shí)提前進(jìn)行預(yù)警，提醒管理當(dāng)局開始準(zhǔn)備，促使其采取措施，避免風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生或進(jìn)一步擴(kuò)大，同時(shí)減少損失。

（1）健全財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警的監(jiān)管機(jī)構(gòu)。將財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警體系納入到民營中小企業(yè)的組織結(jié)構(gòu)中，建立較為專業(yè)化的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)。派專人定期監(jiān)控各種經(jīng)營活動(dòng)、財(cái)務(wù)活動(dòng)的財(cái)務(wù)預(yù)警指標(biāo)，該部門與財(cái)務(wù)部門并行，成為財(cái)務(wù)部門與管理部門的連接紐帶。

（2）加強(qiáng)財(cái)務(wù)基礎(chǔ)工作，提升會(huì)計(jì)信息質(zhì)量。在很多情況下，企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警管理的信息來自于企業(yè)的財(cái)務(wù)資料和會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)，因此，保證財(cái)務(wù)資料和會(huì)計(jì)信息的真實(shí)、可靠、完整是財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警有效發(fā)揮的根本前提，從本質(zhì)上決定了財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警管理的實(shí)際效率。

（3）優(yōu)化籌資、投資管理。企業(yè)需要根據(jù)自身的實(shí)際情況制定有效的籌資方針，才能達(dá)到加強(qiáng)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警的目的，選擇科學(xué)合理的低成本融資結(jié)構(gòu)，開闊融資渠道。既減少了負(fù)債籌資的風(fēng)險(xiǎn)，又合理的控制了產(chǎn)權(quán)比率，還可以為實(shí)現(xiàn)公司整體戰(zhàn)略目標(biāo)提供充足的資金。在投資決策的過程中，投資方針應(yīng)考慮的內(nèi)容包括投資的回收期限、收益大小和風(fēng)險(xiǎn)程度，充分考慮投資決策的制約因素，運(yùn)用科學(xué)的決策方法，采用定量計(jì)算與定性分析相結(jié)合的方法進(jìn)行科學(xué)決策，防范控制投資風(fēng)險(xiǎn)，保障企業(yè)的長期發(fā)展。

參考文獻(xiàn)：

第4篇：財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警與防范研究范文

【關(guān)鍵詞】 房地產(chǎn)業(yè)； 財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)； 預(yù)警分析； 風(fēng)險(xiǎn)防范

一、引言

房地產(chǎn)業(yè)是個(gè)資金密集型行業(yè)，高投入、高回報(bào)、高風(fēng)險(xiǎn)。由于我國房地產(chǎn)業(yè)起步晚、基礎(chǔ)差、規(guī)模小，其企業(yè)行為遠(yuǎn)未實(shí)現(xiàn)規(guī)范化。在國家宏觀調(diào)控政策的影響下，房地產(chǎn)企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債率不斷攀升，企業(yè)承受著巨大的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，其可持續(xù)發(fā)展面臨著嚴(yán)重的挑戰(zhàn)，如何有效防范和降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)已成為很多房地產(chǎn)企業(yè)求生存、謀發(fā)展而迫切需要解決的問題。因此，建立房地產(chǎn)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制，以便企業(yè)管理層及時(shí)采取有效措施，避免或減少財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)對企業(yè)的威脅，對房地產(chǎn)業(yè)具有重要的理論價(jià)值和現(xiàn)實(shí)意義。

企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)警研究在國外開展較早，Altman曾運(yùn)用多元變量分析法對企業(yè)的財(cái)務(wù)困境進(jìn)行預(yù)測，提出了多元Z值判定模型；Coat和Fant使用神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)對這些模型進(jìn)行了修正；后來，Kahya等提出了一個(gè)使用時(shí)間序列累計(jì)和Cumulative Sums（CUSUM）統(tǒng)計(jì)方法的財(cái)務(wù)困境研究模型。在國內(nèi)，吳世農(nóng)、黃世忠較早介紹了企業(yè)的破產(chǎn)分析指標(biāo)和預(yù)測模型；周首華等利用Compustat PC Plus會(huì)計(jì)資料庫中的4 160家公司數(shù)據(jù)為檢驗(yàn)樣本建立了F分?jǐn)?shù)模式；陳靜（1999）、張玲（2000）、陳曉（2000）等采用國內(nèi)A股市場數(shù)據(jù)對此命題進(jìn)行了實(shí)證研究。在房地產(chǎn)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警研究領(lǐng)域，龍勝平、張麗麗、酈大海、李建中分別利用各種預(yù)警模型對財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行了分析。但由于部分公司通過操縱利潤、弄虛作假而導(dǎo)致財(cái)務(wù)指標(biāo)不準(zhǔn)，使得僅采用財(cái)務(wù)指標(biāo)作為判別依據(jù)進(jìn)行預(yù)警與防范的有效性大打折扣?；诖耍疚耐ㄟ^引入非財(cái)務(wù)指標(biāo)采用Zeta模型作房地產(chǎn)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警分析，以期提高預(yù)警信息的準(zhǔn)確性，并提出了相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)防范措施。

二、房地產(chǎn)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況與財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)類型

（一）財(cái)務(wù)現(xiàn)狀分析

由于我國房地產(chǎn)市場開發(fā)較晚，公司自有資金十分有限，房地產(chǎn)開發(fā)對資金的巨大需求使得房地產(chǎn)企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債率向來比較高，表1為我國部分大型上市房地產(chǎn)企業(yè)2010年和2011年的年報(bào)數(shù)據(jù)。從表1中可以看到房地產(chǎn)企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債率普遍在60%以上，房地產(chǎn)企業(yè)負(fù)債經(jīng)營現(xiàn)象嚴(yán)重，資金結(jié)構(gòu)不合理。

（二）財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)分析

1.非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)

非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)是由特定經(jīng)營環(huán)境的變化引起的不確定性而對個(gè)體產(chǎn)生影響的特有風(fēng)險(xiǎn)，源于房地產(chǎn)企業(yè)自身特有的經(jīng)營活動(dòng)和財(cái)務(wù)活動(dòng)。資金結(jié)構(gòu)是否合理、財(cái)務(wù)管理水平高低等，都使得房地產(chǎn)企業(yè)面臨較大的非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。

2.資本運(yùn)動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)

（1）融資風(fēng)險(xiǎn)。房地產(chǎn)企業(yè)資金需要量大，房地產(chǎn)項(xiàng)目的每一個(gè)階段都需要大量的資金流。目前房地產(chǎn)企業(yè)的資金主要依靠銀行貸款和預(yù)售房款，隨著國家宏觀調(diào)控政策的不斷落實(shí)，銀行對房地產(chǎn)企業(yè)的貸款及居民購房按揭貸款受到更多的限制，這使得房地產(chǎn)企業(yè)融資困難；同時(shí)借貸融資也導(dǎo)致房地產(chǎn)企業(yè)資金結(jié)構(gòu)不合理，資產(chǎn)負(fù)債率偏高。

（2）投資風(fēng)險(xiǎn)。房地產(chǎn)項(xiàng)目投資所需資金量大、回收期長、周轉(zhuǎn)率低，項(xiàng)目還需要一些建設(shè)條件，加上房地產(chǎn)企業(yè)本身缺乏對風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)測，使得房地產(chǎn)企業(yè)從投產(chǎn)到回收乃至產(chǎn)生利潤都存在較大的不確定性。

（3）資金營運(yùn)風(fēng)險(xiǎn)。資金營運(yùn)是指企業(yè)將所有的資金通過流動(dòng)、優(yōu)化配置等各種方式進(jìn)行有效運(yùn)營，以實(shí)現(xiàn)資本增值的目標(biāo)。房地產(chǎn)企業(yè)項(xiàng)目周期長，政策法規(guī)、供求關(guān)系、利率等各種環(huán)境會(huì)發(fā)生變化，加大了企業(yè)變現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)。

（4）收益分配風(fēng)險(xiǎn)。我國房地產(chǎn)企業(yè)是從20世紀(jì)80年代開始發(fā)展的，目前尚未實(shí)現(xiàn)規(guī)范化，也沒有完整系統(tǒng)的企業(yè)規(guī)劃，因此在分配上往往缺乏合理的分配策略，收益分配缺乏穩(wěn)定性和多樣性，分配行為不規(guī)范易受政策條件的限制等。

三、房地產(chǎn)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)成因分析

（一）宏觀因素

1.外部環(huán)境復(fù)雜多變

房地產(chǎn)行業(yè)是國民經(jīng)濟(jì)中的重要行業(yè)，國家為了保證國民經(jīng)濟(jì)健康協(xié)調(diào)發(fā)展，常常運(yùn)用財(cái)政、稅收、金融、土地等各項(xiàng)政策來對房地產(chǎn)行業(yè)進(jìn)行宏觀調(diào)控。目前，針對國內(nèi)房地產(chǎn)業(yè)過熱現(xiàn)象，國家出臺了一系列宏觀調(diào)控政策進(jìn)行抑制，一次比一次嚴(yán)厲，針對性更強(qiáng)。另外，自2007年爆發(fā)次貸危機(jī)以來，全球經(jīng)濟(jì)急劇下滑，金融危機(jī)逐漸演變成經(jīng)濟(jì)危機(jī)，在經(jīng)濟(jì)全球化的背景下，國際市場經(jīng)濟(jì)的劇烈震蕩勢必對中國企業(yè)造成巨大沖擊。

