上市公司財(cái)務(wù)問題精選(九篇)

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第1篇：上市公司財(cái)務(wù)問題范文

關(guān)鍵詞：上市公司;財(cái)務(wù)監(jiān)督;問題;原因

近年來，上市公司在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中占據(jù)的地位和發(fā)揮的作用越來越強(qiáng)。然而，上市公司財(cái)務(wù)監(jiān)督運(yùn)行中存在的問題，造成了現(xiàn)有監(jiān)督作用發(fā)揮不夠充分，所有者財(cái)務(wù)監(jiān)督和經(jīng)營(yíng)者財(cái)務(wù)監(jiān)督的主體作用需要進(jìn)一步強(qiáng)化。

一、中小股東財(cái)務(wù)監(jiān)督主體作用有待完善

從出資者財(cái)務(wù)監(jiān)督看，中小股東對(duì)監(jiān)督內(nèi)容的獲取主要依賴上市公司披露的有關(guān)財(cái)務(wù)信息，相關(guān)內(nèi)容的及時(shí)性和全面性還不能對(duì)其實(shí)施有效財(cái)務(wù)監(jiān)督提供足夠的保障，加上小股東自身業(yè)務(wù)知識(shí)和監(jiān)督能力的不足，需要更多地依靠控股單位和投資機(jī)構(gòu)等財(cái)務(wù)監(jiān)督活動(dòng)的開展。中小股東財(cái)務(wù)監(jiān)督效力較弱，造成了出資者財(cái)務(wù)監(jiān)督主體的部分缺位。因此，中小股東的監(jiān)督能力和渠道受限，是造成財(cái)務(wù)監(jiān)督主體部分缺位的重要原因，其監(jiān)督主體作用有待進(jìn)一步發(fā)揮。

二、財(cái)務(wù)監(jiān)督職權(quán)需要進(jìn)一步

科學(xué)劃分財(cái)務(wù)監(jiān)督體系中各監(jiān)督主體的職權(quán)劃分應(yīng)按照委托關(guān)系形成有機(jī)聯(lián)系、相互協(xié)調(diào)、彼此作用、相互制衡的機(jī)制。當(dāng)前，一些上市公司所依據(jù)的財(cái)務(wù)監(jiān)督制度之間不同程度地存在功能定位不清晰的情況。一部分上市公司股東大會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)等主體的財(cái)務(wù)監(jiān)督職權(quán)在內(nèi)部管理制度劃分上還沒有比較完善的操作細(xì)則，對(duì)公司經(jīng)營(yíng)活動(dòng)進(jìn)行監(jiān)督的內(nèi)容有時(shí)存在重疊的情況，使得監(jiān)督體系非常復(fù)雜，也影響了財(cái)務(wù)監(jiān)督效率的提升。

三、第三方財(cái)務(wù)監(jiān)督的局限性

第三方財(cái)務(wù)監(jiān)督是以第三方中介機(jī)構(gòu)為主體對(duì)上市公司實(shí)施的財(cái)務(wù)監(jiān)督。如會(huì)計(jì)師審計(jì)的主要職責(zé)是對(duì)公司財(cái)務(wù)報(bào)表的公允性和合法性發(fā)表獨(dú)立的意見，監(jiān)督內(nèi)容一般包括財(cái)務(wù)報(bào)表、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)合規(guī)性等。注冊(cè)會(huì)計(jì)師由于其具有獨(dú)立第三方的身份，其審計(jì)結(jié)果具有較強(qiáng)的說服力和鑒證性，能夠?yàn)閺V大財(cái)務(wù)信息使用者提供有效的監(jiān)督依據(jù)。但審計(jì)行為具有特定的發(fā)表意見和出具報(bào)告目標(biāo)，在有效兼顧對(duì)企業(yè)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)和財(cái)務(wù)收支的財(cái)務(wù)監(jiān)督職能上還受到監(jiān)督時(shí)間和監(jiān)督過程的限制。

四、從公司治理角度分析上市

公司財(cái)務(wù)監(jiān)督問題的原因一是公司基本治理問題的存在。分析上述監(jiān)督問題的原因，除了法律制度不健全等外部環(huán)境外，還反映出公司內(nèi)部治理的基本問題沒有從根本上有效解決。公司問題的存在，在經(jīng)營(yíng)規(guī)模和組織體系日益擴(kuò)大的情況下，所有權(quán)與經(jīng)營(yíng)權(quán)的分離狀況，組織層級(jí)的分工授權(quán)體系，都可能對(duì)財(cái)務(wù)監(jiān)督主體有效實(shí)施監(jiān)督活動(dòng)帶來較大的難度，影響經(jīng)營(yíng)活動(dòng)財(cái)務(wù)監(jiān)督的效果。二是公司衍生治理問題的存在。上市公司內(nèi)部治理基本問題的存在，在公司治理的實(shí)際運(yùn)行中產(chǎn)生了相應(yīng)的衍生問題。一方面是二級(jí)問題，在基本問題存在的情況下，進(jìn)一步加大了監(jiān)督成本，增加了監(jiān)督難度；另一方面是多元化目標(biāo)降低公司治理效率的問題。上市公司經(jīng)營(yíng)目標(biāo)的多元化是公司承擔(dān)社會(huì)責(zé)任、兼顧利益相關(guān)者利益的必然要求。主動(dòng)的、科學(xué)有序的多元化經(jīng)營(yíng)目標(biāo)，有助于公司建立良好的社會(huì)聲譽(yù)，促進(jìn)公司未來的長(zhǎng)期發(fā)展，實(shí)現(xiàn)公司經(jīng)濟(jì)價(jià)值和社會(huì)價(jià)值的進(jìn)一步增長(zhǎng)。但多元化目標(biāo)如果得不到科學(xué)管理和規(guī)范實(shí)施，很可能會(huì)造成上市公司的成本上升、治理效果不高。

信息的對(duì)稱性在現(xiàn)有公司治理框架下起到了影響公司治理效率的關(guān)鍵作用。公司的股權(quán)信息、組織信息、目標(biāo)信息、決策過程信息、經(jīng)營(yíng)行為信息、經(jīng)營(yíng)績(jī)效信息都可以從公司財(cái)務(wù)信息中得以反應(yīng)和體現(xiàn)，加強(qiáng)公司財(cái)務(wù)監(jiān)督機(jī)制的建設(shè)，使委托方、方和利益相關(guān)者掌握充分的企業(yè)信息，不僅能降低成本，提升公司經(jīng)營(yíng)績(jī)效，而且能夠促進(jìn)各方治理主體更好地發(fā)揮自身職能，形成有效的財(cái)務(wù)監(jiān)督體系。

參考文獻(xiàn)：

[1]范英杰，馬曉芳．公司財(cái)務(wù)監(jiān)督體系重構(gòu)研究[M]．北京：經(jīng)濟(jì)管理出版社，2010：67．

[2]蔡銳，孟越．公司治理學(xué)[M]．北京：北京大學(xué)出版社，2013：4-5．

第2篇：上市公司財(cái)務(wù)問題范文

關(guān)鍵詞：上市公司 財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn) 成因 措施

引言

隨著我國(guó)上市公司治理結(jié)構(gòu)的不斷完善，證監(jiān)會(huì)以及上證券交易所對(duì)A股上市公司的財(cái)務(wù)披露要求更加嚴(yán)格和規(guī)范。近幾年A股財(cái)務(wù)造假案件的屢屢發(fā)生，上市公司對(duì)自身的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)要更加提高警惕，財(cái)務(wù)違規(guī)的成本，被查處后付出的代價(jià)是巨大的。綠大地（002200）財(cái)務(wù)造假，虛假上市交易，2013年2月7日，昆明市中級(jí)人民法院對(duì)綠大地欺詐發(fā)行股票案做出一審判決：認(rèn)定綠大地犯欺詐發(fā)行股票罪、偽造金融票證罪、故意銷毀會(huì)計(jì)憑證罪，判處罰金1040萬元；公司原實(shí)際控制人何學(xué)葵被判處有期徒刑10年，原財(cái)務(wù)總監(jiān)蔣凱西、原財(cái)務(wù)顧問龐明星、原出納主管趙海麗、原大客戶中心負(fù)責(zé)人趙海艷等人分別被判處6年至2年3個(gè)月不等的有期徒刑并處相應(yīng)罰金。

自上屆證監(jiān)會(huì)主席郭樹清上臺(tái)以來， 證監(jiān)會(huì)對(duì)上市公司治理更加嚴(yán)厲和科學(xué)。因此，作為上市公司的財(cái)務(wù)管理人員，應(yīng)該更加了解企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)并且及時(shí)加以防范。

一、上市公司財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的主要表現(xiàn)

（一）籌資產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)

籌資風(fēng)險(xiǎn)是指企業(yè)在資金籌措過程中，產(chǎn)生的喪失償債能力的可能性和導(dǎo)致企業(yè)利潤(rùn)（股東收益）的可變性?；I資風(fēng)險(xiǎn)當(dāng)中最大的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)當(dāng)是債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。資產(chǎn)負(fù)債率高和低，雖然不能通過一些硬性的指標(biāo)進(jìn)行劃分。我們要判斷某上市公司可能存在的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，既要將它同同行業(yè)其他上市公司進(jìn)行比較，也要與本公司歷史資產(chǎn)負(fù)債率水平進(jìn)行比較。根據(jù)wind數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)顯示：兩市非金融類上市公司資產(chǎn)負(fù)債率2012年為59.95%，2011年為59.11%。A股上市公司中整體負(fù)債率呈現(xiàn)上市趨勢(shì)。根據(jù)Wind資訊統(tǒng)計(jì)顯示，寶石A （000413）2012年資產(chǎn)負(fù)債率由2011年的資產(chǎn)負(fù)債率為30%。而2012年期末資產(chǎn)負(fù)債率上升到75%。這樣，寶石A的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)急劇上升，并且過高的負(fù)債率加重企業(yè)的負(fù)擔(dān)，增加財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，這不得不引起公司決策層和財(cái)務(wù)人員的關(guān)注。

（二）經(jīng)營(yíng)投資產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)

這是指生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過程當(dāng)中，由于受到供、產(chǎn)、銷各個(gè)環(huán)節(jié)的一系列不確定性因素的影響所導(dǎo)致企業(yè)資金運(yùn)動(dòng)的遲滯，導(dǎo)致企業(yè)價(jià)值的變動(dòng)或者企業(yè)投入一定資金后，因市場(chǎng)需求變化而影響最終收益與預(yù)期收益偏離的風(fēng)險(xiǎn)。通過查詢滬深上市公司資料可以看出。一些上市公司過份依賴少數(shù)大客戶，進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)。這樣的公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過程中，容易受到大客戶的制約，有可能是應(yīng)收賬款的無法正常及時(shí)收回，形成財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)；有可能是產(chǎn)品的提價(jià)制約，導(dǎo)致公司利潤(rùn)無法增加；也有可能由于大客戶合作關(guān)系出現(xiàn)惡化或者合同到期導(dǎo)致公司產(chǎn)品銷售額銳減。以上市公司蒙發(fā)利（002614）為例，通過查詢公司2012年財(cái)務(wù)報(bào)表：HOMEDICS等前五大客戶年銷售額達(dá)到41.90%，而公司一年期應(yīng)收賬款中金額中，前五名客戶的應(yīng)收賬款額占全部應(yīng)收賬款總額的比例51.40%。由此可見，該公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)產(chǎn)生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的可能是極大的。

此外，上市公司進(jìn)行投資過程中，項(xiàng)目投入后的市場(chǎng)預(yù)期出現(xiàn)變化，無論是增加財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)還是預(yù)期收入減少都容易形成財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)；公司進(jìn)行并購(gòu)重組之后也容易產(chǎn)生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

（三）利潤(rùn)分配產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)

上市公司通過生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)后產(chǎn)生利潤(rùn)結(jié)余，如何分配上市公司利潤(rùn)，派發(fā)股息回報(bào)公司股東；還是將利潤(rùn)轉(zhuǎn)化為投資加大生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)規(guī)模，或者進(jìn)行并購(gòu)重組；還是將公司盈余進(jìn)行公司股份再回購(gòu)。這些決策對(duì)于公司的未來發(fā)展，以及公司財(cái)務(wù)狀況都可能會(huì)產(chǎn)生影響。

（四）惡意財(cái)務(wù)造假產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)

如引言中提到的上市公司綠大地（002200）財(cái)務(wù)造假案，上市公司實(shí)際控制人以及財(cái)務(wù)人員惡意財(cái)務(wù)造假，一旦被查處，公司將面臨巨額的賠款以及后續(xù)繼續(xù)被股東的可能性，其給股東和二級(jí)市場(chǎng)的投資者帶來極其惡劣的影響。

2013年3月2日，萬福生科自查公告：承認(rèn)2008年至2011年累計(jì)虛增收入7.4億元左右，虛增營(yíng)業(yè)利潤(rùn)1.8億元左右，虛增凈利潤(rùn)1.6億元左右；2012年半年報(bào)當(dāng)中，公司虛增營(yíng)業(yè)收入1.88億元，虛增營(yíng)業(yè)成本1.46億元，虛增凈利潤(rùn)4023.16萬元。根據(jù)《證券法》相關(guān)規(guī)定，證監(jiān)會(huì)擬責(zé)令萬福生科改正違法行為，給予警告，并處以30萬元罰款；對(duì)龔永福給予警告，并處以30萬元罰款；同時(shí)對(duì)嚴(yán)平貴等其他19名高管給予警告，并處以25萬元至5萬元罰款。此外，擬對(duì)龔永福、覃學(xué)軍采取終身證券市場(chǎng)禁入措施，并已送公安機(jī)關(guān)追求上市公司、實(shí)際控制人、相關(guān)高管人員的刑事責(zé)任。

二、上述可能風(fēng)險(xiǎn)的成因分析

（一）資本市場(chǎng)融資渠道單一，并且難度性較大

由于我國(guó)證券市場(chǎng)起步較晚，發(fā)展不夠成熟，國(guó)內(nèi)上市公司融資渠道較為單一，一方面，企業(yè)要想上市，必須經(jīng)過嚴(yán)格審核，一旦后，上市公司要想在資本市場(chǎng)上再進(jìn)行股權(quán)融資，更加難。歷年以來，A股共暫停新股上市公司和再融資3次，期間上市公司無法通過二級(jí)市場(chǎng)進(jìn)行再融資。這樣以來，上市公司只能通過舉債來解決財(cái)務(wù)資金需求，而他們多數(shù)只能通過向銀行借貸進(jìn)行資金籌措。

（二）國(guó)際國(guó)內(nèi)宏觀環(huán)境惡化

2008年金融危機(jī)以來，宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境不斷惡化，歐美市場(chǎng)的不景氣，國(guó)內(nèi)出口型上市公司面臨前所未有的經(jīng)營(yíng)困境。同時(shí)，國(guó)內(nèi)消費(fèi)市場(chǎng)未能打開，這些因素導(dǎo)致上市公司不能增加銷售收入和利潤(rùn)，反而面臨一系列的經(jīng)營(yíng)困難。