2.項(xiàng)目開發(fā)經(jīng)營周期長

房地產(chǎn)項(xiàng)目從規(guī)劃階段開始，要經(jīng)歷市場調(diào)研、可行性研究、征地、拆遷、安置、建設(shè)施工、物業(yè)、綠化、房屋銷售等多個(gè)階段，項(xiàng)目周期長，不確定因素多，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)也隨之變大。

（二）微觀因素

1.企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)意識淡薄

目前房地產(chǎn)企業(yè)的財(cái)務(wù)管理人員及企業(yè)經(jīng)營者對財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)普遍缺乏足夠的認(rèn)識和了解，風(fēng)險(xiǎn)防范、預(yù)警意識不強(qiáng)，不能從根本上把握風(fēng)險(xiǎn)的本質(zhì)。在當(dāng)前復(fù)雜的經(jīng)濟(jì)環(huán)境中，經(jīng)營者對房地產(chǎn)行業(yè)的市場定位、發(fā)展趨勢很難把握，造成他們對財(cái)務(wù)活動(dòng)中資金的籌集、運(yùn)用、投資等各環(huán)節(jié)的控制更加困難。

2.企業(yè)資金結(jié)構(gòu)不合理

出于財(cái)務(wù)杠桿以及各方面利益的考慮，房地產(chǎn)企業(yè)在項(xiàng)目開發(fā)過程中會(huì)有各種舉債行為，導(dǎo)致債務(wù)資金比例過大，特別是對銀行信貸的依賴程度較高，一旦資金鏈發(fā)生斷裂，房地產(chǎn)企業(yè)財(cái)務(wù)將陷入困境。

3.企業(yè)內(nèi)部控制不健全

長期以來，國內(nèi)房地產(chǎn)企業(yè)內(nèi)部缺乏一套全面系統(tǒng)的管理體系和監(jiān)督機(jī)制，獎(jiǎng)懲和激勵(lì)政策不完善，內(nèi)部各部門以及人員之間權(quán)責(zé)不明，導(dǎo)致在資金管理、利益分配等方面存在嚴(yán)重的問題。

四、房地產(chǎn)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)指標(biāo)選擇與預(yù)警分析

（一）財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)指標(biāo)的選擇

房地產(chǎn)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)指標(biāo)的選擇，應(yīng)遵循全面性原則、邏輯性原則、有效性原則、客觀性原則、敏感性原則，同時(shí)還應(yīng)結(jié)合房地產(chǎn)企業(yè)自身特點(diǎn)選擇能夠衡量房地產(chǎn)企業(yè)財(cái)務(wù)目標(biāo)以及財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的指標(biāo)。房地產(chǎn)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況復(fù)雜，面臨的不確定因素多，一方面要選擇能直接反映企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的財(cái)務(wù)比率指標(biāo)，另一方面也要有能夠反映企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的非財(cái)務(wù)指標(biāo)。

借鑒國內(nèi)外的實(shí)證研究成果并結(jié)合我國房地產(chǎn)企業(yè)實(shí)際情況，筆者選擇短期償債能力、長期償債能力、營運(yùn)能力、盈利能力、現(xiàn)金流量、發(fā)展能力作為評價(jià)房地產(chǎn)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的財(cái)務(wù)指標(biāo)，具體內(nèi)容參見表2。

相對來說，非財(cái)務(wù)指標(biāo)難以量化，但是引入非財(cái)務(wù)指標(biāo)能更全面地反映企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況，這里選定如表3所示的非財(cái)務(wù)指標(biāo)。

（二）我國上市房地產(chǎn)公司財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警分析

1.預(yù)警模型選擇

財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警模型比較多，本文選用Zeta模型作房地產(chǎn)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警分析。Zeta模型實(shí)際上是一個(gè)多變量線性函數(shù)模型，通過對企業(yè)多個(gè)財(cái)務(wù)比率進(jìn)行匯總，求出一個(gè)總判別值來預(yù)測企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。Altman、Haldeman和Narayanan曾運(yùn)用Zeta模型對1969—1975年間53家破產(chǎn)企業(yè)和58家非破產(chǎn)公司進(jìn)行了實(shí)證分析，結(jié)果發(fā)現(xiàn)，Zeta模型用于預(yù)測五年和一年的財(cái)務(wù)危機(jī)的企業(yè)精度分別為70%和91%，而且越接近財(cái)務(wù)危機(jī)發(fā)生的時(shí)間，預(yù)測精度越高。其模型如下：

Z=6.56X1+3.26X2+6.72X3

+1.05X4

其中：X1為營運(yùn)資產(chǎn)/總資產(chǎn)；X2為留存收益/總資產(chǎn)；X3為息稅前利潤/總資產(chǎn)；X4為股東權(quán)益/總負(fù)債。

判別標(biāo)準(zhǔn)為：Z

2.財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警分析

運(yùn)用Zeta模型對表1中所列的我國部分上市房地產(chǎn)公司2009年至2011年的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)進(jìn)行測算，得出如表4所示的財(cái)務(wù)預(yù)警信息，從中可以看出樣本企業(yè)的財(cái)務(wù)處于安全狀態(tài)，但2011年與2010年相比，所有公司的Zeta值均下降了，表明國家宏觀調(diào)控政策的作用已經(jīng)開始顯現(xiàn)，房地產(chǎn)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況開始變差。

五、房地產(chǎn)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范措施

（一）宏觀防范措施

1.關(guān)注政策變動(dòng)，加強(qiáng)投資環(huán)境監(jiān)測

我國房地產(chǎn)起步較晚，市場不規(guī)范，與發(fā)達(dá)國家相比，受政府政策影響更大，所以房地產(chǎn)企業(yè)應(yīng)時(shí)刻關(guān)注國家各項(xiàng)方針政策變化，特別是政府對房地產(chǎn)開發(fā)的態(tài)度、政策動(dòng)態(tài)。通過對各項(xiàng)政策的關(guān)注和研究，既有助于房地產(chǎn)企業(yè)確定正確的投資開發(fā)方向，預(yù)測投資環(huán)境，繼而預(yù)測未來，又有利于房地產(chǎn)企業(yè)根據(jù)政策變動(dòng)及時(shí)調(diào)整投資策略，有效控制企業(yè)的投資方向，防范投資風(fēng)險(xiǎn)。

2.制定合理的稅務(wù)籌劃策略

房地產(chǎn)行業(yè)是個(gè)周期長、稅費(fèi)多的行業(yè)，制定合理的稅務(wù)籌劃策略對企業(yè)成本控制、風(fēng)險(xiǎn)防范具有重要意義。房地產(chǎn)企業(yè)首先要根據(jù)自身的特點(diǎn)選擇會(huì)計(jì)制度中收入、成本、費(fèi)用、資產(chǎn)、負(fù)債等會(huì)計(jì)要素的確認(rèn)、計(jì)量和記錄方法，然后再制定合理的稅務(wù)籌劃策略；選擇合適的存貨成本計(jì)價(jià)方法、固定資產(chǎn)折舊方法、銷售收入確認(rèn)時(shí)間、壞賬準(zhǔn)備的提取等會(huì)計(jì)政策進(jìn)行納稅籌劃。要完善會(huì)計(jì)核算工作，注重稅收籌劃方案的整體性，達(dá)到合理避稅、降低成本的效果。

3.加強(qiáng)房地產(chǎn)企業(yè)之間的合作

目前，房地產(chǎn)市場發(fā)展不平衡且區(qū)域性較強(qiáng)，在市場份額和土地供應(yīng)都相對有限的情況下，房地產(chǎn)企業(yè)可以通過合作走異地?cái)U(kuò)張和開發(fā)之路，利用優(yōu)勢互補(bǔ)增強(qiáng)綜合實(shí)力?，F(xiàn)在房地產(chǎn)銷售不暢，資金回收慢，聯(lián)合買地、共同開發(fā)能降低企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，加強(qiáng)企業(yè)現(xiàn)金流的穩(wěn)定性，尤其是將合作市場投向二、三線城市，潛力巨大。因?yàn)槟壳岸?、三線城市正值迅速發(fā)展時(shí)期，受國家宏觀調(diào)控措施的影響比一線城市滯后，通過合作轉(zhuǎn)戰(zhàn)二、三線甚至三、四線城市是房地產(chǎn)企業(yè)分散財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的有效路徑。

（二）微觀防范措施

1.增強(qiáng)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)意識，提高財(cái)務(wù)管理水平