（三）上市公司決策層錯(cuò)誤決策

我國(guó)上市公司當(dāng)中，很多公司的經(jīng)營(yíng)決策，缺乏有效的認(rèn)證，錯(cuò)誤估計(jì)形勢(shì)，盲目上馬不能盈利的經(jīng)營(yíng)項(xiàng)目等都會(huì)容易導(dǎo)致財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生，特別是部分行業(yè)由于出現(xiàn)產(chǎn)能過剩，這使得很多上市公司面臨經(jīng)營(yíng)困境。例如根據(jù)中國(guó)光伏產(chǎn)業(yè)網(wǎng)的數(shù)據(jù)顯示：目前我國(guó)光伏產(chǎn)業(yè)有4000萬千瓦的產(chǎn)能，即使今年的1000萬千瓦全部上馬，也有3000萬千瓦的產(chǎn)能需要自謀出路，有至少三分之二的產(chǎn)能是過剩的。中國(guó)光伏產(chǎn)業(yè)出口的主要對(duì)象是：歐洲。但是據(jù)歐盟委員會(huì)6月4日宣布，自6月6日起對(duì)產(chǎn)自中國(guó)的太陽能電池板及關(guān)鍵器件征收11.8%的臨時(shí)反傾銷稅。若中歐雙方未能在8月6日前達(dá)成解決方案，該稅率將升至47.6%。由此，可以看出國(guó)內(nèi)光伏類上市公司在產(chǎn)能過剩和出口市場(chǎng)遇阻的雙重壓力下，其經(jīng)營(yíng)狀況惡化，財(cái)務(wù)壓力增大。

（四）并購(gòu)重組失敗

上市公司由于經(jīng)營(yíng)擴(kuò)大，進(jìn)行行業(yè)內(nèi)外的并購(gòu)重組，也是常有的事。我國(guó)一些上市公司由于缺乏必要的遠(yuǎn)見，對(duì)并購(gòu)方案沒有經(jīng)過有效論證，導(dǎo)致并購(gòu)重組失敗，給上市企業(yè)造成損失，致使公司面臨巨大的并購(gòu)風(fēng)險(xiǎn)。2004年10月28日，上汽集團(tuán)以5億美元的價(jià)格高調(diào)收購(gòu)了韓國(guó)雙龍48.92%的股權(quán)，由于錯(cuò)誤的估計(jì)預(yù)期收益，收購(gòu)后管理不善，企業(yè)文化難以相融合，整合幾乎宣告失敗。

（五）上市公司管理層鋌而走險(xiǎn)

由于企業(yè)上市之后至少能帶來如下好處：二級(jí)市場(chǎng)股價(jià)升值，原始股東資產(chǎn)增值，身價(jià)倍增；給公司能夠帶來巨額的融資，帶來的經(jīng)濟(jì)效應(yīng)，品牌效應(yīng)，提高企業(yè)知名度等。在這些豐厚的利益誘惑面前，企業(yè)實(shí)際控制人以及財(cái)務(wù)高管不惜踐踏法律，鋌而走險(xiǎn)，一副急功近利、貪婪冒險(xiǎn)的賭徒心態(tài)。

上市之后，由于公司的實(shí)際收入，凈利潤(rùn)等財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，表現(xiàn)差強(qiáng)人意。此時(shí)上市公司控制人以及財(cái)務(wù)高管繼續(xù)進(jìn)行財(cái)務(wù)造假，維持上市公司“風(fēng)光”的業(yè)績(jī)和凈利潤(rùn)，一旦東窗事發(fā)，對(duì)上市公司和股東都是致命的打擊。

三、解決上述財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的有效措施

（一）完善資本市場(chǎng)籌融資制度

由于我國(guó)資本市場(chǎng)長(zhǎng)期實(shí)行審批制，企業(yè)要上市，面臨一系列的行政審批，排隊(duì)等候。我國(guó)可以借鑒美國(guó)等先進(jìn)資本市場(chǎng)的有效經(jīng)驗(yàn)，實(shí)行注冊(cè)制，或優(yōu)化和精簡(jiǎn)上市審批手續(xù)，完善上市公司發(fā)行新股和退市制度，促使優(yōu)秀上市企業(yè)能夠及時(shí)有效的進(jìn)行融資和再融資，優(yōu)化資本市場(chǎng)資金利用效率，從制度上，增加上市公司有效籌資渠道，防止由于不合理的融資結(jié)構(gòu)導(dǎo)致發(fā)生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

（二）完善籌資結(jié)構(gòu)，不過度舉債

通過查詢歷年A股上市公司平均的資產(chǎn)負(fù)債率后可以看出，比較正常資產(chǎn)負(fù)債率應(yīng)該在50%-55%左右。優(yōu)秀的企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債率應(yīng)該是更低的。比如貴州茅臺(tái)（600519），2012年度其資產(chǎn)負(fù)債率只有21.2%。當(dāng)前國(guó)內(nèi)外經(jīng)濟(jì)惡化，上市公司經(jīng)營(yíng)陷入困境的環(huán)境下，負(fù)債率低的公司面臨困境能夠更好的應(yīng)對(duì)困難的環(huán)境，待條件好轉(zhuǎn)后，迅速發(fā)展壯大起來。相反，資產(chǎn)負(fù)債率高的公司，公司經(jīng)營(yíng)一旦出現(xiàn)惡化，其財(cái)務(wù)壓力是非常巨大的。對(duì)于多數(shù)企業(yè)來講，由于經(jīng)營(yíng)擴(kuò)張的需要，舉債不可避免，但是應(yīng)該盡力將資產(chǎn)負(fù)債率控制在50%左右，不過度舉債。

（三）重視經(jīng)營(yíng)過程中的現(xiàn)金流

現(xiàn)金流量是指一家公司從業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)中獲得的現(xiàn)金流入超過現(xiàn)金流出的凈流入數(shù)量。公司經(jīng)營(yíng)中產(chǎn)生的現(xiàn)金流量是財(cái)務(wù)報(bào)表中最重要的指標(biāo)，資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量回報(bào)率 =經(jīng)營(yíng)流動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~÷ 資產(chǎn)總額。 一般來說，該指標(biāo)越高，表明企業(yè)的資產(chǎn)利用效率高，是衡量企業(yè)資產(chǎn)綜合管理水平的重要指標(biāo)。上市公司在銷售產(chǎn)品之后，要及時(shí)將應(yīng)收賬款收回，避免由于客戶信用度等導(dǎo)致回收金額和時(shí)間存在不確定性。致使發(fā)生生產(chǎn)資金不足引發(fā)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

（四）提高上市公司決策的科學(xué)性

上市公司進(jìn)行經(jīng)營(yíng)決策過程中，充分進(jìn)行有效性認(rèn)證，認(rèn)真估計(jì)形勢(shì)，避免由于盲目擴(kuò)張和錯(cuò)誤并購(gòu)重組的案例發(fā)生。采用獨(dú)立董事制度，有利增強(qiáng)董事會(huì)決策的科學(xué)性。

（五）理順公司內(nèi)部財(cái)務(wù)構(gòu)架，做到責(zé)權(quán)利相統(tǒng)一，規(guī)避道德風(fēng)險(xiǎn)對(duì)公司財(cái)務(wù)的影響

完善上市公司治理結(jié)構(gòu)，加強(qiáng)股東大會(huì)監(jiān)督。理順公司內(nèi)部權(quán)利和財(cái)務(wù)構(gòu)架，做到權(quán)責(zé)明確，避免財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，加強(qiáng)公司內(nèi)部的財(cái)務(wù)控制和監(jiān)督。

此外證監(jiān)會(huì)管理層要加大對(duì)財(cái)務(wù)造假的上市公司的處罰力度，對(duì)惡意財(cái)務(wù)造假的上市公司實(shí)行退市處罰，《證券法》也應(yīng)該加強(qiáng)對(duì)這類刑事案件的處罰，從而增加違法成本，震懾財(cái)務(wù)違法行為的發(fā)生。

總之，目前國(guó)際國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)環(huán)境不景氣的背景下，我國(guó)上市公司面臨諸多的風(fēng)險(xiǎn)，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是其中非常需要重視的風(fēng)險(xiǎn)。高效、安全的的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理有助于上市公司更好的防范風(fēng)險(xiǎn)，保證公司資金安全，增加公司經(jīng)營(yíng)效率，為上市公司創(chuàng)造價(jià)值。因此，上市公司應(yīng)該重視防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防，使公司在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中立于不敗之地。

參考文獻(xiàn)：

[1]吳平.國(guó)有上市公司財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)及規(guī)避研究[A]：2010年度中國(guó)總會(huì)計(jì)師優(yōu)秀論文選[C]；2011年

第3篇：上市公司財(cái)務(wù)問題范文

根據(jù)財(cái)政部頒布的《準(zhǔn)則--投資》及其指南，股權(quán)投資差額是指采用權(quán)益法核算長(zhǎng)期股權(quán)投資時(shí)，投資成本與享有被投資單位所有者權(quán)益份額的差額，用公式表示：股權(quán)投資差額＝投資成本-投資對(duì)被投資企業(yè)所有者權(quán)益×投資持股比例。股權(quán)投資差額的產(chǎn)生有以下三種情況：

第一，從證券市場(chǎng)購(gòu)入某一上市公司的股票，購(gòu)買價(jià)格高于或低于按持股比例的應(yīng)享有被投資單位所有者權(quán)益的差額。

第二，投資企業(yè)直接投資于某非上市公司，投出資產(chǎn)的價(jià)值高于或低于按持股比例計(jì)算的應(yīng)享有被投資單位所有者權(quán)益的差額。

第三，在會(huì)計(jì)政策不變的情況下，原采用成本法核算的長(zhǎng)期股權(quán)投資，由于增資改按權(quán)益法核算時(shí)，由于被投資單位歷年累積盈虧等所產(chǎn)生的，長(zhǎng)期股權(quán)投資的賬面價(jià)值與應(yīng)享有被投資單位所有者權(quán)益份額的差額。

會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定，股權(quán)投資差額按一定的期限平均攤銷，分期計(jì)入損益。對(duì)于股權(quán)投資差額的攤銷期限，合同規(guī)定了投資期限的，按投資期限攤銷；沒有規(guī)定投資期限的，投資成本超過應(yīng)享有被投資單位所有者權(quán)益份額之間的差額，一般按不超過10年(含10年)的期限攤銷，投資成本低于應(yīng)享有被投資單位所有者權(quán)益份額之間的差額，一般按不低于10年(含10年)的期限攤銷，同時(shí)攤銷金額計(jì)入當(dāng)期投資收益。

財(cái)政部印發(fā)的《合并會(huì)計(jì)報(bào)表暫行規(guī)定》中規(guī)定，母公司對(duì)于子公司權(quán)益性資本投資項(xiàng)目的數(shù)額與子公司所有者權(quán)益中母公司所持有的份額相抵銷時(shí)發(fā)生的合并價(jià)差，在合并資產(chǎn)負(fù)債表中以"合并價(jià)差"項(xiàng)目在長(zhǎng)期投資項(xiàng)目中單獨(dú)反映。

從性質(zhì)上說，合并價(jià)差的范圍要比股權(quán)投資差額大。按照《合并會(huì)計(jì)報(bào)表暫行規(guī)定》，對(duì)于長(zhǎng)期投資中內(nèi)部債券投資與應(yīng)付債券抵消時(shí)發(fā)生的差額，也應(yīng)當(dāng)作為合并價(jià)差。但從層面上說，股權(quán)投資差額的范圍要比合并價(jià)差大，因?yàn)樵诓患{入合并的情況下的那些股權(quán)投資差額是不能稱為合并價(jià)差。這就是它們兩者之間的關(guān)系。

二、購(gòu)前利潤(rùn)的會(huì)計(jì)處理

財(cái)政部財(cái)會(huì)字［1998］66號(hào)文《解答》中明確了股權(quán)購(gòu)買的確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)，即：(1)購(gòu)買協(xié)議已獲股東大會(huì)通過，并已獲相關(guān)政府部門批準(zhǔn)；(2)購(gòu)買公司和被購(gòu)買企業(yè)已辦理必要的財(cái)產(chǎn)交接手續(xù)；(3)購(gòu)買公司已支付購(gòu)買價(jià)款的大部分(一般應(yīng)超過50%)；(4)購(gòu)買公司實(shí)際上已經(jīng)控制被購(gòu)買企業(yè)的財(cái)務(wù)和經(jīng)營(yíng)政策，并從其活動(dòng)中獲得利益或承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)等。顯然，由此界定的股權(quán)購(gòu)買日必定遲于收購(gòu)資產(chǎn)評(píng)估基準(zhǔn)日。有關(guān)文件還規(guī)定，收購(gòu)企業(yè)對(duì)收購(gòu)日前被收購(gòu)企業(yè)的利潤(rùn)不能并計(jì)自身利潤(rùn)。但是，對(duì)被收購(gòu)企業(yè)從資產(chǎn)評(píng)估基準(zhǔn)日至購(gòu)買日形成的老股東不再享有的損益(以下簡(jiǎn)稱購(gòu)前損益)，收購(gòu)企業(yè)如何進(jìn)行會(huì)計(jì)處理?

對(duì)此，實(shí)務(wù)界有不同認(rèn)識(shí)。有的認(rèn)為，這是收購(gòu)企業(yè)從收購(gòu)業(yè)務(wù)中獲取的額外收入，應(yīng)單獨(dú)結(jié)算，收到這部分利潤(rùn)，作營(yíng)業(yè)外收入；也有的認(rèn)為，這是被收購(gòu)企業(yè)對(duì)收購(gòu)企業(yè)的一種捐贈(zèng)，應(yīng)列為資本公積；更多的同志認(rèn)為應(yīng)作股權(quán)投資差額。我們傾向第三種觀點(diǎn)。

按照《股份有限公司會(huì)計(jì)制度》規(guī)定，公司取得長(zhǎng)期股權(quán)投資時(shí)，按其在被投資單位所有者權(quán)益中所占份額，借記投資成本，按實(shí)際支付的價(jià)款與其在被投資單位所有者權(quán)益中所占份額的差額，借記或貸記股權(quán)投資差額，按實(shí)際支付的價(jià)款，貸記銀行存款。這里所謂公司取得長(zhǎng)期股權(quán)投資時(shí)，按財(cái)政部財(cái)會(huì)字［1998］66號(hào)文《問題解答》要求，就是實(shí)現(xiàn)股權(quán)收購(gòu)之日。因此，購(gòu)前損益也就應(yīng)當(dāng)作一種所有者權(quán)益，從而構(gòu)成股權(quán)投資差額的一個(gè)部分。

需要進(jìn)一步探討的問題有二：一是收購(gòu)日往往不在月底或月初，月度中間又不產(chǎn)生報(bào)表，如何準(zhǔn)確確定購(gòu)前利潤(rùn)。從簡(jiǎn)計(jì)議，同時(shí)也便于實(shí)施，建議按就近原則以月初或月末確定收購(gòu)日，從而便于確定購(gòu)前利潤(rùn)。二是這部分利潤(rùn)形成收購(gòu)企業(yè)的股權(quán)投資差額，根據(jù)現(xiàn)行會(huì)計(jì)制度規(guī)定，借方差額一般按不超過10年的期限攤銷，貸方差額一般按不低于10年的期限攤銷。這里的10年，收購(gòu)當(dāng)年可否不論月份，均作一年處理，抑或是從收購(gòu)日之月起分10年攤銷?顯然前者操作簡(jiǎn)便，但后者更符合實(shí)際情況，也更嚴(yán)密。當(dāng)然，如果收購(gòu)之后不到10年又將此長(zhǎng)期股權(quán)投資轉(zhuǎn)讓出去，則應(yīng)按實(shí)際持有期限攤銷。

三、審計(jì)被收購(gòu)的制度基準(zhǔn)

上市公司欲對(duì)某企業(yè)進(jìn)行收購(gòu)，按照現(xiàn)行證券法規(guī)的規(guī)定，需聘請(qǐng)具有從事證券業(yè)務(wù)資格的會(huì)計(jì)師事務(wù)所進(jìn)行審計(jì)。這就引申出兩個(gè)：

一是審計(jì)的會(huì)計(jì)制度基準(zhǔn)問題。被收購(gòu)企業(yè)如果不是股份有限公司，審計(jì)的會(huì)計(jì)制度基準(zhǔn)是該企業(yè)原執(zhí)行的會(huì)計(jì)制度，還是要按照收購(gòu)企業(yè)的要求改為《股份有限公司會(huì)計(jì)制度》。我們認(rèn)為，審計(jì)的會(huì)計(jì)制度基準(zhǔn)是與委托審計(jì)不同目的相配套的，在被收購(gòu)企業(yè)審計(jì)中應(yīng)按照收購(gòu)企業(yè)執(zhí)行的會(huì)計(jì)制度確定其財(cái)務(wù)狀況和凈資產(chǎn)，以便于收購(gòu)企業(yè)進(jìn)行相關(guān)的決策。

二是調(diào)賬問題。根據(jù)財(cái)政部有關(guān)文件規(guī)定，公司購(gòu)買其他企業(yè)的全部股權(quán)時(shí)，被購(gòu)買企業(yè)保留法人資格的，被購(gòu)買企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照評(píng)估確認(rèn)的價(jià)值調(diào)賬，被購(gòu)買企業(yè)喪失法人資格的，公司應(yīng)按被購(gòu)買企業(yè)評(píng)估確認(rèn)后的價(jià)值入賬。公司購(gòu)買其他企業(yè)的部分股權(quán)時(shí)，被購(gòu)買企業(yè)的賬面價(jià)值應(yīng)保持不變。

四、以無形資產(chǎn)對(duì)外投資的會(huì)計(jì)處理

公司用自創(chuàng)的賬面未記錄的專有技術(shù)等無形資產(chǎn)對(duì)外投資，除了一般要經(jīng)過資產(chǎn)評(píng)估、合資幾方同意確認(rèn)外，其作價(jià)比例還要符合企業(yè)登記法規(guī)制度的規(guī)定。對(duì)此，根據(jù)會(huì)計(jì)學(xué)的一般原理，以經(jīng)過資產(chǎn)評(píng)估、合資幾方同意確認(rèn)的價(jià)值，借記長(zhǎng)期股權(quán)投資，貸記資本公積。

在實(shí)務(wù)工作中，還有一種較為常見的現(xiàn)象，即用賬面已有無形資產(chǎn)使用權(quán)去投資，如上市公司將專有技術(shù)使用權(quán)有償轉(zhuǎn)讓給另一公司使用。實(shí)際上，這可以理解為專有技術(shù)等使用范圍的擴(kuò)大，是原公司專有技術(shù)價(jià)值的降低，對(duì)此，按照穩(wěn)健原則，會(huì)計(jì)處理是：借記長(zhǎng)期股權(quán)投資，貸記無形資產(chǎn)，即沖減原賬面無形資產(chǎn)賬面價(jià)值；之后，按沖減后的無形資產(chǎn)--專有技術(shù)賬面價(jià)值攤銷。假如投資價(jià)值大于攤余的無形資產(chǎn)的賬面價(jià)值，其差額則列入資本公積。

五、所得稅的有關(guān)問題

2000年1月11日，國(guó)務(wù)院頒發(fā)了國(guó)發(fā)［2000］2號(hào)文件《關(guān)于糾正地方自行制定稅收先征后返政策的通知》，通知要求各地區(qū)自行制定的稅收先征后返政策，從2000年1月1日起一律停止執(zhí)行。

2000年10月13日，財(cái)政部印發(fā)了財(cái)稅［2000］99號(hào)文件《關(guān)于進(jìn)一步認(rèn)真貫徹國(guó)務(wù)院〈關(guān)于糾正地方制定稅收先征后返政策的通知〉的通知》。通知規(guī)定，對(duì)各地采取的對(duì)上市公司所得稅優(yōu)惠政策在一定期限內(nèi)予以保留，即對(duì)地方實(shí)行的對(duì)上市公司企業(yè)所得稅先按33%的法定稅率征收再返還18%(實(shí)征15%)的優(yōu)惠政策，允許保留到2001年12月31日。從2001年1月1日起，除和行政法規(guī)另有規(guī)定者外，企業(yè)所得稅一律按法定稅率征收。這就是說，上市公司所得稅先征后返的政策允許執(zhí)行到2001年底為止。

財(cái)政部在財(cái)會(huì)［2000］3號(hào)文《股份有限公司稅收返還等有關(guān)會(huì)計(jì)處理規(guī)定》中指出，按照國(guó)家規(guī)定實(shí)行所得稅先征后返的公司，應(yīng)當(dāng)在實(shí)際收到返還的所得稅時(shí)，沖減當(dāng)期的所得稅費(fèi)用，借記"銀行存款"等科目，貸記"所得稅"科目。換言之，在實(shí)行先征后返的公司中，返還的所得稅應(yīng)按照現(xiàn)金收付制確認(rèn)。實(shí)務(wù)工作中經(jīng)常遇到的另一問題，就是退補(bǔ)以前年度所得稅的會(huì)計(jì)處理問題，根據(jù)前述文件精神，似應(yīng)計(jì)入退補(bǔ)當(dāng)年的所得稅科目較為妥當(dāng)。

六、住房周轉(zhuǎn)金的處理

財(cái)政部財(cái)企［2000］295號(hào)文《關(guān)于企業(yè)住房制度改革中有關(guān)財(cái)務(wù)處理問題的通知》規(guī)定，取消住房周轉(zhuǎn)金管理制度后，企業(yè)現(xiàn)有住房周轉(zhuǎn)金余額調(diào)整2000年度報(bào)表期初未分配利潤(rùn)處理。由此造成期初未分配利潤(rùn)負(fù)數(shù)，年終經(jīng)過注冊(cè)會(huì)計(jì)師和會(huì)計(jì)師事務(wù)所鑒證后，報(bào)經(jīng)主管財(cái)政機(jī)關(guān)批準(zhǔn)，依次以公益金、盈余公積金、資本公積金以及以后年度實(shí)現(xiàn)的凈利潤(rùn)彌補(bǔ)。這一規(guī)定要求從2000年9月起執(zhí)行。

2001年1月7日，財(cái)政部又印發(fā)了財(cái)會(huì)［2001］5號(hào)文《企業(yè)住房制度改革中有關(guān)會(huì)計(jì)處理問題的規(guī)定》，要求企業(yè)從2001年開始，取消"住房周轉(zhuǎn)金"科目，其余額全部調(diào)整2001年年初未分配利潤(rùn)，并按規(guī)定沖銷有關(guān)所有者權(quán)益項(xiàng)目。上市公司尚需經(jīng)股東大會(huì)審議批準(zhǔn)。企業(yè)應(yīng)在對(duì)外提供的2000年度財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告中，將住房制度改革的有關(guān)會(huì)計(jì)處理作為資產(chǎn)負(fù)債表日后事項(xiàng)的非調(diào)整事項(xiàng)，在會(huì)計(jì)報(bào)表附注中予以說明。

由此可見，財(cái)政部前后兩個(gè)文件對(duì)住房周轉(zhuǎn)金結(jié)轉(zhuǎn)凈資產(chǎn)的執(zhí)行時(shí)間要求是不一致的。我們認(rèn)為，上市公司在2000年度決算中如已按財(cái)政部財(cái)企［2000］295號(hào)文的要求作了相應(yīng)調(diào)整的，則從其處理，也無需在報(bào)表附注中作為資產(chǎn)負(fù)債表日后事項(xiàng)的非調(diào)整事項(xiàng)說明；上市公司在2000年度決算中尚未按財(cái)政部財(cái)企［2000］295號(hào)的要求處理，則可以改按財(cái)政部財(cái)會(huì)［2001］5號(hào)文規(guī)定執(zhí)行，即在2000年度報(bào)表中住房周轉(zhuǎn)金暫不結(jié)轉(zhuǎn)，而是在會(huì)計(jì)報(bào)表附注中作為期后事項(xiàng)予以說明。

七、房地產(chǎn)行業(yè)的收入確認(rèn)

按照《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則-收入》的有關(guān)規(guī)定，銷售商品的收入，只有在符合以下全部條件的情況下才能予以確認(rèn)：(1)企業(yè)已將商品所有權(quán)上的主要風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬轉(zhuǎn)移給購(gòu)貨方；(2)企業(yè)既沒有保留通常與所有權(quán)相聯(lián)系的繼續(xù)管理權(quán)，也沒有對(duì)已售出商品實(shí)施控制；(3)與交易相關(guān)的利益能夠流入企業(yè)；(4)相關(guān)的收入和成本能夠可靠地計(jì)量。

實(shí)務(wù)工作中，有人認(rèn)為，在收到預(yù)售房款或簽定正式銷售合同后便可確認(rèn)收入實(shí)現(xiàn)。我們認(rèn)為，這種情況因不符合上述收入確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)第一條的規(guī)定，不能確認(rèn)，否則有提前確認(rèn)收入之嫌。另外，還有的認(rèn)為，只有產(chǎn)權(quán)過戶后方能確認(rèn)收入實(shí)現(xiàn)。對(duì)此，我們認(rèn)為，產(chǎn)權(quán)過戶涉及多個(gè)政府部門，產(chǎn)權(quán)過戶僅具形式意義的收入實(shí)現(xiàn)，與真實(shí)情況也有出入，否則，有推遲確認(rèn)收入之虞。為了正確、真實(shí)界定房地產(chǎn)企業(yè)收入實(shí)現(xiàn)，我們認(rèn)為，房地產(chǎn)收入實(shí)現(xiàn)標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)具備以下四項(xiàng)具體條件：(1)工程已經(jīng)竣工并驗(yàn)收合格；(2)具有經(jīng)購(gòu)買方認(rèn)可的結(jié)算通知書；(3)履行了銷售合同規(guī)定的義務(wù)，且價(jià)款已經(jīng)取得或確信可以取得；(4)成本能夠可靠地計(jì)量。

八、軟件企業(yè)收入的實(shí)現(xiàn)確認(rèn)

由于軟件不具有實(shí)物形態(tài)，不可觸摸，不為人眼所識(shí)別，其銷售收入實(shí)現(xiàn)的確認(rèn)要比一般制造業(yè)、商業(yè)等行業(yè)困難些。根據(jù)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則--收入》對(duì)收入實(shí)現(xiàn)確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)的規(guī)定精神，我們認(rèn)為，軟件銷售實(shí)現(xiàn)應(yīng)同時(shí)具備以下四個(gè)具體條件：(1)該項(xiàng)軟件已轉(zhuǎn)讓給購(gòu)買方，并由購(gòu)買方出具該項(xiàng)軟件的驗(yàn)收憑證；(2)銷售合同的有關(guān)條款(如安裝、測(cè)試)已經(jīng)執(zhí)行，注冊(cè)會(huì)計(jì)師采取函證方式獲得購(gòu)買方的銷售實(shí)現(xiàn)的認(rèn)可；(3)已經(jīng)收到貨款或取得收取貨款的憑據(jù)；(4)相關(guān)成本能可靠地計(jì)量。

與此相關(guān)的是軟件與開發(fā)費(fèi)用的處理，實(shí)務(wù)中有二種：一是作為當(dāng)期費(fèi)用支出；二是轉(zhuǎn)作長(zhǎng)期待攤費(fèi)用，待軟件開發(fā)成功并實(shí)現(xiàn)銷售分期攤?cè)?。在后者處理中，如若該?xiàng)軟件開發(fā)失敗則一次計(jì)入損失。鑒于軟件開發(fā)的技術(shù)密度和商業(yè)風(fēng)險(xiǎn)，按照穩(wěn)健的會(huì)計(jì)原則，我們認(rèn)為，軟件的研究開發(fā)費(fèi)用應(yīng)計(jì)入當(dāng)期費(fèi)用為妥。

九、允許轉(zhuǎn)增股本的資本公積項(xiàng)目

將資本公積轉(zhuǎn)為實(shí)收股本是公司增加資本的主要途徑之一。雖然將資本公積轉(zhuǎn)為股本是公司所有者權(quán)益項(xiàng)目之間的增減變動(dòng)，但由于其涉及公司實(shí)收股本的增加，所以必須具備增加實(shí)收股本的條件，并辦理必要的手續(xù)。對(duì)于資本公積，雖然它和實(shí)收股本同屬于所有者權(quán)益，但是資本公積有多種特定來源，有些資本公積項(xiàng)目可用于轉(zhuǎn)增實(shí)收股本，而另一些資本公積項(xiàng)目不能用于轉(zhuǎn)增實(shí)收股本。

記入"資本公積"總賬所屬以下明細(xì)賬的資本公積項(xiàng)目(準(zhǔn)備類），是不能用于轉(zhuǎn)增資本的，如"接受捐贈(zèng)資產(chǎn)準(zhǔn)備"、"資產(chǎn)評(píng)估增值準(zhǔn)備"、"股權(quán)投資準(zhǔn)備"、"被投資單位評(píng)估增值準(zhǔn)備"、"被投資單位股權(quán)投資準(zhǔn)備"等。這些項(xiàng)目屬于所有者權(quán)益中的準(zhǔn)備項(xiàng)目，是未實(shí)現(xiàn)的資本公積，因此不能用于轉(zhuǎn)增資本。

記入"資本公積"總賬所屬的"股本溢價(jià)"、"其他資本公積轉(zhuǎn)入"、"外幣資本折合差額"、"被投資單位外幣資本差額"和"住房公積金轉(zhuǎn)入"等明細(xì)賬的資本公積項(xiàng)目，是所有者權(quán)益中的已實(shí)現(xiàn)的資本公積，可按規(guī)定程序?qū)徟筠D(zhuǎn)增資本。其中"其他資本公積轉(zhuǎn)入"項(xiàng)目，是指企業(yè)從前述各資本公積準(zhǔn)備明細(xì)科目轉(zhuǎn)入的已實(shí)現(xiàn)的各項(xiàng)準(zhǔn)備的金額。

對(duì)于國(guó)家扶持基金，它不在《股份有限公司制度》及其補(bǔ)充規(guī)定所列的范圍之內(nèi)，但卻是實(shí)務(wù)工作中確實(shí)存在著的，可否轉(zhuǎn)增股本?從上說，將國(guó)家扶持基金轉(zhuǎn)增股本合情合理，但從現(xiàn)行政策看，并無明確的規(guī)定。原國(guó)家國(guó)有資產(chǎn)管理局國(guó)資法規(guī)發(fā)［1993］68號(hào)文件《國(guó)有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)界定和產(chǎn)權(quán)糾紛處理暫行辦法》規(guī)定："集體改組為股份制企業(yè)時(shí)，改組前稅前還貸形成的資產(chǎn)家稅收應(yīng)收未收的稅款部分和各種減免稅形成的資產(chǎn)中列為'國(guó)家扶持基金'等投資性的減免稅部分界定為國(guó)家股，其他減免稅部分界定為企業(yè)資本公積金"。據(jù)此，對(duì)集體企業(yè)的國(guó)家扶持基金，可分為投資性的減免稅部分和其他減免稅部分來分別作出處理，前者不可轉(zhuǎn)增股本，后者可以轉(zhuǎn)增股本。而對(duì)于其他企業(yè)，我們認(rèn)為，國(guó)家扶持基金雖然是已實(shí)現(xiàn)的資本公積，但稅務(wù)部門減免稅時(shí)，堅(jiān)持企業(yè)將此列入資本公積下的"國(guó)家扶持基金"，在政策法規(guī)沒有明確其可否轉(zhuǎn)增股本之前，將其作為一項(xiàng)特殊的所有者權(quán)益項(xiàng)目看待，暫時(shí)不轉(zhuǎn)增股本較妥。如要辦理轉(zhuǎn)增，也應(yīng)取得主管財(cái)政稅務(wù)或國(guó)有資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)管理部門的有關(guān)批件。