房地產(chǎn)企業(yè)要提高自身的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)意識，特別是財(cái)務(wù)人員，要善于發(fā)現(xiàn)問題，抓住非正常的經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象，深入分析并及時(shí)提出解決方案。財(cái)務(wù)人員要不斷提高自身的綜合素質(zhì)和財(cái)務(wù)管理技能、水平，學(xué)會(huì)對資產(chǎn)負(fù)債表、現(xiàn)金流量表、利潤表、所有者權(quán)益變動(dòng)表的分析利用，改變以往依靠經(jīng)驗(yàn)或者主觀判斷進(jìn)行決策的習(xí)慣，根據(jù)企業(yè)客觀情況和外部環(huán)境做出科學(xué)合理的判斷和決策。

2.健全風(fēng)險(xiǎn)管理體系

面對激烈的市場競爭和多變的經(jīng)濟(jì)環(huán)境，房地產(chǎn)企業(yè)應(yīng)從自身出發(fā)建立完善風(fēng)險(xiǎn)管理體系，對房地產(chǎn)企業(yè)可能面臨的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行全面監(jiān)控，通過對企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)的識別、計(jì)量、防范、控制等進(jìn)行監(jiān)督管理，降低企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，及時(shí)消除不良隱患。

3.基于企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略實(shí)施全面預(yù)算管理

房地產(chǎn)企業(yè)在發(fā)展過程中要明確自己的發(fā)展戰(zhàn)略規(guī)劃，以戰(zhàn)略為依據(jù)，以價(jià)值鏈分析為前提條件，以平衡計(jì)分卡為手段，以作業(yè)成本管理為基礎(chǔ)構(gòu)建現(xiàn)代全面預(yù)算管理模式，尋求降低各項(xiàng)活動(dòng)成本的方法，優(yōu)化企業(yè)的管理流程與作業(yè)流程，對房地產(chǎn)企業(yè)防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)十分有用。

4.拓寬融資渠道，優(yōu)化資金結(jié)構(gòu)

銀行貸款在房地產(chǎn)企業(yè)資金來源中占據(jù)著主導(dǎo)地位，但受政府宏觀政策影響大，導(dǎo)致房地產(chǎn)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)增大。因此房地產(chǎn)企業(yè)應(yīng)積極尋找多元化的籌資組合來規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，如尋找風(fēng)險(xiǎn)投資者、天使投資者進(jìn)行股權(quán)融資，推動(dòng)股票市場、債券市場、吸納民間資金、發(fā)展產(chǎn)業(yè)投資基金，探索各種投資組合，優(yōu)化資金結(jié)構(gòu)，降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

5.完善內(nèi)部控制制度

雖然一些房地產(chǎn)企業(yè)已經(jīng)建立了內(nèi)部控制制度，但是內(nèi)部控制的執(zhí)行情況不容樂觀，企業(yè)內(nèi)部各部門的職責(zé)不明，相互配合不協(xié)調(diào)，運(yùn)營效率有待提升。房地產(chǎn)企業(yè)要積極開展內(nèi)部控制建設(shè)工作，根據(jù)外部環(huán)境變化及內(nèi)部管理要求，修訂完善公司內(nèi)部控制制度及流程匯編，建立科學(xué)的決策機(jī)制、有效的監(jiān)督機(jī)制和涵蓋經(jīng)營管理相關(guān)環(huán)節(jié)的內(nèi)部控制體系，以提高企業(yè)的經(jīng)營管理水平和風(fēng)險(xiǎn)防范能力。

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第5篇：財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警與防范研究范文

關(guān)鍵詞：新經(jīng)濟(jì)背景；財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)；防范；策略

中圖分類號：F275 文獻(xiàn)標(biāo)識碼：A 文章編號：1001-828X（2013）06-0-01

在新經(jīng)濟(jì)背景下，隨著市場經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和全球一體化進(jìn)程的加快，我國企業(yè)在經(jīng)營管理過程中面臨的環(huán)境也越來越復(fù)雜，財(cái)務(wù)管理活動(dòng)已滲透到企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的各個(gè)方面，而財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理是企業(yè)管理系統(tǒng)中最為重要的子系統(tǒng)和組成部分，財(cái)務(wù)管理的重要性日益顯現(xiàn)出來，因而，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范就逐漸成為了企業(yè)財(cái)務(wù)管理的重要問題之一。本文首先對新經(jīng)濟(jì)背景下的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)特征和現(xiàn)狀進(jìn)行探析，最后再提出策略建議。

一、新經(jīng)濟(jì)背景下企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的特征分析

企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)作為一種客觀的經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象，是指在企業(yè)的財(cái)務(wù)活動(dòng)中，因?yàn)橐恍╇y以預(yù)料或無法控制的原因，導(dǎo)致其實(shí)際收益與預(yù)期收益發(fā)生背離等不確定性的狀況，使企業(yè)蒙受一定損失。在我國市場經(jīng)濟(jì)的新背景下，企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)特征主要體現(xiàn)為幾個(gè)方面。首先，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)具有客觀存在性[1]。其次，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)具有全面性。另外，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)還具有收益與損失共存性特征。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)與企業(yè)的收益共存，企業(yè)承擔(dān)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)越大，其可能收益越高，反之就越低。

二、我國企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范現(xiàn)狀中存在的問題

（一）財(cái)務(wù)管理人員缺乏財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范意識。在我國企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理實(shí)務(wù)工作中，很多企業(yè)的管理層人員缺乏風(fēng)險(xiǎn)防范意識，在他們的認(rèn)知中認(rèn)為僅僅將生產(chǎn)、銷售經(jīng)營好，就可以不斷有盈利，認(rèn)為就不會(huì)產(chǎn)生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)[2]。因而，沒有建立對財(cái)務(wù)活動(dòng)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)預(yù)測、識別、分析與控制的專門機(jī)構(gòu)，財(cái)務(wù)管理人員也缺乏積極主動(dòng)、系統(tǒng)地風(fēng)險(xiǎn)管理意識，導(dǎo)致企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的事前管理缺位、事中和事后管理具有一定的隨意性。并沒有正確的理解時(shí)間價(jià)值、風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值、邊際機(jī)會(huì)成本等風(fēng)險(xiǎn)意識，導(dǎo)致財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)無法很好的防范。

（二）企業(yè)的財(cái)務(wù)控制管理的力度不夠。目前，我國許多企業(yè)的財(cái)務(wù)決策普遍存在著主觀臆測的現(xiàn)象，對于一些存在嚴(yán)重問題的應(yīng)收賬款，并沒有及時(shí)的處理和控制，因而做出的決策很多都是靠管理者的主觀判斷，并沒有進(jìn)行科學(xué)的控制和結(jié)算，這使得我國很多企業(yè)的財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)比較重，財(cái)務(wù)控制管理的力度不夠，增加了財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)[3]。

（三）企業(yè)缺乏健全的風(fēng)險(xiǎn)識別、評估和監(jiān)管體系。我國不少企業(yè)缺乏健全的體系，對企業(yè)主要的經(jīng)濟(jì)往來業(yè)務(wù)缺乏風(fēng)險(xiǎn)識別、評估、以及監(jiān)控體系。導(dǎo)致企業(yè)的審計(jì)工作只能局限在企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表和經(jīng)濟(jì)責(zé)任審計(jì)方面，缺乏對企業(yè)內(nèi)控程序執(zhí)行情況的審核和監(jiān)管。使得管理部門的約束機(jī)制無法做到位，也阻礙了企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的防范。

三、新經(jīng)濟(jì)背景下企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范策略建議

針對以上提出的我國企業(yè)在新經(jīng)濟(jì)背景下的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)現(xiàn)狀中存在的問題，本文提出了以下防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的策略建議。

（一）提升財(cái)務(wù)管理人員的決策水平。企業(yè)的財(cái)務(wù)管理人員的意識和綜合素質(zhì)對于企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的防范具有非常重要的影響，所以，我國企業(yè)需要提升財(cái)務(wù)管理人員的綜合素質(zhì)，提升財(cái)務(wù)管理人員的決策水平。首先，通過培訓(xùn)，使企業(yè)的財(cái)務(wù)管理人員具備扎實(shí)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)相關(guān)專業(yè)知識及技能，可能提升其面對財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)時(shí)的敏感性和判斷力，以便及時(shí)、科學(xué)的判斷和提出財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范方案。其次，通過對財(cái)務(wù)管理人員的政治思想以及心理的培訓(xùn)，來提升財(cái)務(wù)管理人員的綜合素質(zhì)。最后，保障會(huì)計(jì)信息質(zhì)量。嚴(yán)格執(zhí)行會(huì)計(jì)法律和會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定，客觀反映企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果，避免會(huì)計(jì)信息失真，導(dǎo)致決策失誤。