十、資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的有關(guān)

按照現(xiàn)行證券、會(huì)計(jì)法規(guī)規(guī)定，上市公司在中期或年度報(bào)告中均應(yīng)按照會(huì)計(jì)制度的規(guī)定，提取壞賬準(zhǔn)備、短期投資跌價(jià)準(zhǔn)備、存貨跌價(jià)準(zhǔn)備，以及長(zhǎng)期投資減值準(zhǔn)備。對(duì)此，企業(yè)自身要本著審慎經(jīng)營(yíng)、有效防范化解資產(chǎn)損失風(fēng)險(xiǎn)的原則，建立健全有關(guān)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的內(nèi)部控制制度，經(jīng)公司董事會(huì)審議通過后正式實(shí)施。公司經(jīng)理應(yīng)按董事會(huì)的要求提交計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的書面報(bào)告。公司經(jīng)理書面報(bào)告應(yīng)詳細(xì)說明提取減值準(zhǔn)備的依據(jù)、、比例和數(shù)據(jù)，對(duì)公司財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果的等。董事會(huì)應(yīng)就公司經(jīng)理報(bào)告中的各項(xiàng)逐項(xiàng)表決通過后實(shí)施，同時(shí)對(duì)計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備是否符合公司實(shí)際情況作出評(píng)價(jià)。

已提取減值準(zhǔn)備的資產(chǎn)確需核銷時(shí)，公司經(jīng)理應(yīng)向董事會(huì)提交擬核銷資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的書面報(bào)告。公司經(jīng)理書面報(bào)告經(jīng)董事會(huì)逐項(xiàng)表決通過后實(shí)施。公司經(jīng)理書面報(bào)告至少包括下列內(nèi)容：(1)核銷數(shù)額和相應(yīng)的書面證據(jù)；(2)形成的過程及原則；(3)追蹤催討和改進(jìn)措施；(4)對(duì)公司財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果的影響；(5)涉及的有關(guān)責(zé)任人員處理意見；(6)董事會(huì)認(rèn)為必要的其他書面材料。公司應(yīng)在定期報(bào)告中披露各項(xiàng)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的計(jì)提方法、比例和提取金額。如已提準(zhǔn)備的資產(chǎn)在減值準(zhǔn)備提取后，其價(jià)值又有較大變動(dòng)，且對(duì)公司財(cái)務(wù)狀況及經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)有重大影響，公司應(yīng)及時(shí)作出公告。

十一、利潤(rùn)分配政策披露的特殊規(guī)定

第4篇：上市公司財(cái)務(wù)問題范文

農(nóng)業(yè)上市公司財(cái)務(wù)危機(jī)管理中存在問題

1.籌資能力弱。農(nóng)業(yè)上市公司的資金需求一般都是通過銀行貸款得以滿足的，但農(nóng)業(yè)上市公司獲得銀行的貸款非常困難。很多商業(yè)銀行認(rèn)為農(nóng)業(yè)公司投資風(fēng)險(xiǎn)高，對(duì)涉農(nóng)貸款的概念把握不準(zhǔn)，使一些比較好的農(nóng)業(yè)項(xiàng)目和企業(yè)難以得到信貸資金。農(nóng)業(yè)上市公司常常只能在正常資金融通體制外活動(dòng)，無論是政府項(xiàng)目還是銀行貸款，都難以投到農(nóng)業(yè)企業(yè)手里，即使得到部分資金，融資成本也很高。

2.融資結(jié)構(gòu)不合理。我國(guó)農(nóng)業(yè)類上市公司的融資比重所占的份額最大的依然是股權(quán)融資，債務(wù)融資在融資總規(guī)模上呈上升趨勢(shì)，但其規(guī)模大大低于股權(quán)融資的規(guī)模。我國(guó)農(nóng)業(yè)類上市公司的融資順序依次為股權(quán)融資→債務(wù)融資→內(nèi)源融資，與融資等級(jí)順序理論完全相悖。債務(wù)融資的內(nèi)部結(jié)構(gòu)也不合理，長(zhǎng)期債務(wù)融資比例較低，債務(wù)融資以短期債務(wù)融資為主，這種融資特點(diǎn)與農(nóng)業(yè)類上市公司投資回收期長(zhǎng)的生產(chǎn)特性相矛盾，不利于農(nóng)業(yè)類上市公司的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展。

3.資產(chǎn)流動(dòng)性較低。農(nóng)業(yè)上市公司流動(dòng)資產(chǎn)占總資產(chǎn)的比例很小，長(zhǎng)期資產(chǎn)變現(xiàn)能力差，價(jià)格受很多因素的影響，財(cái)務(wù)狀況容易出現(xiàn)危機(jī)。以2005年數(shù)據(jù)為例：財(cái)務(wù)出現(xiàn)危機(jī)的農(nóng)業(yè)上市公司該指標(biāo)的均值為-0.22;;財(cái)務(wù)狀況安全公司的均值為0.40，遠(yuǎn)遠(yuǎn)高出財(cái)務(wù)處于安全狀態(tài)公司的均值。

農(nóng)業(yè)上市公司財(cái)務(wù)危機(jī)管理的對(duì)策

(一)建立財(cái)務(wù)危機(jī)事前預(yù)警機(jī)制

1.提高財(cái)務(wù)危機(jī)防范意識(shí)。這是減小財(cái)務(wù)危機(jī)發(fā)展的前提條件，要真正有效預(yù)防農(nóng)業(yè)上市公司財(cái)務(wù)危機(jī)的發(fā)生，首先要對(duì)公司管理層及員工進(jìn)行廣泛的危機(jī)意識(shí)教育。其次要提高全體員工的自身素質(zhì)，提高知識(shí)水平，對(duì)員工進(jìn)行必要知識(shí)和技能培訓(xùn)，熟知財(cái)務(wù)危機(jī)防范的應(yīng)對(duì)措施。

2.強(qiáng)化公司治理，保證預(yù)警機(jī)制順利進(jìn)行。由于財(cái)務(wù)危機(jī)產(chǎn)生于企業(yè)籌資、投資、股利分配、資金使用、資金回收各個(gè)資金流環(huán)節(jié)，因而，在財(cái)務(wù)預(yù)警機(jī)制中需要運(yùn)用公司治理機(jī)制，形成一套制衡、約束與信息披露機(jī)制，以保證財(cái)務(wù)預(yù)替機(jī)制的順利運(yùn)行。一是建立健全預(yù)警組織機(jī)構(gòu)。財(cái)務(wù)預(yù)警組織機(jī)構(gòu)相對(duì)獨(dú)立于公司組織的整體控制。二是制定完善的工作流程，保證預(yù)警組織制度的實(shí)施，使預(yù)警分析工作經(jīng)?；⒊掷m(xù)化。三是建立嚴(yán)謹(jǐn)規(guī)范的財(cái)務(wù)制約機(jī)制，盡量避免人為原因造成的財(cái)務(wù)危機(jī)。四是進(jìn)一步完善農(nóng)業(yè)上市公司財(cái)務(wù)危機(jī)預(yù)警信息的披露，增加公司決策的透明度，保證財(cái)務(wù)危機(jī)預(yù)警信息披露的真實(shí)性、及時(shí)性與重要性。

(二)完善農(nóng)業(yè)上市公司財(cái)務(wù)危機(jī)事中控制

1.提高籌資能力。在項(xiàng)目開發(fā)之前，要切實(shí)做好現(xiàn)金預(yù)算，制定相應(yīng)的財(cái)務(wù)計(jì)劃，提高項(xiàng)目的前瞻性，避免在項(xiàng)目開發(fā)中途出現(xiàn)資金短缺、進(jìn)退兩難的局面。隨著我國(guó)政府逐漸放寬對(duì)資本市場(chǎng)的限制，籌資途徑多元化，既可以通過國(guó)內(nèi)籌資，也可以嘗試通過國(guó)內(nèi)的擔(dān)保機(jī)構(gòu)向境外的銀行、財(cái)團(tuán)貸款。企業(yè)可以根據(jù)自身的需求，選擇合適自己的籌資渠道。

2.合理選擇債務(wù)組合。從債務(wù)資本的流動(dòng)性來說，應(yīng)根據(jù)實(shí)際情況，恰當(dāng)?shù)倪x擇長(zhǎng)期債務(wù)與短期債務(wù)的最佳結(jié)合;注意合理規(guī)劃債務(wù)的期限，對(duì)長(zhǎng)、短期負(fù)債的盈利能力與風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行權(quán)衡，以減小風(fēng)險(xiǎn)，使上市公司盈利能力達(dá)到最大化。

3.加強(qiáng)現(xiàn)金流量管理。大多數(shù)陷入財(cái)務(wù)危機(jī)的農(nóng)業(yè)上市公司并非因?yàn)橘Y不抵債，而是由于暫時(shí)的支付困難。因此，農(nóng)業(yè)上市公司總價(jià)值要以價(jià)值的可實(shí)現(xiàn)性和變現(xiàn)能力作為前提，加速資金回籠和周轉(zhuǎn)，提高資產(chǎn)變現(xiàn)能力，加強(qiáng)對(duì)應(yīng)收賬款的管理和催收力度，盡量減少呆壞帳。

4.保持良好的信用。現(xiàn)代市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)是以信用交易為主的信用經(jīng)濟(jì)，一旦出現(xiàn)信用問題，將會(huì)影響到上市公司的各個(gè)方面。因此農(nóng)業(yè)上市公司要加強(qiáng)應(yīng)收賬款控制，評(píng)價(jià)客戶資信程度，制定相應(yīng)信用政策，選擇資信程度好的客戶，保證還貸款的及時(shí)性，避免因違規(guī)、舞弊等所帶來的信用缺失。

(三)加強(qiáng)財(cái)務(wù)危機(jī)應(yīng)對(duì)與化解機(jī)制

在對(duì)財(cái)務(wù)危機(jī)進(jìn)行詳細(xì)評(píng)估后，財(cái)務(wù)危機(jī)管理機(jī)構(gòu)應(yīng)立即啟動(dòng)財(cái)務(wù)危機(jī)應(yīng)對(duì)與化解機(jī)制，最大限度地減少財(cái)務(wù)危機(jī)對(duì)企業(yè)造成的損害。首先，對(duì)危機(jī)事態(tài)進(jìn)行初步控制，有效防止危機(jī)蔓延。其次，制定完備的財(cái)務(wù)危機(jī)處理計(jì)劃和操作方案。第三，建立總結(jié)與評(píng)價(jià)制度，不斷改進(jìn)財(cái)務(wù)危機(jī)管理工作。對(duì)上市公司整個(gè)財(cái)務(wù)危機(jī)管理機(jī)制的運(yùn)轉(zhuǎn)效果進(jìn)行總結(jié)與評(píng)價(jià)，并加以改進(jìn)與完善。

 

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第5篇：上市公司財(cái)務(wù)問題范文

【關(guān)鍵詞】上市公司 財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn) 對(duì)策

引言

隨著社會(huì)的進(jìn)步和經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，財(cái)務(wù)控監(jiān)督管理在上市公司中的作用與地位也日趨重要。因此企業(yè)應(yīng)該建立涵蓋企業(yè)決策層、管理層和全體員工的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制體系，不斷提高上市公司的風(fēng)險(xiǎn)控制能力。

1、上市公司財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)存在的問題

1.1 對(duì)財(cái)務(wù)控制認(rèn)識(shí)不到位

上市公司管理人員對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)控制制度認(rèn)識(shí)的不夠深入，也不夠重視。對(duì)于他們來講開拓市場(chǎng)才是企業(yè)發(fā)展最重要的，財(cái)務(wù)控制會(huì)阻礙他們的順利發(fā)展，束縛他們的手腳，這種認(rèn)識(shí)使得公司在發(fā)展的起步上就埋下了隱患。很多上市公司由于缺乏合理的管理，不重視財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)制度的建設(shè)，憑借個(gè)人的意愿處理公司的大小事務(wù)，最終走向倒閉。而且在管理方面大多數(shù)選擇的是自己的親戚或者是最信任的人，這在很大程度上限制了高層次、具有專業(yè)技術(shù)人員進(jìn)入公司，對(duì)公司的發(fā)展造成了巨大的傷害，也影響了公司內(nèi)部控制制度的建設(shè)，即使有內(nèi)控制度往往也得不到具體的落實(shí)，影響到公司運(yùn)行效率的提高。

1.2 風(fēng)險(xiǎn)控制意識(shí)比較薄弱

由于社會(huì)經(jīng)濟(jì)環(huán)境的變化，企業(yè)間競(jìng)爭(zhēng)越來越激烈，企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)不斷加大。我國(guó)企業(yè)集群內(nèi)部控制的目標(biāo)往往以保護(hù)資產(chǎn)的安全作為基礎(chǔ)目標(biāo)。對(duì)會(huì)計(jì)人員的業(yè)務(wù)水平要求不高，會(huì)計(jì)信息不真實(shí)，使企業(yè)無法為外部債權(quán)人和潛在投資人及時(shí)進(jìn)行信貸決策和投資決策提供依據(jù)，獲得外部債權(quán)人和潛在投資人的信任完全靠親緣和朋友關(guān)系以及互助擔(dān)保紐帶，風(fēng)險(xiǎn)較大，使得公司無法正常的運(yùn)轉(zhuǎn)，分析原因就是因?yàn)槠滹L(fēng)險(xiǎn)意識(shí)并沒有提到應(yīng)有的高度。企業(yè)管理人員的思想意識(shí)中沒有經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的概念，更缺乏有效的風(fēng)險(xiǎn)防范管理機(jī)制，因此企業(yè)抗風(fēng)險(xiǎn)能力較差，沒有建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制，一旦企業(yè)出現(xiàn)問題，就找不到解決的辦法，是能是手足無措。

1.3 內(nèi)部控制缺乏整體性

財(cái)務(wù)控制環(huán)境缺乏整體性?？刂骗h(huán)境是控制的核心，直接影響公司內(nèi)部控制的貫徹執(zhí)行以及目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)，有些企業(yè)公司治理結(jié)構(gòu)權(quán)責(zé)不分，形同虛設(shè)。企業(yè)在發(fā)展的過程中都沒有認(rèn)識(shí)到企業(yè)內(nèi)部控制制度的重要性，因此，在公司結(jié)構(gòu)和治理問題上也沒有引起足夠的重視。各個(gè)部門之間缺乏有效的溝通和交流，都是自己干自己的事情，沒有把公司的發(fā)展目標(biāo)與自己的職業(yè)生涯進(jìn)行有機(jī)的結(jié)合，這樣對(duì)公司的整體性發(fā)展造成了很大的影響，嚴(yán)重影響到公司的長(zhǎng)期發(fā)展和戰(zhàn)略目標(biāo)的實(shí)施。

2、完善上市公司企業(yè)財(cái)務(wù)監(jiān)督的對(duì)策

2.1 增設(shè)風(fēng)險(xiǎn)防控機(jī)制內(nèi)容

隨著市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展.經(jīng)濟(jì)全球化的形成，上市公司將面臨更加激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境。上市公司一般沒有投資的風(fēng)險(xiǎn)，但存在著較大的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。上市公司抵抗風(fēng)險(xiǎn)的能力較差，企業(yè)管理者風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)普遍淡薄，生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的許多方面都會(huì)受到來自企業(yè)內(nèi)外諸多因素的影響，具有較大的不確定性。如原材料供應(yīng)、產(chǎn)品的銷售市場(chǎng)情況的變化，以及不可預(yù)見的自然因素的變化等都會(huì)給企業(yè)的經(jīng)營(yíng)帶來很大風(fēng)險(xiǎn)，上市公司更有必要強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，通過風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警、風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估等措施，對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)和經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行防范和控制，在未來企業(yè)激烈的競(jìng)爭(zhēng)中求得生存和發(fā)展。