（二）強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)意識，構(gòu)筑嚴(yán)密的企業(yè)內(nèi)控體系。在企業(yè)經(jīng)營管理中，加強(qiáng)對生產(chǎn)經(jīng)營中可能存在的各類風(fēng)險(xiǎn)的梳理，樹立正確的風(fēng)險(xiǎn)觀是其首要任務(wù)。根據(jù)《企業(yè)內(nèi)部控制基本規(guī)范》和有關(guān)法律法規(guī)及其配套辦法，制定本企業(yè)的內(nèi)部控制制度并組織實(shí)施。

（三）構(gòu)建企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制主要是通過財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)體系，對企業(yè)實(shí)際財(cái)務(wù)運(yùn)行數(shù)據(jù)進(jìn)行預(yù)測分析，及時(shí)向管理層及有關(guān)方面發(fā)出風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警，以便采取應(yīng)對措施的一種機(jī)制。構(gòu)建財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制，可以預(yù)知財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的征兆，當(dāng)可能危害企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的關(guān)鍵因素出現(xiàn)時(shí)，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制就能發(fā)出警告，以提醒管理層及早采取對策以減少財(cái)務(wù)損失。

（1）構(gòu)建短期的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)。構(gòu)建我國企業(yè)完善的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)，首先需要建立一個(gè)短期的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)，接下來再構(gòu)建長期的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)。短期財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)中最重要的內(nèi)容就是現(xiàn)金流量預(yù)算的編制。而編制企業(yè)現(xiàn)金流量預(yù)算的主要內(nèi)容就是現(xiàn)金流量分析，全面的將企業(yè)的動(dòng)態(tài)現(xiàn)金流顯示出來。其中，短期的應(yīng)收、應(yīng)付款項(xiàng)，以及存貨科目的某些項(xiàng)如果沒有平衡，就可能將導(dǎo)致企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的出現(xiàn)，所以，將這三個(gè)項(xiàng)目的相關(guān)款項(xiàng)作為警示短期財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的警源。同時(shí)，在此基礎(chǔ)上，建立量化的全面預(yù)算表，來預(yù)警我國企業(yè)未來現(xiàn)金收支情況，可以構(gòu)建以周、月、季、半年或一年為期的滾動(dòng)式現(xiàn)金流量預(yù)算。

（2）構(gòu)建長期的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)。在短期財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)的基礎(chǔ)上，還應(yīng)該從企業(yè)長期可持續(xù)發(fā)展的角度來考慮，還需要構(gòu)建企業(yè)長期的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)。長期的綜合評價(jià)指標(biāo)可以為我國企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益即獲利能力、償債能力、經(jīng)濟(jì)效益以及未來發(fā)展?jié)摿Φ葍?nèi)容來防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。最終，設(shè)立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警指標(biāo)體系，通過長期與短期互相補(bǔ)充，共同服務(wù)于構(gòu)建我國企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)，旨在提升企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范能力。

（四）設(shè)立完善的財(cái)務(wù)監(jiān)督制度，強(qiáng)化賬款的管理水平。我國企業(yè)需要設(shè)立完善的財(cái)務(wù)監(jiān)督制度，首先需要有審批制度，并且審批要有規(guī)范程序。企業(yè)應(yīng)該根據(jù)資金的額度來確定審批的層次，資金額度越大，需要的審批層次就應(yīng)該越多。同時(shí)，我國企業(yè)需要強(qiáng)化賬款的管理水平，應(yīng)該構(gòu)建專門的信用管理機(jī)構(gòu) ，協(xié)助進(jìn)行企業(yè)應(yīng)收賬款等款項(xiàng)的管理，提升企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)防范質(zhì)量。

綜上所述，在我國新經(jīng)濟(jì)背景下，企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)客觀存在于企業(yè)經(jīng)營管理的各個(gè)環(huán)節(jié)中，我國企業(yè)需要構(gòu)建財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制、采取適當(dāng)?shù)呢?cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范策略，從財(cái)務(wù)管理的各個(gè)環(huán)節(jié)重視財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范，最終提升企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理水平，提高企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益。

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第6篇：財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警與防范研究范文

關(guān)鍵詞：工程財(cái)務(wù)管理；風(fēng)險(xiǎn)防范；防范措施

中圖分類號：F275 文獻(xiàn)標(biāo)識碼：A 文章編號：1001-828X（2013）01-0-01

工程財(cái)務(wù)管理涉及到的工程建設(shè)范圍較廣，工作周期較長，因此工程財(cái)務(wù)管理工作在開展上存在一定的管理難度和薄弱環(huán)節(jié)，這些都會(huì)造成財(cái)務(wù)管理上的風(fēng)險(xiǎn)，會(huì)給工程項(xiàng)目帶來管理上的難度和經(jīng)濟(jì)上的損失。采取相應(yīng)措施進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)防范，是企業(yè)加強(qiáng)自身工程財(cái)務(wù)管理能力的必要措施。

一、工程財(cái)務(wù)管理存在風(fēng)險(xiǎn)問題

工程財(cái)務(wù)管理中仍然存在很多問題，例如各部門的職權(quán)劃分不明，導(dǎo)致管理上的混亂和財(cái)務(wù)管理的難控制；工程財(cái)務(wù)管理對于工程構(gòu)成和工程控制的能力不足；工程物資超標(biāo)現(xiàn)象嚴(yán)重，工程物資的管理缺少規(guī)范流程；工程決算資料不全面不及時(shí)等現(xiàn)象嚴(yán)重，造成審計(jì)和資料歸檔的困難，這些都是財(cái)務(wù)管理上的不足之處，給工程財(cái)務(wù)管理風(fēng)險(xiǎn)滋生提供了場地，是財(cái)務(wù)管理急需加強(qiáng)和完善的方面。

同時(shí)，工程財(cái)務(wù)管理仍然存在很多薄弱環(huán)節(jié)，首先是工程設(shè)計(jì)存在很多不夠深入細(xì)致的地方，這些既有設(shè)計(jì)單位能力不足的原因，也有工期控制等原因的影響，會(huì)導(dǎo)致工程量和工程造價(jià)存在較大變動(dòng)，偏離預(yù)算管理。并且工程的設(shè)計(jì)變更把關(guān)不嚴(yán)，對于設(shè)計(jì)變更所產(chǎn)生的造價(jià)變化和工程控制的變化沒有深入的研究和重新定義，導(dǎo)致工程預(yù)算和造價(jià)失去了原有意義。

二、工程財(cái)務(wù)管理風(fēng)險(xiǎn)防范措施

1.建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)

工程財(cái)務(wù)管理首先要建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)，進(jìn)行更好的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控和預(yù)警，幫助財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的及時(shí)規(guī)避和管理能力的提高。對于風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)的建立，除了工程建設(shè)投資單位要建立財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)和質(zhì)量風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)，還應(yīng)當(dāng)建立相應(yīng)的預(yù)警指標(biāo)體系；工程建設(shè)政府監(jiān)管部門也要建立相應(yīng)的質(zhì)量風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警體系；工程建設(shè)設(shè)計(jì)單位也要建立相應(yīng)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警體系。組成一個(gè)全面的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警網(wǎng)絡(luò)，進(jìn)行財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)與質(zhì)量風(fēng)險(xiǎn)的檢測和預(yù)防。

2.明確職權(quán)劃分

對于財(cái)務(wù)管理人員進(jìn)行明確的職權(quán)劃分，會(huì)更有助于企業(yè)的管理，方便財(cái)務(wù)工作的管理和財(cái)務(wù)活動(dòng)的開展。進(jìn)行明確的職位和授權(quán)劃分，并根據(jù)職責(zé)進(jìn)行成本目標(biāo)責(zé)任的劃分，加強(qiáng)工程財(cái)務(wù)的預(yù)算管理能力，做出相應(yīng)的預(yù)算和成本目標(biāo)，并將成本指標(biāo)劃分等級，分解到各個(gè)部、班組和個(gè)人，進(jìn)行成本指標(biāo)的考核，要求各級各人都要以成本指標(biāo)為工作標(biāo)準(zhǔn)，盡量減少超支帶來的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，并可以同時(shí)通過社會(huì)責(zé)任險(xiǎn)的方式有效避免財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

3.加強(qiáng)工程合同管理

對于合同的管理也是降低工程財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的一個(gè)重要方面，合同風(fēng)險(xiǎn)雖然是簽訂雙方共同簽訂的，但是仍然是簽訂之前可以進(jìn)行預(yù)警的，無論是工程建筑企業(yè)自身原因還是業(yè)主方面原因可能造成的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，都是可以事前足夠預(yù)警和防范的，合同簽訂程度的好壞，直接影響到工程財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的大小。因此，簽訂合同的過程中，應(yīng)當(dāng)做到以下幾點(diǎn)：未按投標(biāo)程序進(jìn)行的合同不簽；違法、未經(jīng)審查、低于成本和有失公平的合同不簽，做到這些，可以在合同簽訂之前有效的規(guī)避可能存在的合同風(fēng)險(xiǎn)。除此之外，對于合同的補(bǔ)充條款也要格外注意，對工程款的撥付、稅金繳納以及材料款支付等都應(yīng)當(dāng)在合同中進(jìn)行明確規(guī)定，對墊資以及利息等都應(yīng)當(dāng)有明確約定并按照約定進(jìn)行合同條款的履行，用合同的方式充分保障自身的權(quán)益，降低潛在風(fēng)險(xiǎn)。

4.轉(zhuǎn)移財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

轉(zhuǎn)移財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)也是工程財(cái)務(wù)管理中一種重要的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移方式，主要運(yùn)用于拖欠工程款、物價(jià)上漲、墊資以及不可預(yù)見性因素所造成的成本風(fēng)險(xiǎn)之上，常用的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移方式主要有：第一種方法是將合同責(zé)任風(fēng)連帶轉(zhuǎn)移給分包商或者業(yè)主，例如簽訂可調(diào)價(jià)合同，將漲價(jià)風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移，以及資金墊付和工程回款也采取招投標(biāo)，風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)的方式進(jìn)行資金風(fēng)險(xiǎn)的轉(zhuǎn)移個(gè)高風(fēng)險(xiǎn)管控。第二種方法是運(yùn)用第三方擔(dān)保的方式，可以要求業(yè)主交付保證金，防止墊資和拖欠工程款的風(fēng)險(xiǎn)，這兩種財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移的方式都可以幫助企業(yè)更好的預(yù)防工程財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

5.及時(shí)辦理竣工，降低收款風(fēng)險(xiǎn)

及時(shí)辦理工程竣工是降低收款風(fēng)險(xiǎn)的一種有效方式，結(jié)算不及時(shí)，托的時(shí)間也長，外欠款的風(fēng)險(xiǎn)也越大。一旦按照圖紙上的施工細(xì)則完成施工之后，需及時(shí)編制竣工驗(yàn)收的工程決算，并按合同規(guī)定送審，對于設(shè)計(jì)變更或業(yè)主原因等導(dǎo)致的停工啊、材料到運(yùn)費(fèi)等費(fèi)用應(yīng)當(dāng)現(xiàn)場簽證，并在合同條款中追加保證足額的結(jié)算收入。做好加速竣工和工程款的回收，認(rèn)真做好索賠工作是竣工驗(yàn)收的重要工作，工程單位應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)索賠能力和方法，對于工程中出現(xiàn)的外力因素所造成的損失進(jìn)行索賠申請和追補(bǔ)損失，這樣的索賠處理方式可以減少前期拖入中的資金占用和資源損失，也會(huì)加快資金周轉(zhuǎn)速度，大大降低了財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

三、結(jié)語

面對工程財(cái)務(wù)管理存在的問題以及可能造成的財(cái)務(wù)管理風(fēng)險(xiǎn)要及時(shí)采取相應(yīng)的防范措施，首先要建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)，保證對可能存在風(fēng)險(xiǎn)能夠及時(shí)反映并采取補(bǔ)救措施；同時(shí)還要明確管理職權(quán)的劃分；并加強(qiáng)工程合同管理；及時(shí)辦理竣工，降低收款風(fēng)險(xiǎn)；以及采取相應(yīng)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移方式，全方位加強(qiáng)工程財(cái)務(wù)管理的風(fēng)險(xiǎn)防范能力。

參考文獻(xiàn)：

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第7篇：財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警與防范研究范文

關(guān)鍵詞：中小企業(yè)；財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)；識別與防范

一、中小企業(yè)的特點(diǎn)

中小企業(yè)又稱中小型企業(yè)或中小企，是指與所處行業(yè)的大型企業(yè)相比從業(yè)人員規(guī)模、資產(chǎn)規(guī)模與經(jīng)營規(guī)模都比較小的經(jīng)營單位。這些企業(yè)通?？捎蓡蝹€(gè)人或少數(shù)人提供資金組成，其雇用人數(shù)與營業(yè)額皆不大，在經(jīng)營管理上多半是由業(yè)主直接控制，受外界干涉較少。中小企業(yè)與大型企業(yè)相比具有很多自身的特殊性，主要表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：

（一）企業(yè)經(jīng)營規(guī)模小，資金數(shù)額有限

中小型企業(yè)由于資本存量水平低，資信等級不高，籌措資金困難等因素，導(dǎo)致中小企業(yè)在品種、質(zhì)量以及技術(shù)含量等方面都難以與大型企業(yè)相比，規(guī)模整體偏小。另外靠企業(yè)自身的內(nèi)部積累和借款是中小企業(yè)資金來源的主要渠道，由于金融機(jī)構(gòu)的商業(yè)化，能夠給予中小企業(yè)的資金相當(dāng)有限，直接導(dǎo)致了中小企業(yè)的籌資成本高并且融資成功的機(jī)會(huì)較小。

（二）經(jīng)營方式靈活多樣，創(chuàng)新能力強(qiáng)

與大型企業(yè)相比而言，中小企業(yè)具有投資規(guī)模小見效快、經(jīng)營范圍寬、經(jīng)營項(xiàng)目豐富與經(jīng)營體制靈活等特點(diǎn)，使得中小企業(yè)具有“船小好掉頭”的優(yōu)勢，能夠緊跟時(shí)代步伐，適應(yīng)市場的快速變化，比管理層次多組織結(jié)構(gòu)復(fù)雜的大型企業(yè)更具市場適應(yīng)性。

（三）行業(yè)涉及面廣，業(yè)務(wù)比較單一

中小企業(yè)的發(fā)展涉及到了市場經(jīng)濟(jì)的各行各業(yè)，門類也比較齊全，但是中小企業(yè)只偏重于某一項(xiàng)業(yè)務(wù)或產(chǎn)品，經(jīng)營業(yè)務(wù)類型較為單一，市場競爭力不強(qiáng)沒有占統(tǒng)治地位，這也是中小企業(yè)發(fā)展困難的原因之一。

（四）組織結(jié)構(gòu)簡單，人員十分有限

中小型企業(yè)的組織機(jī)構(gòu)多采用集權(quán)制，經(jīng)營機(jī)構(gòu)和內(nèi)部組織機(jī)構(gòu)都較簡單，管理層次較少，同時(shí)由于員工人數(shù)不多，企業(yè)各部門之間、員工之間職能范圍的劃分比較粗略，會(huì)出現(xiàn)管理人員身兼數(shù)職的現(xiàn)象，企業(yè)發(fā)展與員工的個(gè)人業(yè)績緊密地聯(lián)系在一起。

二、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)含義與特征

（一）企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的含義

財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是指企業(yè)財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)不合理、融資不當(dāng)使企業(yè)可能喪失償債能力而導(dǎo)致投資者預(yù)期收益下降的風(fēng)險(xiǎn)。狹義的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)僅指舉債籌資風(fēng)險(xiǎn)，是由于融資而給企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)帶來的不確定性，即資本結(jié)構(gòu)不合理，債務(wù)資金占企業(yè)總資產(chǎn)的比例過高所帶來的風(fēng)險(xiǎn)。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)從廣義上說是指企業(yè)在日常的各種財(cái)務(wù)活動(dòng)中，由于各種難以預(yù)料的內(nèi)外部因素的影響，使企業(yè)在一定期間內(nèi)實(shí)際經(jīng)營效益偏離預(yù)期目標(biāo)，從而對企業(yè)的生存發(fā)展產(chǎn)生不利影響，財(cái)務(wù)蒙受損失的可能性，是企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的集中表現(xiàn)。

財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是企業(yè)一切風(fēng)險(xiǎn)的財(cái)務(wù)表現(xiàn)，受內(nèi)部與外部環(huán)境及各種難以預(yù)計(jì)或無法控制的因素影響，而給企業(yè)經(jīng)營帶來的損失或收益。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是企業(yè)在財(cái)務(wù)管理過程中必須面對的一個(gè)現(xiàn)實(shí)問題，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是客觀存在的，企業(yè)管理者對財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)只有采取有效措施來降低風(fēng)險(xiǎn)，而不可能完全消除風(fēng)險(xiǎn)。

（二）財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的特征

在企業(yè)財(cái)務(wù)管理工作中，只有充分了解財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的特征，才能采取針對性的措施來防范。歸納起來企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的特征主要有以下幾方面：

（1）普遍性：財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)貫穿于企業(yè)經(jīng)營活動(dòng)的全過程，并體現(xiàn)在多種財(cái)務(wù)關(guān)系上，資金籌集、資金運(yùn)用、資金積累、利潤分配等財(cái)務(wù)活動(dòng)，均會(huì)產(chǎn)生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

（2）客觀性：財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是市場經(jīng)濟(jì)條件下企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)的必然物，雖然不能從根本上消除財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，但是企業(yè)可以通過各種技術(shù)手段來降低其發(fā)生率，將其控制在可接受的范圍內(nèi)。

（3）不確定性：財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的原因、時(shí)間與類型都具有隨機(jī)性，風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的概率難以計(jì)算，產(chǎn)生的后果也難以確定。