2.2 強(qiáng)化其內(nèi)審結(jié)構(gòu)的作用

財(cái)務(wù)管理在我國(guó)企業(yè)中一直是比較薄弱的環(huán)節(jié)，企業(yè)迫于市場(chǎng)的壓力和風(fēng)險(xiǎn)，把主要的經(jīng)歷都放在開拓市場(chǎng)和提高企業(yè)的銷售額度上面。把精力集中在市場(chǎng)開拓上面，就放松了對(duì)公司的財(cái)務(wù)管理，沒有建立自己的內(nèi)審結(jié)構(gòu)，也沒有對(duì)財(cái)務(wù)人員進(jìn)行嚴(yán)格的要求，這些因素的存在，導(dǎo)致企業(yè)的財(cái)務(wù)信息不準(zhǔn)確，管理缺乏規(guī)范性，風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)不足，所以企業(yè)在市場(chǎng)發(fā)展過程中，財(cái)務(wù)管理就存在一定的風(fēng)險(xiǎn)，財(cái)務(wù)信息不透明，財(cái)務(wù)人員素質(zhì)不高，金融機(jī)構(gòu)對(duì)企業(yè)的貸款額度比較小，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估機(jī)制不完善，這些因素直接影響到企業(yè)的發(fā)展。因此企業(yè)在發(fā)展飛過程中要高度重視財(cái)務(wù)管理的水平，加強(qiáng)財(cái)務(wù)管理制度建設(shè)，完善風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估機(jī)制，才能夠獲得銀行的信任和貸款。

2.3 嘗試引入外部監(jiān)督機(jī)制

企業(yè)內(nèi)部控制不僅需要建立企業(yè)的內(nèi)控機(jī)制，更需要來自外部監(jiān)管的約束。有效的監(jiān)管體系可以對(duì)企業(yè)運(yùn)行過程中可能發(fā)生的資產(chǎn)損失及金融體系遭受破壞的可能性進(jìn)行分析、預(yù)測(cè)，并采取有效措施進(jìn)行處理，因此外部監(jiān)管體系是企業(yè)正常運(yùn)行的基礎(chǔ)保障。企業(yè)內(nèi)部控制具有風(fēng)險(xiǎn)度高的不利因素，潛在的風(fēng)險(xiǎn)更容易轉(zhuǎn)化為實(shí)際的損失，正是由于企業(yè)集群內(nèi)部控制的先天不足及發(fā)展環(huán)境中存在的差異，建立企業(yè)集群內(nèi)部控制的有效監(jiān)管體系更顯重要。

第6篇：上市公司財(cái)務(wù)問題范文

關(guān)鍵詞：財(cái)務(wù)報(bào)告；現(xiàn)狀及問題；產(chǎn)生原因；建議及對(duì)策

在當(dāng)代世界經(jīng)濟(jì)的大舞臺(tái)上，財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)已經(jīng)成為一個(gè)閃亮而活躍的角色，它不僅僅伴隨著人們的日常經(jīng)濟(jì)行為到了須臾不可分離的地步，其在資本市場(chǎng)上的積極姿態(tài)和重要影響更是令人刮目相看。如今“不懂得會(huì)計(jì)和財(cái)務(wù)工作的經(jīng)營(yíng)者，就好比是球場(chǎng)上一個(gè)不能得分的球員、不懂規(guī)則的教練”。同樣地，對(duì)于那些看不懂財(cái)務(wù)報(bào)告和會(huì)計(jì)信息的投資者和監(jiān)管者來說，恐怕他們?cè)跉v史車輪的進(jìn)程中留下更多的失敗的經(jīng)驗(yàn)而不是成功的足跡。

財(cái)務(wù)報(bào)告是企業(yè)會(huì)計(jì)信息的主要載體，是外界各種信息使用者對(duì)上市公司進(jìn)行觀察和透視的一個(gè)“窗口”。在現(xiàn)代資本市場(chǎng)上，財(cái)務(wù)報(bào)告是受人關(guān)注的焦點(diǎn)，以至于可以看成是上市公司之外，在市場(chǎng)上公開獲取上市公司經(jīng)營(yíng)信息的唯一“正規(guī)”渠道。從理論上講，財(cái)務(wù)報(bào)告作為會(huì)計(jì)的作品，既融合了會(huì)計(jì)技術(shù)手法、社會(huì)公共合約以及資本市場(chǎng)游戲規(guī)則于一體，又具有有極其復(fù)雜關(guān)系背景的規(guī)范性框架。從應(yīng)用上講，它是通用的“商業(yè)語言”，其主要使命就在于面向社會(huì)，向外部使用者盡可能“深入淺出”的講述公司的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)績(jī)效和發(fā)展境遇等。

綜上所述，財(cái)務(wù)報(bào)告對(duì)于企業(yè)、投資者亦或是政府都有著極其重要的作用，如果上市公司的財(cái)務(wù)報(bào)告存在不真實(shí)、不及時(shí)、不充分的情況，都會(huì)在一定程度上影響政府的宏觀調(diào)控力、整個(gè)市場(chǎng)的資源配置功能以及上市公司相關(guān)投資者和債權(quán)人的利益。因此，在我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)迅速發(fā)展、上市財(cái)務(wù)報(bào)仍然不甚完善的背景下，通過理論方法分析研究上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告問題，試圖改善上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告的問題具有極強(qiáng)的理論與現(xiàn)實(shí)意義。

一、上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告現(xiàn)狀

上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告具體包括會(huì)計(jì)報(bào)表主表、會(huì)計(jì)報(bào)表附注和財(cái)務(wù)情況說明書等，根據(jù)財(cái)政部頒布的《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第30號(hào)—財(cái)務(wù)報(bào)表列報(bào)》中的相關(guān)規(guī)定，上市公司財(cái)務(wù)報(bào)表至少應(yīng)該包括資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表、現(xiàn)金流量表、所有者權(quán)益變動(dòng)表等報(bào)表以及附注。如上面分析所示，上市公司及時(shí)、公允、完整的定期編制企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)告對(duì)于保護(hù)相關(guān)投資者和債權(quán)人的合法權(quán)益、維護(hù)整個(gè)資本市場(chǎng)的秩序、實(shí)現(xiàn)市場(chǎng)中資源的優(yōu)化配置都具有十分重要的作用，但隨著經(jīng)濟(jì)全球化和各種高新技術(shù)的迅猛發(fā)展，國(guó)內(nèi)國(guó)際市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)日益加劇，我國(guó)上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告信息披露方面存在很多突出的問題，具體表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：

1.上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告的規(guī)范性內(nèi)容不合理，不能充分披露企業(yè)相關(guān)會(huì)計(jì)信息

近年來，我國(guó)上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告信息量超載的問題屢次被提及，所謂財(cái)務(wù)信息超載是指企業(yè)所披露的財(cái)務(wù)報(bào)告內(nèi)容過于復(fù)雜、無序，使報(bào)告的可讀性和可理解性受到很大的限制，這就造成理論界的一種困惑，上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告只有披露越來越多的信息，囊括豐富的表內(nèi)信息和大量的表外信息，這樣才能使信息更加全面，但是這樣一來帶來的問題就是如此多的會(huì)計(jì)信息和難懂的專業(yè)術(shù)語給企業(yè)會(huì)計(jì)信息使用者的信息甄別帶來了困難，使其難以根據(jù)現(xiàn)有的信息做出正確的經(jīng)濟(jì)決策。這種矛盾在我國(guó)上市企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)告中體現(xiàn)明顯，企業(yè)為了保持良好的形象，會(huì)僅僅披露該公司各關(guān)聯(lián)方的基本情況，卻不披露上市公司與其關(guān)聯(lián)方交易的重要信息；再諸如上市公司的人力資源信息、衍生金融工具使用信息以及上市公司預(yù)測(cè)信息等層面的東西，在財(cái)務(wù)報(bào)告中卻體現(xiàn)很少，因此造成現(xiàn)在我國(guó)上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告信息量很大，有用信息卻十分有限，內(nèi)容顯得很豐富，但真正能讀懂用上的信息卻少之又少。

2.上市公司披露的信息多是靜態(tài)的，對(duì)于動(dòng)態(tài)信息缺少相應(yīng)的披露

現(xiàn)在會(huì)計(jì)理論上會(huì)計(jì)分期是一個(gè)基本假設(shè)，是對(duì)于會(huì)計(jì)活動(dòng)在時(shí)間上的一個(gè)基本限定，它將企業(yè)的存續(xù)作為基礎(chǔ)，按人為劃分的期間來計(jì)量費(fèi)用收入等，這樣的基本假設(shè)下，企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)告所反映的是企業(yè)財(cái)務(wù)方面的歷史信息，對(duì)于企業(yè)會(huì)計(jì)信息使用者來說，歷史價(jià)值固然是重要的，但對(duì)于未來生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的預(yù)測(cè)才是最重要的，也是信息使用者最關(guān)心的，但是在持續(xù)經(jīng)營(yíng)和會(huì)計(jì)分期的假設(shè)之下，使得上市公司等企業(yè)編制的財(cái)務(wù)報(bào)告從根本上缺少相應(yīng)的時(shí)效性，具有明顯的滯后性。

3.在我國(guó)上市公司當(dāng)中，會(huì)計(jì)處理經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的方法口徑不甚相同

在我國(guó)頒布的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中，涉及很多會(huì)計(jì)處理方法的選擇，各類型企業(yè)可以根據(jù)自身的實(shí)際情況，并結(jié)合企業(yè)的行業(yè)特點(diǎn)，采用不同的處理方法，這樣就導(dǎo)致在很多經(jīng)濟(jì)事項(xiàng)中，不同企業(yè)的處理結(jié)果產(chǎn)生差異，盡管在企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表附注中企業(yè)會(huì)給予詳盡的解釋，但正如上文中提到的信息超載現(xiàn)象一樣，繁瑣冗雜的信息會(huì)使企業(yè)會(huì)計(jì)信息的使用者產(chǎn)生很多誤讀，導(dǎo)致財(cái)務(wù)信息出現(xiàn)市場(chǎng)反應(yīng)不一致的現(xiàn)象，嚴(yán)重的會(huì)導(dǎo)致企業(yè)面巨大的信任風(fēng)險(xiǎn)。

4.上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告披露信息不充分、不完整

我國(guó)上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告信息披露不充分、不完整主要表現(xiàn)在以下方面——首先與企業(yè)交易活動(dòng)不直接相關(guān)的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)、企業(yè)形象等類無形資產(chǎn)在財(cái)務(wù)報(bào)表上未得到反映；其次目前上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告對(duì)于企業(yè)的相關(guān)非財(cái)務(wù)信息缺乏相應(yīng)的披露；再次現(xiàn)行上市公司的會(huì)計(jì)報(bào)告重點(diǎn)關(guān)注企業(yè)的物質(zhì)資產(chǎn)和物理資產(chǎn)，忽視了企業(yè)相關(guān)智力資產(chǎn)、人力資源以及人力資本等信息的披露；第四是缺乏對(duì)于企業(yè)未來經(jīng)營(yíng)信息的預(yù)測(cè)性披露；最后對(duì)于當(dāng)下社會(huì)普遍關(guān)注的企業(yè)履行社會(huì)責(zé)任的信息，在財(cái)務(wù)報(bào)告中長(zhǎng)期被忽視。

5.上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告所提供的會(huì)計(jì)信息時(shí)效性差，明顯滯后于企業(yè)的現(xiàn)實(shí)狀況

從財(cái)務(wù)報(bào)告本身來看，財(cái)務(wù)報(bào)表基本上是一張會(huì)計(jì)歷史信息的匯總表，是一種向后看的會(huì)計(jì)報(bào)表，年度報(bào)告已明顯無法滿足信息使用者的需要，嚴(yán)重影響了信息的及時(shí)性，而伴隨著企業(yè)對(duì)于衍生金融工具等產(chǎn)品的使用，以及市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的日益加劇，企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況可能 在短時(shí)間內(nèi)發(fā)生根本的改變，企業(yè)的信息使用者在信息的時(shí)效性上要求是很高的，這樣才能幫助其及時(shí)抓住商機(jī)做出正確的經(jīng)濟(jì)決策，保護(hù)信息使用者自身的利益。顯然,現(xiàn)行財(cái)務(wù)報(bào)告的信息披露時(shí)間與信息使用者的要求是不相符的,這就要求我們對(duì)上市公司現(xiàn)行的財(cái)務(wù)報(bào)告體系進(jìn)行必要且恰當(dāng)?shù)馗母铩?/p>

二、我國(guó)上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告問題剖析

上面論述了我國(guó)上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告中存在的諸多問題，對(duì)于這一系列的問題的出現(xiàn)，究其深層次的原因，既有微觀層面的企業(yè)自身的原因，也有整個(gè)宏觀環(huán)境中的深層次原因，筆者總結(jié)主要有以下幾個(gè)方面：

1.上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告問題內(nèi)部成因

（1）上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告出現(xiàn)問題最直接原因是由于利益的驅(qū)使。首先，制造有利于企業(yè)的虛假財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告信息能夠?yàn)槠髽I(yè)帶來超額的利益；其次監(jiān)管部門制定的處罰措施有限，使得對(duì)于企業(yè)造價(jià)的處罰力度不夠，導(dǎo)致企業(yè)會(huì)頂風(fēng)作案；最后對(duì)于企業(yè)行為的監(jiān)管不嚴(yán)還來自于地方發(fā)展、稅收、就業(yè)等多個(gè)利益相關(guān)方的考慮，在實(shí)際的經(jīng)濟(jì)生活甚至存在個(gè)別地方政府采用各種保護(hù)手段和措施縱容上市公司造假。

（2）企業(yè)財(cái)務(wù)信息披露的成本與取得的效應(yīng)之間的矛盾是上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告出現(xiàn)問題的主要原因。由于上市公司固有的機(jī)制，企業(yè)管理當(dāng)局把披露信息作為降低經(jīng)營(yíng)成本的手段，一般而言上市公司只有在信息披露行為所帶來的利益超過其所付出的成本時(shí)，上市公司的管理當(dāng)局才會(huì)付出更高的成本在披露本公司的財(cái)務(wù)信息上。

（3）不完善的企業(yè)內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)是上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告問題出現(xiàn)的根本原因。目前我國(guó)大部分上市公司內(nèi)部治理機(jī)制存在嚴(yán)重問題，在多數(shù)公司中國(guó)有股份占絕對(duì)控制地位，造成事實(shí)性的內(nèi)部人控制狀況，內(nèi)部缺乏必要的自我約束與監(jiān)督機(jī)制，這會(huì)直接導(dǎo)致公司的財(cái)務(wù)報(bào)告存在一系列的問題。

2.上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告問題外部成因

（1）對(duì)于上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告的規(guī)范性制度不夠完善。一方面企業(yè)的會(huì)計(jì)規(guī)范存在問題，相關(guān)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則修正的速度較慢，具體會(huì)計(jì)準(zhǔn)則缺乏統(tǒng)一性和前瞻性，而具體會(huì)計(jì)準(zhǔn)則也存在著表述內(nèi)容上的不嚴(yán)謹(jǐn)，部分會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定原則性太強(qiáng)，很容易被上市公司濫用；另一方面我國(guó)的審計(jì)準(zhǔn)則體系不夠完善，規(guī)范審計(jì)人員行為的相關(guān)制度不夠健全，有些審計(jì)人員未能充分貫徹獨(dú)立性原則。

（2）關(guān)于上市公司信息披露的法律法規(guī)不健全。在當(dāng)下我國(guó)上市公司的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)，無論是類型還是內(nèi)容，都在不斷的創(chuàng)新當(dāng)中，而制度的不完善導(dǎo)致很多復(fù)雜的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)無法納入現(xiàn)行上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告中；同時(shí)企業(yè)會(huì)計(jì)人員在法定會(huì)計(jì)政策與會(huì)計(jì)處理方法中進(jìn)行選擇是并不嚴(yán)謹(jǐn)，導(dǎo)致出現(xiàn)某些公司利用會(huì)計(jì)政策的選擇來粉飾財(cái)務(wù)報(bào)告。

（3）證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)的體制不夠完善，證監(jiān)會(huì)等機(jī)構(gòu)的監(jiān)管力度不夠。目前我國(guó)還沒有證券市場(chǎng)的自律機(jī)構(gòu)，證監(jiān)會(huì)在監(jiān)管體系中發(fā)揮著舉足輕重的作用，但是目前證監(jiān)會(huì)一般只有在出現(xiàn)一些異常現(xiàn)象后才開始調(diào)查相應(yīng)的上市公司，這在一定程度上削弱了證監(jiān)會(huì)的監(jiān)管能力，導(dǎo)致財(cái)務(wù)報(bào)告出現(xiàn)一系列問題。

三、加強(qiáng)上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告監(jiān)管，提高企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)告質(zhì)量的措施

（1）整體上規(guī)范我國(guó)上市公司財(cái)務(wù)信息的披露體系

隨著經(jīng)濟(jì)形勢(shì)的發(fā)展，上市公司經(jīng)營(yíng)管理中非財(cái)務(wù)信息的重要性日益突出，因此在重視企業(yè)財(cái)務(wù)信息披露的同時(shí)應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)對(duì)于企業(yè)非財(cái)務(wù)信息的披露要求，而伴隨著科技的日益發(fā)達(dá)，企業(yè)所擁有的無形資產(chǎn)與人才對(duì)于企業(yè)更加重要，這就需要上市公司對(duì)于無形資產(chǎn)和人力資源信息的披露更加詳盡；加強(qiáng)未來事項(xiàng)的披露，編制相應(yīng)的預(yù)測(cè)性財(cái)務(wù)報(bào)告，滿足投資者需要了解的，在公司現(xiàn)狀基礎(chǔ)上的公司未來的發(fā)展情況，同時(shí)注重實(shí)時(shí)性報(bào)告系統(tǒng)的建設(shè)，以保證上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告體現(xiàn)及時(shí)性和有效性。

（2）利用現(xiàn)代化的信息網(wǎng)絡(luò)技術(shù)幫助企業(yè)提供實(shí)時(shí)的財(cái)務(wù)報(bào)告

在當(dāng)下信息技術(shù)發(fā)展迅猛的知識(shí)經(jīng)濟(jì)時(shí)代，追求高效、高速成為人們的共識(shí)，在這樣的背景下，任何與未來相關(guān)的企業(yè)信息若不能獲得及時(shí)披露，就會(huì)變成沒有價(jià)值的信息，這樣上面提到的企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)告信息披露的滯后性成為一種很大缺陷，筆者認(rèn)為，目前我國(guó)上市公司的年報(bào)要求的披露時(shí)間已不能適應(yīng)當(dāng)今我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的需要，我們應(yīng)當(dāng)試圖利用網(wǎng)絡(luò)這一先進(jìn)的工具來解決這一矛盾，即我國(guó)的上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告應(yīng)以定期披露為主，輔以一定的實(shí)時(shí)財(cái)務(wù)報(bào)告。換言之，上市公司的定期財(cái)務(wù)報(bào)告只需對(duì)過去的會(huì)計(jì)信息進(jìn)行簡(jiǎn)要的匯總與評(píng)價(jià)，重點(diǎn)突出經(jīng)營(yíng)者和利益相關(guān)者所關(guān)注的信息，至于具體數(shù)據(jù)等方面信息，可以借助實(shí)時(shí)報(bào)告提供的網(wǎng)絡(luò)進(jìn)行在線實(shí)時(shí)查詢，以滿足使用者對(duì)會(huì)計(jì)信息及時(shí)性的需求。隨著技術(shù)的進(jìn)步，新的互聯(lián)網(wǎng)財(cái)務(wù)報(bào)告語言日也會(huì)很快得到快速的發(fā)展，它使非常詳細(xì)的財(cái)務(wù)報(bào)告信息的取得和交換變得更為快速、成本更低。

（3）提高上市公司非財(cái)務(wù)信息的披露力度

擴(kuò)大企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)告的披露范圍，爭(zhēng)取做到充分提示風(fēng)險(xiǎn)，不僅要披露財(cái)務(wù)信息、確定性信息和上市公司整體信息等，而且要盡可能多的披露非財(cái)務(wù)信息、不確定信息和上市公司分部信息，使信息使用者能對(duì)上市公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況有全面、透徹的了解。非財(cái)務(wù)信息的披露，有利于會(huì)計(jì)信息使用者對(duì)上市公司的綜合分析評(píng)價(jià)及對(duì)上市公司前景的判斷。這些信息一般包括:上市公司經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)信息，如市場(chǎng)份額、用戶滿意程度、新產(chǎn)品開發(fā)和服務(wù)等；背景信息，包括上市公司經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)、資產(chǎn)范圍與內(nèi)容、主要競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手以及上市公司發(fā)展目標(biāo)等；有關(guān)股東和主要管理人員的信息。

（4）建立健全上市公司的內(nèi)部控制體系，制定相對(duì)完善的激勵(lì)機(jī)制

要從根本上防止了虛假會(huì)計(jì)信息的產(chǎn)生需要建設(shè)健全的企業(yè)內(nèi)部控制體系，因?yàn)橥晟频墓緝?nèi)部治理結(jié)構(gòu)有利于加強(qiáng)企業(yè)內(nèi)部審計(jì)工作的開展，而要健全企業(yè)內(nèi)控體系，就要求上市公司合理、有效的設(shè)置自己的相關(guān)會(huì)計(jì)機(jī)構(gòu)，同時(shí)建設(shè)內(nèi)部制度體系，促進(jìn)內(nèi)部控制體系的有效運(yùn)行，而在這個(gè)過程中，最重要的是加強(qiáng)相關(guān)人員的管理，特別是加強(qiáng)員工職業(yè)道德教育和專業(yè)知識(shí)培訓(xùn)，建立企業(yè)內(nèi)部的崗位輪訓(xùn)制度，完善內(nèi)部員工的技術(shù)考核和業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)制度，完善激勵(lì)機(jī)制，這一系列制度建設(shè)都有利于促進(jìn)內(nèi)部員工嚴(yán)格主動(dòng)的進(jìn)行相關(guān)信息披露，從而保證企業(yè)有效控制財(cái)務(wù)報(bào)告中出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)和相關(guān)問題。

參考文獻(xiàn)：

[1]葛家澍,劉峰.會(huì)計(jì)理論———關(guān)于財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)概念結(jié)構(gòu)的研究，北京：中國(guó)財(cái)政經(jīng)濟(jì)出版社，2003

[2]蔣順才、劉雪輝,胡鞍鋼等.上市公司信息披露，北京：清華大學(xué)出版社，2006

第7篇：上市公司財(cái)務(wù)問題范文

上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告中的幾個(gè)實(shí)務(wù)問題分析研究

一、股權(quán)投資差額與合并價(jià)差的關(guān)系

根據(jù)財(cái)政部頒布的《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則--投資》及其指南，股權(quán)投資差額是指采用權(quán)益法核算長(zhǎng)期股權(quán)投資時(shí)，投資成本與享有被投資單位所有者權(quán)益份額的差額，用公式表示：股權(quán)投資差額＝投資成本-投資對(duì)被投資企業(yè)所有者權(quán)益×投資持股比例。股權(quán)投資差額的產(chǎn)生有以下三種情況：

第一，從證券市場(chǎng)購(gòu)入某一上市公司的股票，購(gòu)買價(jià)格高于或低于按持股比例計(jì)算的應(yīng)享有被投資單位所有者權(quán)益的差額。

第二，投資企業(yè)直接投資于某非上市公司，投出資產(chǎn)的價(jià)值高于或低于按持股比例計(jì)算的應(yīng)享有被投資單位所有者權(quán)益的差額。

第三，在會(huì)計(jì)政策不變的情況下，原采用成本法核算的長(zhǎng)期股權(quán)投資，由于增資改按權(quán)益法核算時(shí)，由于被投資單位歷年累積盈虧等所產(chǎn)生的，長(zhǎng)期股權(quán)投資的賬面價(jià)值與應(yīng)享有被投資單位所有者權(quán)益份額的差額。

會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定，股權(quán)投資差額按一定的期限平均攤銷，分期計(jì)入損益。對(duì)于股權(quán)投資差額的攤銷期限，合同規(guī)定了投資期限的，按投資期限攤銷；沒有規(guī)定投資期限的，投資成本超過應(yīng)享有被投資單位所有者權(quán)益份額之間的差額，一般按不超過10年(含10年)的期限攤銷，投資成本低于應(yīng)享有被投資單位所有者權(quán)益份額之間的差額，一般按不低于10年(含10年)的期限攤銷，同時(shí)攤銷金額計(jì)入當(dāng)期投資收益。

財(cái)政部印發(fā)的《合并會(huì)計(jì)報(bào)表暫行規(guī)定》中規(guī)定，母公司對(duì)于子公司權(quán)益性資本投資項(xiàng)目的數(shù)額與子公司所有者權(quán)益中母公司所持有的份額相抵銷時(shí)發(fā)生的合并價(jià)差，在合并資產(chǎn)負(fù)債表中以合并價(jià)差項(xiàng)目在長(zhǎng)期投資項(xiàng)目中單獨(dú)反映。

從性質(zhì)上說，合并價(jià)差的范圍要比股權(quán)投資差額大。按照《合并會(huì)計(jì)報(bào)表暫行規(guī)定》，對(duì)于長(zhǎng)期投資中內(nèi)部債券投資與應(yīng)付債券抵消時(shí)發(fā)生的差額，也應(yīng)當(dāng)作為合并價(jià)差。但從層面上說，股權(quán)投資差額的范圍要比合并價(jià)差大，因?yàn)樵诓患{入合并的情況下的那些股權(quán)投資差額是不能稱為合并價(jià)差。這就是它們兩者之間的關(guān)系。

二、購(gòu)前利潤(rùn)的會(huì)計(jì)處理

財(cái)政部財(cái)會(huì)字［1998］66號(hào)文《問題解答》中明確了股權(quán)購(gòu)買的確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)，即：(1)購(gòu)買協(xié)議已獲股東大會(huì)通過，并已獲相關(guān)政府部門批準(zhǔn)；(2)購(gòu)買公司和被購(gòu)買企業(yè)已辦理必要的財(cái)產(chǎn)交接手續(xù)；(3)購(gòu)買公司已支付購(gòu)買價(jià)款的大部分(一般應(yīng)超過50%)；(4)購(gòu)買公司實(shí)際上已經(jīng)控制被購(gòu)買企業(yè)的財(cái)務(wù)和經(jīng)營(yíng)政策，并從其活動(dòng)中獲得利益或承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)等。顯然，由此界定的股權(quán)購(gòu)買日必定遲于收購(gòu)資產(chǎn)評(píng)估基準(zhǔn)日。有關(guān)文件還規(guī)定，收購(gòu)企業(yè)對(duì)收購(gòu)日前被收購(gòu)企業(yè)的利潤(rùn)不能并計(jì)自身利潤(rùn)。但是，對(duì)被收購(gòu)企業(yè)從資產(chǎn)評(píng)估基準(zhǔn)日至購(gòu)買日形成的老股東不再享有的損益(以下簡(jiǎn)稱購(gòu)前損益)，收購(gòu)企業(yè)如何進(jìn)行會(huì)計(jì)處理?

對(duì)此，實(shí)務(wù)界有不同認(rèn)識(shí)。有的認(rèn)為，這是收購(gòu)企業(yè)從收購(gòu)業(yè)務(wù)中獲取的額外收入，應(yīng)單獨(dú)結(jié)算，收到這部分利潤(rùn)，作營(yíng)業(yè)外收入；也有的認(rèn)為，這是被收購(gòu)企業(yè)對(duì)收購(gòu)企業(yè)的一種捐贈(zèng)，應(yīng)列為資本公積；更多的同志認(rèn)為應(yīng)作股權(quán)投資差額。我們傾向第三種觀點(diǎn)。

按照《股份有限公司會(huì)計(jì)制度》規(guī)定，公司取得長(zhǎng)期股權(quán)投資時(shí)，按其在被投資單位所有者權(quán)益中所占份額，借記投資成本，按實(shí)際支付的價(jià)款與其在被投資單位所有者權(quán)益中所占份額的差額，借記或貸記股權(quán)投資差額，按實(shí)際支付的價(jià)款，貸記銀行存款。這里所謂公司取得長(zhǎng)期股權(quán)投資時(shí)，按財(cái)政部財(cái)會(huì)字［1998］66號(hào)文《問題解答》要求，就是實(shí)現(xiàn)股權(quán)收購(gòu)之日。因此，購(gòu)前損益也就應(yīng)當(dāng)作一種所有者權(quán)益，從而構(gòu)成股權(quán)投資差額的一個(gè)部分。

需要進(jìn)一步探討的問題有二：一是收購(gòu)日往往不在月底或月初，月度中間又不產(chǎn)生報(bào)表，如何準(zhǔn)確確定購(gòu)前利潤(rùn)。從簡(jiǎn)計(jì)議，同時(shí)也便于實(shí)施，建議按就近原則以月初或月末確定收購(gòu)日，從而便于確定購(gòu)前利潤(rùn)。二是這部分利潤(rùn)形成收購(gòu)企業(yè)的股權(quán)投資差額，根據(jù)現(xiàn)行會(huì)計(jì)制度規(guī)定，借方差額一般按不超過10年的期限攤銷，貸方差額一般按不低于10年的期限攤銷。這里的10年，收購(gòu)當(dāng)年可否不論月份，均作一年處理，抑或是從收購(gòu)日之月起分10年攤銷?顯然前者操作簡(jiǎn)便，但后者更符合實(shí)際情況，也更嚴(yán)密。當(dāng)然，如果收購(gòu)之后不到10年又將此長(zhǎng)期股權(quán)投資轉(zhuǎn)讓出去，則應(yīng)按實(shí)際持有期限攤銷。

三、審計(jì)被收購(gòu)企業(yè)的會(huì)計(jì)制度基準(zhǔn)

上市公司欲對(duì)某企業(yè)進(jìn)行收購(gòu)，按照現(xiàn)行證券法規(guī)的規(guī)定，需聘請(qǐng)具有從事證券業(yè)務(wù)資格的會(huì)計(jì)師事務(wù)所進(jìn)行審計(jì)。這就引申出兩個(gè)問題：