（4）損益性：企業(yè)的收益往往與風(fēng)險(xiǎn)成正比例，收益越高的項(xiàng)目面臨的風(fēng)險(xiǎn)也就越大，所以企業(yè)為了獲得利潤就要承擔(dān)一定的風(fēng)險(xiǎn)，而企業(yè)承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的能力與其綜合實(shí)力相關(guān)。

（5）復(fù)雜性：是指財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的成因有很多，有外部環(huán)境因素的影響，由經(jīng)營者自身因素的原因，有可預(yù)測和不可預(yù)測原因，也有直接原因和間接原因等，這些因素共同制約著企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，給企業(yè)經(jīng)營者控制風(fēng)險(xiǎn)帶來了較大難度。

三、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的識別

財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)存在于財(cái)務(wù)管理工作的各個(gè)環(huán)節(jié)，不同的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的具體原因也是不相同的。我國企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是由財(cái)務(wù)管理因決策失誤、管理不善及缺乏風(fēng)險(xiǎn)意識等原因造成的，具體表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：

（一）企業(yè)資金結(jié)構(gòu)不合理，資產(chǎn)負(fù)債率較高

企業(yè)在構(gòu)建自身資本結(jié)構(gòu)時(shí)，應(yīng)充分考慮自有資金和負(fù)債資金、長期資金與短期資金的比例構(gòu)成，以確保企業(yè)資金能夠正常運(yùn)轉(zhuǎn)，然而我國很多企業(yè)的資金結(jié)構(gòu)是不合理的，具體表現(xiàn)為資產(chǎn)負(fù)債率過高，很多企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率達(dá)到80%以上。資產(chǎn)負(fù)債率越高意味著企業(yè)面臨的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)越大，如果企業(yè)實(shí)現(xiàn)不了目標(biāo)利潤，到期債務(wù)將無法償還，企業(yè)便會(huì)陷入嚴(yán)重的財(cái)務(wù)危機(jī)。

（二）投資決策失誤，導(dǎo)致大量投資失誤

決策失誤是產(chǎn)生企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的又一表現(xiàn)，依靠經(jīng)驗(yàn)決策及主觀決策為主的企業(yè)決策方式仍然普遍存在，從而使企業(yè)容易忽略規(guī)模擴(kuò)張與加強(qiáng)自身管理的配套建設(shè)，難以適應(yīng)市場彈性變化和多元化生產(chǎn)經(jīng)營與投資結(jié)構(gòu)的協(xié)調(diào)和控制，致使決策失誤頻繁發(fā)生。

（三）企業(yè)賒銷比重大，應(yīng)收賬款缺乏控制

企業(yè)為了增加銷售量擴(kuò)大市場占有率，大肆采用賒銷方式銷售產(chǎn)品，直接導(dǎo)致企業(yè)應(yīng)收賬款大幅上升，從會(huì)計(jì)核算的角度看，這雖然可以增加企業(yè)的利潤，但有很多企業(yè)在此過程中對客戶的信用等級了解不夠，盲目賒銷造成大量應(yīng)收賬款不能按時(shí)收回，嚴(yán)重影響了資產(chǎn)的流動(dòng)性和安全性，這便進(jìn)一步加重了企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

（四）企業(yè)存貨庫存結(jié)構(gòu)不合理，存貨周轉(zhuǎn)率不高。

存貨周轉(zhuǎn)率不高將導(dǎo)致積壓在存貨上的資金過多，不能正常運(yùn)轉(zhuǎn)，企業(yè)還必須為此支付大量保管費(fèi)，同時(shí)還要承擔(dān)市價(jià)下跌造成的損失，形成財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

四、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的防范措施

（一）防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)必須健全內(nèi)部控制體系

一是要抓好企業(yè)內(nèi)控制度建設(shè)，確保財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警和監(jiān)控制度健全有效，筑起防范和化解財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的第一道防線。二是要明確企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管工作程序，分清監(jiān)管職責(zé)，落實(shí)好分級負(fù)責(zé)制。三是要建立和規(guī)范企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)表分析制度，搞好月份流動(dòng)性分析、季度資產(chǎn)質(zhì)量和企業(yè)負(fù)債率分析。四是要充分發(fā)揮會(huì)計(jì)師事務(wù)所、律師事務(wù)所以及資產(chǎn)評估事務(wù)所等社會(huì)中介機(jī)構(gòu)在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管中的積極作用。

（二）防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)必須建立企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制

建立財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制對風(fēng)險(xiǎn)征兆和發(fā)展?fàn)顟B(tài)進(jìn)行嚴(yán)密監(jiān)控，及時(shí)發(fā)出警報(bào)，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制包括短期財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警和長期財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警。短期財(cái)務(wù)預(yù)警主要是建立滾動(dòng)式現(xiàn)金流預(yù)算，以周、月或年為期對企業(yè)未來預(yù)期收益、投資狀況進(jìn)行分析。長期財(cái)務(wù)預(yù)警則是以企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表和其他相關(guān)資料為依據(jù)，分析財(cái)務(wù)指標(biāo)構(gòu)成，掌握企業(yè)經(jīng)營狀況，挖掘潛在的問題，適時(shí)監(jiān)控財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

（三）提高財(cái)務(wù)決策的科學(xué)化水平

財(cái)務(wù)決策的正確與否直接關(guān)系到財(cái)務(wù)管理工作的成敗，經(jīng)驗(yàn)決策和主觀決策會(huì)使決策失誤的可能性大大增加。為防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)必須采用科學(xué)的決策方法。在決策過程中，應(yīng)充分考慮影響決策的各種因素，盡量采用定量計(jì)算及分析方法并運(yùn)用科學(xué)的決策模型進(jìn)行決策。

（四）擴(kuò)寬融資渠道，多元化投資

在投資方面，在企業(yè)決定重大投資事項(xiàng)時(shí)，應(yīng)根據(jù)企業(yè)不同階段的發(fā)展戰(zhàn)略，進(jìn)行充分的市場調(diào)查和科學(xué)的可行性研究分析，對各種可行方案進(jìn)行分析比較，必要時(shí)尋求市場顧問、投資專家以及法律顧問等的意見，以確定最優(yōu)的投資方案。除此之外，中小企業(yè)應(yīng)盡量選擇選擇中短期投資，投資多元化，分散投資風(fēng)險(xiǎn)，可以實(shí)現(xiàn)投資收益的最大化。

（五）提高管理適應(yīng)能力和應(yīng)變能力

財(cái)務(wù)管理的宏觀環(huán)境雖然存在于企業(yè)以外，企業(yè)無法對其施加影響，但并不是說企業(yè)面對環(huán)境變化就無所作為。為防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)應(yīng)對不斷變化的財(cái)務(wù)管理宏觀環(huán)境進(jìn)行認(rèn)真分析研究，把握其變化趨勢及規(guī)律，并制定多種應(yīng)變措施，適時(shí)調(diào)整財(cái)務(wù)管理政策和改變管理方法，從而提高企業(yè)對財(cái)務(wù)管理環(huán)境變化的適應(yīng)能力和應(yīng)變能力，以此降低因環(huán)境變化給企業(yè)帶來的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

參考文獻(xiàn)

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第8篇：財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警與防范研究范文

關(guān)鍵詞：加強(qiáng);財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn);控制;管理

一、引言

企業(yè)的衰落直接表現(xiàn)在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制上，企業(yè)還處在落后的情況中，大多數(shù)企業(yè)并未真正的了解財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制，也并沒有科學(xué)合理的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制措施。因此，將企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制工作加強(qiáng)對企業(yè)進(jìn)步發(fā)展有非常重要的作用，也是公司在經(jīng)營管理當(dāng)中的關(guān)鍵部分，作用非常關(guān)鍵。我國，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制起步晚，可是經(jīng)過不懈的努力，獲得了不小的成績。

二、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)具體特點(diǎn)

財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)存在客觀性，任何企業(yè)當(dāng)中無法避免出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)有大小之分，并沒有存在不存在之分，需要企業(yè)嚴(yán)密的關(guān)注財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的常態(tài)化特點(diǎn)；另外風(fēng)險(xiǎn)動(dòng)態(tài)性變化，企業(yè)不同的運(yùn)營階段、不同的規(guī)模大小和競爭對手的不同，企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的影響范圍和風(fēng)險(xiǎn)等級隨之不同，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)在各個(gè)企業(yè)運(yùn)行和競爭環(huán)境下表現(xiàn)出來的改變，需要準(zhǔn)確控制，需要企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理者需要快速的反應(yīng)水平。

三、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理問題

1.缺乏風(fēng)險(xiǎn)防范意識。目前現(xiàn)代企業(yè)當(dāng)中的工作人員并未有非常強(qiáng)烈的風(fēng)險(xiǎn)管理意識，將風(fēng)險(xiǎn)存在的普遍性直接忽視掉，財(cái)務(wù)管理工作者也是這樣，并未有非常高的風(fēng)險(xiǎn)防范認(rèn)識，錯(cuò)誤的認(rèn)為良好的企業(yè)資金管理就能夠防止出現(xiàn)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。實(shí)際上并不是如此，企業(yè)的所有活動(dòng)都肯定出現(xiàn)一定的風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)說明在所有風(fēng)險(xiǎn)當(dāng)中肯定會(huì)出現(xiàn)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，普通財(cái)務(wù)方面的決定錯(cuò)誤也是導(dǎo)致財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的最關(guān)鍵的原因。目前企業(yè)管理工作者進(jìn)行財(cái)務(wù)決策的同時(shí)一般都是根據(jù)自我主觀意識和經(jīng)驗(yàn)來決定的，所以，經(jīng)常出現(xiàn)非常重要的失誤，肯定會(huì)出現(xiàn)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。所以，企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)因?yàn)楣芾砣藛T的風(fēng)險(xiǎn)意識不足導(dǎo)致的，同時(shí)對企業(yè)的影響也非常大，更有嚴(yán)重的會(huì)將企業(yè)經(jīng)營能力直接喪失掉，最后將面臨破產(chǎn)的局面。2.財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)控低效。目前非常多的現(xiàn)代化單位在風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部控制當(dāng)中還存在非常多的不足之處，不具有良好的內(nèi)部控制水平，內(nèi)控環(huán)境不能達(dá)到優(yōu)化、有關(guān)文化不先進(jìn)、內(nèi)控制度流于形式，管理經(jīng)驗(yàn)落后，管理模式粗放等，組織企業(yè)工作當(dāng)中，有的單位并未能夠科學(xué)的將工作崗位進(jìn)行設(shè)置，有些部門存在崗位權(quán)力責(zé)任不清晰、互相推卸責(zé)任的情況，有關(guān)的問題都不利于企業(yè)內(nèi)控工作，從而將影響企業(yè)對財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的控制。3.財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警不健全。不完善的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警制度建設(shè)工作，是帶給現(xiàn)代企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理影響的關(guān)鍵因素，如果無法立即分辨出潛在的風(fēng)險(xiǎn)，后來帶給企業(yè)應(yīng)對財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的時(shí)間還是會(huì)充分不夠，也無法根據(jù)這設(shè)定出比較健全完善的應(yīng)對方式，最后給企業(yè)帶來非常大的損失。建立完善的風(fēng)險(xiǎn)和預(yù)警機(jī)制，作為風(fēng)險(xiǎn)管理工作的前提，只有具備識別能力強(qiáng)的工作人員、快速反應(yīng)的機(jī)制，才可以保證在風(fēng)險(xiǎn)出現(xiàn)之前將其扼殺在搖籃當(dāng)中。

四、加強(qiáng)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制與管理措施

1.增強(qiáng)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范意識。企業(yè)管理者對企業(yè)的發(fā)展有著直接的影響效果，管理者的總體素養(yǎng)提升，可以更快的將市場適應(yīng)同時(shí)掌控市場，這樣能夠?qū)L(fēng)險(xiǎn)出現(xiàn)的幾率降低。因此，將管理者的風(fēng)險(xiǎn)識別能力和風(fēng)險(xiǎn)防范意識快速的提升非常關(guān)鍵，管理者能夠及時(shí)的發(fā)現(xiàn)和評價(jià)企業(yè)當(dāng)中所存在的風(fēng)險(xiǎn)。這樣的決策當(dāng)中，企業(yè)可以充分考量到不同影響因素的原因，盡量的使用合理科學(xué)的方式進(jìn)行決定，將主觀臆斷行為堅(jiān)決反對，這樣保證企業(yè)能夠出現(xiàn)非常低的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，從而為企業(yè)帶來更多的保證。2.完善內(nèi)部控制機(jī)制。企業(yè)在加強(qiáng)內(nèi)部控制工作的同時(shí)，要關(guān)注到建立風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)向的控制方式，是和風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)緊密相連的一種模式。在任何企業(yè)經(jīng)營內(nèi)部，風(fēng)險(xiǎn)肯定存在，企業(yè)能夠做的唯一的事情就是防止和分散風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)需要對所聯(lián)系的每一個(gè)項(xiàng)目進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評估工作，大概了解所面對的風(fēng)險(xiǎn)的級別種類，同時(shí)將風(fēng)險(xiǎn)誘因進(jìn)行探索，將盡快的探索防范和降低風(fēng)險(xiǎn)出現(xiàn)指數(shù)的方式。3.完善風(fēng)險(xiǎn)控制與預(yù)警體系。伴隨著我國經(jīng)濟(jì)制度的改革的不斷深入，財(cái)務(wù)管理包含了非常多的方面，需要企業(yè)進(jìn)一步將風(fēng)險(xiǎn)控制和預(yù)警系統(tǒng)健全。尤其是需要根據(jù)全面控制預(yù)警、全程控制預(yù)警、全員控制預(yù)警建立由財(cái)務(wù)、業(yè)務(wù)、行政單位構(gòu)成的財(cái)務(wù)管理風(fēng)險(xiǎn)控制和預(yù)警董事會(huì)會(huì)議制度一同將企業(yè)當(dāng)中所出現(xiàn)的財(cái)務(wù)管理控制和預(yù)警工作做好，落實(shí)好工作，將工作機(jī)制完善好，提升執(zhí)行力。企業(yè)要從自身的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制和預(yù)警系統(tǒng)的建設(shè)工作加強(qiáng)，依靠第三方機(jī)構(gòu)的力量來加大風(fēng)險(xiǎn)控制和預(yù)警工作力度，例如邀請專門的咨詢機(jī)構(gòu)、服務(wù)機(jī)構(gòu)等幫助企業(yè)開展財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制和預(yù)警系統(tǒng)的建設(shè)，對提高企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制和管理水準(zhǔn)有非常關(guān)鍵的效果。

五、結(jié)語

總之，企業(yè)發(fā)展的前提條件就是財(cái)務(wù)資金，是企業(yè)運(yùn)行的中心，因此財(cái)務(wù)管理對企業(yè)的重要性不言而喻。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)作為企業(yè)發(fā)展當(dāng)中出現(xiàn)的威脅，需要高度關(guān)注，因此，企業(yè)規(guī)劃當(dāng)中財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理控制工作越發(fā)重要。企業(yè)需要合理的使用資金，將風(fēng)險(xiǎn)降低，需要從多個(gè)方面進(jìn)行控制資金，建立企業(yè)財(cái)務(wù)預(yù)警系統(tǒng)以及財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制，多個(gè)措施一同進(jìn)行，才可以保證企業(yè)能夠在市場經(jīng)濟(jì)制度下，更好的有利于自我的進(jìn)步發(fā)展。

參考文獻(xiàn)：

[1]劉軍.新常態(tài)視角下企業(yè)加強(qiáng)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制的路徑[J].企業(yè)改革與管理,2016,08:143.

第9篇：財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警與防范研究范文

【關(guān)鍵詞】 醫(yī)院 財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn) 防范

隨著我國醫(yī)療衛(wèi)生改革的逐步深化，政府的衛(wèi)生投入重點(diǎn)正從醫(yī)療服務(wù)等個(gè)人衛(wèi)生服務(wù)領(lǐng)域向疾病控制、衛(wèi)生監(jiān)督等公共衛(wèi)生服務(wù)領(lǐng)域轉(zhuǎn)變，國家對醫(yī)療衛(wèi)生機(jī)構(gòu)的經(jīng)費(fèi)投入逐年減少。而醫(yī)療市場的競爭卻日趨激烈，加上實(shí)行藥品招標(biāo)后藥品利潤空間壓縮等因素，醫(yī)院財(cái)務(wù)管理工作者面臨巨大壓力和挑戰(zhàn)。如何化解和防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，成為財(cái)務(wù)管理的重要課題。但現(xiàn)階段就這方面問題研究的相對較少，筆者將在本文中，就如何加強(qiáng)醫(yī)院財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理提出自己的看法。

一、醫(yī)院財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的背景分析

1、宏觀風(fēng)險(xiǎn)管理環(huán)境復(fù)雜多變

財(cái)務(wù)管理宏觀環(huán)境包括經(jīng)濟(jì)、政策、社會(huì)、自然條件等各種因素。隨著我國加入WTO，醫(yī)療市場逐步放開，民營、外資和合資醫(yī)療機(jī)構(gòu)陸續(xù)興辦，現(xiàn)實(shí)或潛在的競爭者其競爭策略的變化，造成醫(yī)療市場競爭環(huán)境的不確定性。與此同時(shí)，國家醫(yī)療衛(wèi)生改革逐步深入，衛(wèi)生補(bǔ)償機(jī)制進(jìn)行了重大調(diào)整，藥品利潤空間逐步壓縮，醫(yī)療定價(jià)不合理等境況都對醫(yī)院收支結(jié)余產(chǎn)生重大影響，加上醫(yī)院建設(shè)自籌資金比例過高，只能借助于負(fù)債籌資，這些都給醫(yī)院的經(jīng)營管理帶來一定的風(fēng)險(xiǎn)。隨著人們生活水平的不斷提高，人們的醫(yī)療消費(fèi)需求日益提高，疾病也出現(xiàn)了新的變化，這使得醫(yī)院提供的醫(yī)療服務(wù)是否符合患者需求，存在許多不確定的因素，也給醫(yī)院財(cái)務(wù)造成風(fēng)險(xiǎn)。