一是審計(jì)的會(huì)計(jì)制度基準(zhǔn)問題。被收購(gòu)企業(yè)如果不是股份有限公司，審計(jì)的會(huì)計(jì)制度基準(zhǔn)是該企業(yè)原執(zhí)行的會(huì)計(jì)制度，還是要按照收購(gòu)企業(yè)的要求改為《股份有限公司會(huì)計(jì)制度》。我們認(rèn)為，審計(jì)的會(huì)計(jì)制度基準(zhǔn)是與委托審計(jì)不同目的相配套的，在被收購(gòu)企業(yè)審計(jì)中應(yīng)按照收購(gòu)企業(yè)執(zhí)行的會(huì)計(jì)制度確定其財(cái)務(wù)狀況和凈資產(chǎn)，以便于收購(gòu)企業(yè)進(jìn)行相關(guān)的經(jīng)濟(jì)決策。

二是調(diào)賬問題。根據(jù)財(cái)政部有關(guān)文件規(guī)定，公司購(gòu)買其他企業(yè)的全部股權(quán)時(shí)，被購(gòu)買企業(yè)保留法人資格的，被購(gòu)買企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照評(píng)估確認(rèn)的價(jià)值調(diào)賬，被購(gòu)買企業(yè)喪失法人資格的，公司應(yīng)按被購(gòu)買企業(yè)評(píng)估確認(rèn)后的價(jià)值入賬。公司購(gòu)買其他企業(yè)的部分股權(quán)時(shí)，被購(gòu)買企業(yè)的賬面價(jià)值應(yīng)保持不變。

四、以無形資產(chǎn)對(duì)外投資的會(huì)計(jì)處理

公司用自創(chuàng)的賬面未記錄的專有技術(shù)等無形資產(chǎn)對(duì)外投資，除了一般要經(jīng)過資產(chǎn)評(píng)估、合資幾方同意確認(rèn)外，其作價(jià)比例還要符合企業(yè)登記法規(guī)制度的規(guī)定。對(duì)此，根據(jù)會(huì)計(jì)學(xué)的一般原理，以經(jīng)過資產(chǎn)評(píng)估、合資幾方同意確認(rèn)的價(jià)值，借記長(zhǎng)期股權(quán)投資，貸記資本公積。

在實(shí)務(wù)工作中，還有一種較為常見的現(xiàn)象，即用賬面已有無形資產(chǎn)使用權(quán)去投資，如上市公司將專有技術(shù)使用權(quán)有償轉(zhuǎn)讓給另一公司使用。實(shí)際上，這可以理解為專有技術(shù)等使用范圍的擴(kuò)大，是原公司專有技術(shù)價(jià)值的降低，對(duì)此，按照穩(wěn)健原則，會(huì)計(jì)處理是：借記長(zhǎng)期股權(quán)投資，貸記無形資產(chǎn)，即沖減原賬面無形資產(chǎn)賬面價(jià)值；之后，按沖減后的無形資產(chǎn)--專有技術(shù)賬面價(jià)值攤銷。假如投資價(jià)值大于攤余的無形資產(chǎn)的賬面價(jià)值，其差額則列入資本公積。

五、所得稅的有關(guān)問題

2000年1月11日，國(guó)務(wù)院頒發(fā)了國(guó)發(fā)［2000］2號(hào)文件《關(guān)于糾正地方自行制定稅收先征后返政策的通知》，通知要求各地區(qū)自行制定的稅收先征后返政策，從2000年1月1日起一律停止執(zhí)行。

2000年10月13日，財(cái)政部印發(fā)了財(cái)稅［2000］99號(hào)文件《關(guān)于進(jìn)一步認(rèn)真貫徹國(guó)務(wù)院〈關(guān)于糾正地方制定稅收先征后返政策的通知〉的通知》。通知規(guī)定，對(duì)各地采取的對(duì)上市公司所得稅優(yōu)惠政策在一定期限內(nèi)予以保留，即對(duì)地方實(shí)行的對(duì)上市公司企業(yè)所得稅先按33%的法定稅率征收再返還18%(實(shí)征15%)的優(yōu)惠政策，允許保留到2001年12月31日。從2001年1月1日起，除法律和行政法規(guī)另有規(guī)定者外，企業(yè)所得稅一律按法定稅率征收。這就是說，上市公司所得稅先征后返的政策允許執(zhí)行到2001年底為止。

財(cái)政部在財(cái)會(huì)［2000］3號(hào)文《股份有限公司稅收返還等有關(guān)會(huì)計(jì)處理規(guī)定》中指出，按照國(guó)家規(guī)定實(shí)行所得稅先征后返的公司，應(yīng)當(dāng)在實(shí)際收到返還的所得稅時(shí)，沖減當(dāng)期的所得稅費(fèi)用，借記銀行存款等科目，貸記所得稅科目。換言之，在實(shí)行先征后返的公司中，返還的所得稅應(yīng)按照現(xiàn)金收付制確認(rèn)。實(shí)務(wù)工作中經(jīng)常遇到的另一問題，就是退補(bǔ)以前年度所得稅的會(huì)計(jì)處理問題，根據(jù)前述文件精神，似應(yīng)計(jì)入退補(bǔ)當(dāng)年的所得稅科目較為妥當(dāng)。

六、住房周轉(zhuǎn)金的處理

財(cái)政部財(cái)企［2000］295號(hào)文《關(guān)于企業(yè)住房制度改革中有關(guān)財(cái)務(wù)處理問題的通知》規(guī)定，取消住房周轉(zhuǎn)金管理制度后，企業(yè)現(xiàn)有住房周轉(zhuǎn)金余額調(diào)整2000年度報(bào)表期初未分配利潤(rùn)處理。由此造成期初未分配利潤(rùn)負(fù)數(shù)，年終經(jīng)過注冊(cè)會(huì)計(jì)師和會(huì)計(jì)師事務(wù)所鑒證后，報(bào)經(jīng)主管財(cái)政機(jī)關(guān)批準(zhǔn)，依次以公益金、盈余公積金、資本公積金以及以后年度實(shí)現(xiàn)的凈利潤(rùn)彌補(bǔ)。這一規(guī)定要求從2000年9月起執(zhí)行。

2001年1月7日，財(cái)政部又印發(fā)了財(cái)會(huì)［2001］5號(hào)文《企業(yè)住房制度改革中有關(guān)會(huì)計(jì)處理問題的規(guī)定》，要求企業(yè)從2001年開始，取消住房周轉(zhuǎn)金科目，其余額全部調(diào)整2001年年初未分配利潤(rùn)，并按規(guī)定沖銷有關(guān)所有者權(quán)益項(xiàng)目。上市公司尚需經(jīng)股東大會(huì)審議批準(zhǔn)。企業(yè)應(yīng)在對(duì)外提供的2000年度財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告中，將住房制度改革的有關(guān)會(huì)計(jì)處理作為資產(chǎn)負(fù)債表日后事項(xiàng)的非調(diào)整事項(xiàng)，在會(huì)計(jì)報(bào)表附注中予以說明。

由此可見，財(cái)政部前后兩個(gè)文件對(duì)企業(yè)住房周轉(zhuǎn)金結(jié)轉(zhuǎn)凈資產(chǎn)的執(zhí)行時(shí)間要求是不一致的。我們認(rèn)為，上市公司在2000年度決算中如已按財(cái)政部財(cái)企［2000］295號(hào)文的要求作了相應(yīng)調(diào)整的，則從其處理，也無需在會(huì)計(jì)報(bào)表附注中作為資產(chǎn)負(fù)債表日后事項(xiàng)的非調(diào)整事項(xiàng)說明；上市公司在2000年度決算中尚未按財(cái)政部財(cái)企［2000］295號(hào)的要求處理，則可以改按財(cái)政部財(cái)會(huì)［2001］5號(hào)文規(guī)定執(zhí)行，即在2000年度報(bào)表中住房周轉(zhuǎn)金暫不結(jié)轉(zhuǎn)，而是在會(huì)計(jì)報(bào)表附注中作為期后事項(xiàng)予以說明。

七、房地產(chǎn)行業(yè)的收入確認(rèn)

按照《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則-收入》的有關(guān)規(guī)定，銷售商品的收入，只有在符合以下全部條件的情況下才能予以確認(rèn)：(1)企業(yè)已將商品所有權(quán)上的主要風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬轉(zhuǎn)移給購(gòu)貨方；(2)企業(yè)既沒有保留通常與所有權(quán)相聯(lián)系的繼續(xù)管理權(quán)，也沒有對(duì)已售出商品實(shí)施控制；(3)與交易相關(guān)的經(jīng)濟(jì)利益能夠流入企業(yè)；(4)相關(guān)的收入和成本能夠可靠地計(jì)量。

實(shí)務(wù)工作中，有人認(rèn)為，在收到預(yù)售房款或簽定正式銷售合同后便可確認(rèn)收入實(shí)現(xiàn)。我們認(rèn)為，這種情況因不符合上述收入確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)第一條的規(guī)定，不能確認(rèn)，否則有提前確認(rèn)收入之嫌。另外，還有的認(rèn)為，只有產(chǎn)權(quán)過戶后方能確認(rèn)收入實(shí)現(xiàn)。對(duì)此，我們認(rèn)為，產(chǎn)權(quán)過戶涉及多個(gè)政府部門，產(chǎn)權(quán)過戶僅具法律形式意義的收入實(shí)現(xiàn)，與真實(shí)情況也有出入，否則，有推遲確認(rèn)收入之虞。為了正確、真實(shí)界定房地產(chǎn)企業(yè)收入實(shí)現(xiàn)，我們認(rèn)為，房地產(chǎn)收入實(shí)現(xiàn)標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)具備以下四項(xiàng)具體條件：(1)工程已經(jīng)竣工并驗(yàn)收合格；(2)具有經(jīng)購(gòu)買方認(rèn)可的結(jié)算通知書；(3)履行了銷售合同規(guī)定的義務(wù)，且價(jià)款已經(jīng)取得或確信可以取得；(4)成本能夠可靠地計(jì)量。

八、軟件企業(yè)收入的實(shí)現(xiàn)確認(rèn)

由于軟件不具有實(shí)物形態(tài)，不可觸摸，不為人眼所識(shí)別，其銷售收入實(shí)現(xiàn)的確認(rèn)要比一般制造業(yè)、商業(yè)等行業(yè)困難些。根據(jù)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則--收入》對(duì)收入實(shí)現(xiàn)確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)的規(guī)定精神，我們認(rèn)為，軟件銷售實(shí)現(xiàn)應(yīng)同時(shí)具備以下四個(gè)具體條件：(1)該項(xiàng)軟件已轉(zhuǎn)讓給購(gòu)買方，并由購(gòu)買方出具該項(xiàng)軟件的驗(yàn)收憑證；(2)銷售合同的有關(guān)條款(如安裝、測(cè)試)已經(jīng)執(zhí)行，注冊(cè)會(huì)計(jì)師采取函證方式獲得購(gòu)買方的銷售實(shí)現(xiàn)的認(rèn)可；(3)已經(jīng)收到貨款或取得收取貨款的憑據(jù)；(4)相關(guān)成本能可靠地計(jì)量。

與此相關(guān)的是軟件研究與開發(fā)費(fèi)用的處理，實(shí)務(wù)中有二種方法：一是作為當(dāng)期費(fèi)用支出；二是轉(zhuǎn)作長(zhǎng)期待攤費(fèi)用，待軟件開發(fā)成功并實(shí)現(xiàn)銷售分期攤?cè)?。在后者處理中，如若該?xiàng)軟件開發(fā)失敗則一次計(jì)入損失。鑒于軟件開發(fā)的技術(shù)密度和商業(yè)風(fēng)險(xiǎn)，按照穩(wěn)健的會(huì)計(jì)原則，我們認(rèn)為，軟件的研究開發(fā)費(fèi)用應(yīng)計(jì)入當(dāng)期費(fèi)用為妥。

九、允許轉(zhuǎn)增股本的資本公積項(xiàng)目問題

將資本公積轉(zhuǎn)為實(shí)收股本是公司增加資本的主要途徑之一。雖然將資本公積轉(zhuǎn)為股本是公司所有者權(quán)益項(xiàng)目之間的增減變動(dòng)，但由于其涉及公司實(shí)收股本的增加，所以必須具備增加實(shí)收股本的條件，并辦理必要的手續(xù)。對(duì)于資本公積，雖然它和實(shí)收股本同屬于所有者權(quán)益，但是資本公積有多種特定來源，有些資本公積項(xiàng)目可用于轉(zhuǎn)增實(shí)收股本，而另一些資本公積項(xiàng)目不能用于轉(zhuǎn)增實(shí)收股本。

記入資本公積總賬所屬以下明細(xì)賬的資本公積項(xiàng)目(準(zhǔn)備類），是不能用于轉(zhuǎn)增資本的，如接受捐贈(zèng)資產(chǎn)準(zhǔn)備、資產(chǎn)評(píng)估增值準(zhǔn)備、股權(quán)投資準(zhǔn)備、被投資單位評(píng)估增值準(zhǔn)備、被投資單位股權(quán)投資準(zhǔn)備等。這些項(xiàng)目屬于所有者權(quán)益中的準(zhǔn)備項(xiàng)目，是未實(shí)現(xiàn)的資本公積，因此不能用于轉(zhuǎn)增資本。

記入資本公積總賬所屬的股本溢價(jià)、其他資本公積轉(zhuǎn)入、外幣資本折合差額、被投資單位外幣資本差額和住房公積金轉(zhuǎn)入等明細(xì)賬的資本公積項(xiàng)目，是所有者權(quán)益中的已實(shí)現(xiàn)的資本公積，可按規(guī)定程序?qū)徟筠D(zhuǎn)增資本。其中其他資本公積轉(zhuǎn)入項(xiàng)目，是指企業(yè)從前述各資本公積準(zhǔn)備明細(xì)科目轉(zhuǎn)入的已實(shí)現(xiàn)的各項(xiàng)準(zhǔn)備的金額。

對(duì)于國(guó)家扶持基金，它不在《股份有限公司會(huì)計(jì)制度》及其補(bǔ)充規(guī)定所列的范圍之內(nèi)，但卻是實(shí)務(wù)工作中確實(shí)存在著的，可否轉(zhuǎn)增股本?從理論上說，將國(guó)家扶持基金轉(zhuǎn)增股本合情合理，但從現(xiàn)行政策看，并無明確的規(guī)定。原國(guó)家國(guó)有資產(chǎn)管理局國(guó)資法規(guī)發(fā)［1993］68號(hào)文件《國(guó)有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)界定和產(chǎn)權(quán)糾紛處理暫行辦法》規(guī)定：集體企業(yè)改組為股份制企業(yè)時(shí)，改組前稅前還貸形成的資產(chǎn)中國(guó)家稅收應(yīng)收未收的稅款部分和各種減免稅形成的資產(chǎn)中列為國(guó)家扶持基金等投資性的減免稅部分界定為國(guó)家股，其他減免稅部分界定為企業(yè)資本公積金。據(jù)此，對(duì)集體企業(yè)的國(guó)家扶持基金，可分為投資性的減免稅部分和其他減免稅部分來分別作出處理，前者不可轉(zhuǎn)增股本，后者可以轉(zhuǎn)增股本。而對(duì)于其他企業(yè)，我們認(rèn)為，國(guó)家扶持基金雖然是已實(shí)現(xiàn)的資本公積，但稅務(wù)部門減免稅時(shí)，堅(jiān)持企業(yè)將此列入資本公積下的國(guó)家扶持基金，在政策法規(guī)沒有明確其可否轉(zhuǎn)增股本之前，將其作為一項(xiàng)特殊的所有者權(quán)益項(xiàng)目看待，暫時(shí)不轉(zhuǎn)增股本較妥。如要辦理轉(zhuǎn)增，也應(yīng)取得主管財(cái)政稅務(wù)或國(guó)有資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)管理部門的有關(guān)批件。