2、醫(yī)院微觀風(fēng)險(xiǎn)管理環(huán)境不容樂觀

財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)存在于醫(yī)院資金籌資、投資、運(yùn)營及分配的各個(gè)環(huán)節(jié)中?；I資環(huán)節(jié)中的風(fēng)險(xiǎn)主要表現(xiàn)為負(fù)債總量過度、負(fù)債結(jié)構(gòu)不合理等。一定的負(fù)債有利于降低醫(yī)院資金成本，與此同時(shí)，過度的負(fù)債籌資會(huì)加大醫(yī)院的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。在投資環(huán)節(jié)上，醫(yī)院對固定資產(chǎn)的投資后，經(jīng)營環(huán)境的變化和投資者自身的投資決策能力都會(huì)影響投資的最終成敗。此外，醫(yī)保部門監(jiān)管措施嚴(yán)密、力度加大，醫(yī)院為此墊付了大量資金，對營運(yùn)資金產(chǎn)生重大影響。在使用資金環(huán)節(jié)中，為了日常業(yè)務(wù)活動(dòng)的需要，醫(yī)院要購置藥品、衛(wèi)生材料、其他材料物資等，這部分業(yè)務(wù)花費(fèi)在醫(yī)院流動(dòng)資產(chǎn)中占很大的比例，各類物資購進(jìn)比例、采購計(jì)劃、周轉(zhuǎn)情況等，都會(huì)產(chǎn)生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

二、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的具體原因分析

1、醫(yī)院財(cái)務(wù)管理人員對風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)識不足

財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是客觀存在的，只要有財(cái)務(wù)活動(dòng)就必然存在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。在現(xiàn)實(shí)工作中，很多醫(yī)院的財(cái)務(wù)管理人員缺乏風(fēng)險(xiǎn)意識，認(rèn)為只要管好用好資金就不會(huì)產(chǎn)生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。風(fēng)險(xiǎn)意識淡薄是財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的重要原因之一，財(cái)務(wù)決策缺乏科學(xué)性導(dǎo)致決策失誤是導(dǎo)致財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的又一主要原因。避免財(cái)務(wù)失誤的前提是實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)決策的科學(xué)化，目前財(cái)務(wù)決策普遍存在經(jīng)驗(yàn)決策及主觀決策現(xiàn)象，導(dǎo)致決策失誤經(jīng)常發(fā)生，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)也就隨之而來。

2、內(nèi)部財(cái)務(wù)監(jiān)控機(jī)制不健全

內(nèi)部財(cái)務(wù)監(jiān)控是醫(yī)院財(cái)務(wù)管理系統(tǒng)中一個(gè)非常重要而且相當(dāng)獨(dú)特的系統(tǒng)，為了使其能充分發(fā)揮作用，醫(yī)院不僅應(yīng)該設(shè)置獨(dú)立的組織機(jī)構(gòu)，而且要根據(jù)本醫(yī)院的特點(diǎn)，建立起一套比較完整的、系統(tǒng)的、強(qiáng)有力的內(nèi)部財(cái)務(wù)監(jiān)控制度，來保證醫(yī)院內(nèi)部財(cái)務(wù)監(jiān)控系統(tǒng)的高效運(yùn)行。而我們國家的醫(yī)院大多沒有建立有效的內(nèi)部財(cái)務(wù)監(jiān)控機(jī)制，即使有，其財(cái)務(wù)監(jiān)督制度執(zhí)行也不嚴(yán)格，在實(shí)踐中難以將醫(yī)院管理與監(jiān)督合二為一。同時(shí)，缺乏資產(chǎn)損失責(zé)任追究制度，對財(cái)經(jīng)紀(jì)律執(zhí)行不力，難以進(jìn)行有效的約束，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)極易發(fā)生。

3、重視具體風(fēng)險(xiǎn)的管理，缺乏風(fēng)險(xiǎn)管理整體策略

目前，醫(yī)院更多地將精力投入到具體風(fēng)險(xiǎn)管理中，缺乏系統(tǒng)、整體地考慮醫(yī)院風(fēng)險(xiǎn)組合與風(fēng)險(xiǎn)的相互關(guān)系，從而導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)管理的資源分配不均，影響醫(yī)院風(fēng)險(xiǎn)管理的效率和效果。另外，醫(yī)院尚未建立一套嚴(yán)謹(jǐn)、規(guī)范、完整的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理體系，現(xiàn)有的管理體系中風(fēng)險(xiǎn)管理功能與協(xié)調(diào)功能較為欠缺。 三、醫(yī)院財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的控制與防范

1、完善醫(yī)院財(cái)務(wù)管理系統(tǒng)

財(cái)務(wù)管理的宏觀環(huán)境雖然客觀上存在于醫(yī)院之外，醫(yī)院無法對其施加影響或加以控制，但并不意味著醫(yī)院面對環(huán)境變化就無能為力。首先，醫(yī)院應(yīng)對不斷變化的財(cái)務(wù)管理宏觀環(huán)境認(rèn)真分析，把握其變化趨勢及規(guī)律，制定多種應(yīng)變措施，適時(shí)調(diào)整財(cái)務(wù)管理政策，改變財(cái)務(wù)管理方法，從而提高醫(yī)院對財(cái)務(wù)管理環(huán)境變化的適應(yīng)能力和應(yīng)變能力，以此降低和規(guī)避因環(huán)境變化給醫(yī)院帶來的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。其次，面對不斷變化的財(cái)務(wù)管理環(huán)境，財(cái)務(wù)管理體系應(yīng)與時(shí)俱進(jìn)，不斷更新、完善。醫(yī)院應(yīng)設(shè)置合理、高效的財(cái)務(wù)管理機(jī)構(gòu)，配備高素質(zhì)的財(cái)務(wù)管理人員，健全財(cái)務(wù)管理規(guī)章制度，強(qiáng)化財(cái)務(wù)管理的各項(xiàng)基礎(chǔ)工作，使醫(yī)院財(cái)務(wù)管理系統(tǒng)高效運(yùn)行，以防范因財(cái)務(wù)管理系統(tǒng)不適應(yīng)環(huán)境變化而產(chǎn)生的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

2、建立有效的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制

營運(yùn)資金的管理體現(xiàn)于醫(yī)院流動(dòng)資產(chǎn)和流動(dòng)負(fù)債的管理。醫(yī)院的流動(dòng)資產(chǎn)包括貨幣資金、藥品材料、往來賬款等，一般占醫(yī)院總資產(chǎn)的30%左右，因而，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制要以此為重點(diǎn)。同時(shí)，要認(rèn)識到財(cái)務(wù)危機(jī)通常都是經(jīng)歷了一個(gè)漸進(jìn)積累轉(zhuǎn)化的過程，各種危機(jī)因素都將直接或間接地在資金運(yùn)動(dòng)的“晴雨表”——一些敏感性財(cái)務(wù)指標(biāo)值的不同變化上反映出來。這樣，通過觀察這些敏感性財(cái)務(wù)指標(biāo)的優(yōu)劣變化，便可以對醫(yī)院的財(cái)務(wù)危機(jī)發(fā)揮監(jiān)測預(yù)警作用。為此，醫(yī)院在負(fù)債經(jīng)營過程中，建立一套規(guī)范、全面的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制是非常必要的。為了更好地監(jiān)控醫(yī)院負(fù)債狀況，有效規(guī)避負(fù)債運(yùn)營風(fēng)險(xiǎn)，可以根據(jù)各個(gè)醫(yī)院自身特點(diǎn)和負(fù)債規(guī)模的大小，結(jié)合資金運(yùn)營狀況，采用綜合評分的方式，建立全程風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控和預(yù)警機(jī)制。通過收集有關(guān)財(cái)務(wù)信息，設(shè)立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警指標(biāo)體系，對醫(yī)院獲得能力、償債能力、運(yùn)營狀況和發(fā)展?jié)摿Φ让舾行灶A(yù)警指標(biāo)進(jìn)行動(dòng)態(tài)跟蹤，進(jìn)行事前、事中、事后的經(jīng)常性監(jiān)控，在警情擴(kuò)大或風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生前及時(shí)發(fā)出信號，使其充分發(fā)揮“警報(bào)器”的作用；并通過對醫(yī)院每一重要決策活動(dòng)將帶來的財(cái)務(wù)狀況變化，進(jìn)行預(yù)先分析測定，評價(jià)醫(yī)院的償債能力，考核醫(yī)院運(yùn)營業(yè)績，及時(shí)發(fā)現(xiàn)潛在的風(fēng)險(xiǎn)，并提出有效的風(fēng)險(xiǎn)防范對策，為醫(yī)院管理者做出正確經(jīng)營決策提供重要參考和合理建議。