十、資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的有關(guān)問題

按照現(xiàn)行證券、會(huì)計(jì)法規(guī)規(guī)定，上市公司在中期或年度報(bào)告中均應(yīng)按照會(huì)計(jì)制度的規(guī)定，提取壞賬準(zhǔn)備、短期投資跌價(jià)準(zhǔn)備、存貨跌價(jià)準(zhǔn)備，以及長(zhǎng)期投資減值準(zhǔn)備。對(duì)此，企業(yè)自身要本著審慎經(jīng)營(yíng)、有效防范化解資產(chǎn)損失風(fēng)險(xiǎn)的原則，建立健全有關(guān)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的內(nèi)部控制制度，經(jīng)公司董事會(huì)審議通過后正式實(shí)施。公司經(jīng)理應(yīng)按董事會(huì)的要求提交計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的書面報(bào)告。公司經(jīng)理書面報(bào)告應(yīng)詳細(xì)說明提取減值準(zhǔn)備的依據(jù)、方法、比例和數(shù)據(jù)，對(duì)公司財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果的影響等。董事會(huì)應(yīng)就公司經(jīng)理報(bào)告中的各項(xiàng)內(nèi)容逐項(xiàng)表決通過后實(shí)施，同時(shí)對(duì)計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備是否符合公司實(shí)際情況作出評(píng)價(jià)。

已提取減值準(zhǔn)備的資產(chǎn)確需核銷時(shí)，公司經(jīng)理應(yīng)向董事會(huì)提交擬核銷資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的書面報(bào)告。公司經(jīng)理書面報(bào)告經(jīng)董事會(huì)逐項(xiàng)表決通過后實(shí)施。公司經(jīng)理書面報(bào)告至少包括下列內(nèi)容：(1)核銷數(shù)額和相應(yīng)的書面證據(jù)；(2)形成的過程及原則；(3)追蹤催討和改進(jìn)措施；(4)對(duì)公司財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果的影響；(5)涉及的有關(guān)責(zé)任人員處理意見；(6)董事會(huì)認(rèn)為必要的其他書面材料。公司應(yīng)在定期報(bào)告中披露各項(xiàng)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的計(jì)提方法、比例和提取金額。如已提準(zhǔn)備的資產(chǎn)在減值準(zhǔn)備提取后，其價(jià)值又有較大變動(dòng)，且對(duì)公司財(cái)務(wù)狀況及經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)有重大影響，公司應(yīng)及時(shí)作出公告。

十一、利潤(rùn)分配政策披露的特殊規(guī)定

第8篇：上市公司財(cái)務(wù)問題范文

關(guān)鍵詞：上市公司；財(cái)務(wù)治理；股權(quán)配置

中圖分類號(hào)：F23文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A

一、問題的提出

隨著我國(guó)公司規(guī)模的不但擴(kuò)大，上市公司原有的經(jīng)營(yíng)管理模式已經(jīng)不適應(yīng)企業(yè)組織形式和財(cái)務(wù)管理要求，亦難以滿足股東、債權(quán)人和經(jīng)營(yíng)管理層之間進(jìn)行理性的財(cái)權(quán)配置進(jìn)而權(quán)利劃分和對(duì)剩余的分配。財(cái)務(wù)治理作為公司治理的重要組成部分是公司治理的現(xiàn)實(shí)、集中、根本的體現(xiàn)，因此只有建立健康、有效的財(cái)務(wù)治理模式，才能更好地解決公司利益矛盾，保證上市公司運(yùn)營(yíng)效率。然而，我國(guó)上市公司財(cái)務(wù)治理中尚存在種種問題，有必要采取相關(guān)措施，敦使我國(guó)上市公司財(cái)務(wù)治理健康穩(wěn)定發(fā)展。

二、我國(guó)上市公司財(cái)務(wù)治理中存在的主要問題

（一）股權(quán)結(jié)構(gòu)單一導(dǎo)致財(cái)權(quán)配置過度集中。雖然我國(guó)《公司法》明確界定了公司法人財(cái)產(chǎn)權(quán)和自主經(jīng)營(yíng)權(quán)，但由于我國(guó)公司化改制是在傳統(tǒng)的國(guó)有企業(yè)基礎(chǔ)上進(jìn)行的，因而不可避免地出現(xiàn)了公司產(chǎn)權(quán)過分集中，股權(quán)結(jié)構(gòu)過于單一現(xiàn)象，使得《公司法》賦予公司法人的自主經(jīng)營(yíng)權(quán)不能真正落實(shí)，公司法人實(shí)體地位難以實(shí)現(xiàn)。在我國(guó)2004年的上市公司中，第一大股東絕對(duì)持股份額占總股本超過50%以上的有850多家，占全部上市公司總數(shù)的80%，其中：89%是國(guó)家股東；75%是法人股東。有統(tǒng)計(jì)表明：截至2004年底，上市公司總股本為7，149億股，其中非流通股4，543億股，占上市公司總股本64%；國(guó)有股在非流通股中占74%，從而使上市公司的股權(quán)結(jié)構(gòu)極不合理，形成了畸形的股權(quán)結(jié)構(gòu)，使公司重大財(cái)務(wù)決策不能得到行之有效的監(jiān)督和制約。比如，在一些重大決策上，很容易從短期利益出發(fā)，忽略長(zhǎng)遠(yuǎn)的可持續(xù)發(fā)展。從而在長(zhǎng)遠(yuǎn)的角度，給公司造成經(jīng)濟(jì)損失。

（二）董事會(huì)缺乏應(yīng)有的獨(dú)立性及相應(yīng)的治理功能。由于我國(guó)上市公司存在“一股獨(dú)大”現(xiàn)象，因此所有者對(duì)經(jīng)營(yíng)者的監(jiān)督無論從機(jī)制上還是在力度上都不能滿足財(cái)務(wù)治理的需要。由政府委派的原國(guó)有企業(yè)高級(jí)管理人員成為上市公司董事會(huì)成員，而且高達(dá)60%的上市公司的董事長(zhǎng)和總經(jīng)理由一人兼任，導(dǎo)致我國(guó)上市公司“內(nèi)部人控制”現(xiàn)象極為嚴(yán)重。同時(shí)，由于董事會(huì)缺乏獨(dú)立性，其對(duì)上受上級(jí)主管部門制約，決策時(shí)只會(huì)從上級(jí)主管部門或自身利益出發(fā)；對(duì)下自己監(jiān)督自己，自己評(píng)價(jià)自己，監(jiān)督與評(píng)價(jià)的效果可想而知。而且我國(guó)董事會(huì)結(jié)構(gòu)單一，董事責(zé)任不明確，普遍缺乏責(zé)任心，董事長(zhǎng)的權(quán)力過于集中，也容易造成決策失誤。

《公司法》規(guī)定，公司董事會(huì)代表股東行使公司董事會(huì)戰(zhàn)略決策權(quán)、監(jiān)督權(quán)等多項(xiàng)重大權(quán)利。許多上市公司由于董事會(huì)與經(jīng)營(yíng)管理層之間的人員嚴(yán)重交叉，同時(shí)所有者缺位，股東大會(huì)的權(quán)力名存實(shí)亡，董事會(huì)實(shí)質(zhì)上是董事長(zhǎng)一個(gè)人的，多元化投資主體的利益不能在董事會(huì)內(nèi)部得到有效實(shí)現(xiàn)。作為公司實(shí)際擁有人的廣大持股人，并不能在董事會(huì)中占有一席之地，股東大會(huì)也收效甚微。因此，導(dǎo)致權(quán)力失衡和權(quán)力高度集中。所有者缺位，導(dǎo)致權(quán)力失衡和權(quán)力高度集中。嚴(yán)重破壞了公司法人財(cái)產(chǎn)權(quán)和已形成的公司法人治理結(jié)構(gòu)，使股東和董事會(huì)之間的制衡關(guān)系形同虛設(shè)。從理論上講，企業(yè)“內(nèi)部人控制”問題產(chǎn)生的根源在于改制后的上市公司仍享有絕對(duì)控股地位，形成了國(guó)家就是公司大股東的狀況。國(guó)家作為公司所有者“鏈”過長(zhǎng)，導(dǎo)致“所有者缺位”，在實(shí)際的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中，公司的產(chǎn)權(quán)沒有具體的約束制度。因此，由什么機(jī)構(gòu)或由誰代表國(guó)家履行出資人職責(zé)，享受所有者權(quán)益，實(shí)現(xiàn)權(quán)利與義務(wù)的統(tǒng)一，便成為我國(guó)上市公司迫切需要解決的問題。

（三）會(huì)計(jì)信息披露失真導(dǎo)致利益分配混亂。目前，我國(guó)上市公司存在為追求利益，隨意改變會(huì)計(jì)政策，操縱會(huì)計(jì)利潤(rùn)現(xiàn)象。同時(shí)，由于關(guān)聯(lián)交易不公開、不及時(shí)披露會(huì)計(jì)信息或披露虛假會(huì)計(jì)信息，導(dǎo)致我國(guó)資本市場(chǎng)的會(huì)計(jì)信息質(zhì)量不高，從而影響投資者的投資決策，使他們?cè)斐刹槐匾膿p失。我國(guó)上市公司在財(cái)務(wù)信息披露的過程中，往往對(duì)有利于公司的財(cái)務(wù)信息進(jìn)行過量披露，對(duì)公司不利的財(cái)務(wù)信息閉口不談，主要表現(xiàn)為：對(duì)企業(yè)償債能力的披露不夠充分，對(duì)企業(yè)應(yīng)收賬款分析不夠，對(duì)企業(yè)的對(duì)外擔(dān)保、或有事項(xiàng)等項(xiàng)目進(jìn)行隱瞞；對(duì)企業(yè)關(guān)聯(lián)交易的信息披露很少，甚至有的企業(yè)根本就不對(duì)關(guān)聯(lián)交易進(jìn)行披露；對(duì)一些重大事項(xiàng)的披露不夠充分；對(duì)資金去向和利潤(rùn)構(gòu)成的財(cái)務(wù)信息披露不夠細(xì)致；不少企業(yè)借保護(hù)商業(yè)秘密為理由，對(duì)企業(yè)當(dāng)期的并購(gòu)、交易等事項(xiàng)進(jìn)行隱瞞。與西方發(fā)達(dá)國(guó)家證券市場(chǎng)相比，我國(guó)上市公司的表外信息披露更是問題重重，許多公布的信息嚴(yán)重不實(shí)，對(duì)公眾存在嚴(yán)重誤導(dǎo)，許多上市公司的盈利預(yù)測(cè)報(bào)告、投資價(jià)值分析盲目樂觀，一旦經(jīng)濟(jì)環(huán)境發(fā)生變化，必然會(huì)誤導(dǎo)投資者。誘發(fā)投機(jī)而非投資，擾亂了證券市場(chǎng)的投資秩序，從另外一個(gè)方面也降低的證券市場(chǎng)資本化的進(jìn)程。

三、完善我國(guó)上市公司財(cái)務(wù)治理的相關(guān)舉措

（一）加快股權(quán)分置改革，優(yōu)化股權(quán)結(jié)構(gòu)。與國(guó)外股票市場(chǎng)相比，股權(quán)分置是我國(guó)股票市場(chǎng)的最大特點(diǎn)。上市公司的股票包括流通股和非流通股，而非流通股股東更多地從控制大量自由現(xiàn)金流中獲得自身利益。在現(xiàn)有股權(quán)結(jié)構(gòu)下，股權(quán)的流動(dòng)性非常有限，非流通股占上市公司總股本的大部分，不利于公司股權(quán)結(jié)構(gòu)調(diào)整，也嚴(yán)重影響了證券市場(chǎng)的持續(xù)、健康、穩(wěn)定發(fā)展。加快股權(quán)分置改革的進(jìn)度，實(shí)現(xiàn)國(guó)有股股權(quán)的流通，有利于提高證券市場(chǎng)的資源配置效率，實(shí)現(xiàn)國(guó)有控股企業(yè)股權(quán)結(jié)構(gòu)的多元化，從而形成規(guī)范的法人治理結(jié)構(gòu)，在一些重大決策上可以從長(zhǎng)遠(yuǎn)可持續(xù)發(fā)展的角度出發(fā)。為廣大中小投資者的利益著想，真正實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)管理和監(jiān)督上的公平、公正和公開。從而在長(zhǎng)遠(yuǎn)利益上，為公司的可持續(xù)發(fā)展打下堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)，也能夠更好地解決上市公司融資偏好問題。

（二）完善組織結(jié)構(gòu)，充分發(fā)揮獨(dú)立董事的功能。按照上市公司的組織結(jié)構(gòu)，股東大會(huì)是其最高權(quán)力機(jī)構(gòu)，由于我國(guó)國(guó)有股的一股獨(dú)大，使得中小股東根本就沒有發(fā)言權(quán)，董事會(huì)作用不明顯。實(shí)踐證明，獨(dú)立董事制度在英美等發(fā)達(dá)國(guó)家的治理結(jié)構(gòu)中起到非常重要的作用，獨(dú)立懂事實(shí)際就是社會(huì)公眾利益的代表，他們相當(dāng)于社會(huì)派駐企業(yè)的“監(jiān)事”，如果公司董事會(huì)一意孤行，獨(dú)立董事就有責(zé)任將信息公布于眾。尤其在我國(guó)，鑒于證券市場(chǎng)中上市公司存在種種不規(guī)范行為，明確獨(dú)立董事的這一作用就顯得尤為重要。在我國(guó)上市公司治理結(jié)構(gòu)的完善過程中，應(yīng)充分劃分股東會(huì)、董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)的職能，為獨(dú)立董事在有效制止我國(guó)上市公司不規(guī)范行為方面發(fā)揮作用創(chuàng)造條件。

第9篇：上市公司財(cái)務(wù)問題范文

關(guān)鍵詞 財(cái)務(wù)報(bào)表分析 作用 優(yōu)化措施

財(cái)務(wù)報(bào)告作為上市公司最基本也是最重要的信息披露方式，是資本市場(chǎng)信息的關(guān)鍵元素。在當(dāng)今錯(cuò)綜復(fù)雜的資本市場(chǎng)中，無論是經(jīng)營(yíng)管理者、投資人、債權(quán)人，還是監(jiān)管部門等都需要通過財(cái)務(wù)報(bào)表來了解企業(yè)，進(jìn)而作出正確的決策。由于財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)反映的內(nèi)容具有概括性、專業(yè)性和抽象性等特征，許多專業(yè)性語言需要用報(bào)表分析去解釋企業(yè)的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)。通過報(bào)表分析，客觀地評(píng)價(jià)一個(gè)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果，為財(cái)務(wù)報(bào)表和財(cái)務(wù)決策之間搭起一座“橋梁”。[1]

一、上市公司財(cái)務(wù)報(bào)表分析的主要內(nèi)容

（一）資產(chǎn)負(fù)債表分析

資產(chǎn)負(fù)債表能夠反映上市公司擁有和控制的資產(chǎn)、特定時(shí)點(diǎn)的債務(wù)構(gòu)成以及所有者權(quán)益的來源。通過資產(chǎn)負(fù)債表的分析，不僅能夠反映企業(yè)財(cái)務(wù)狀況及發(fā)展趨勢(shì)，還能夠評(píng)價(jià)企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)和財(cái)務(wù)彈性。資產(chǎn)負(fù)債表分析一般分為三類：第一，資產(chǎn)負(fù)債表主要會(huì)計(jì)科目質(zhì)量分析。即通過逐個(gè)分析論證，得到會(huì)計(jì)信息的可靠性和相關(guān)性。第二，資產(chǎn)負(fù)債表結(jié)構(gòu)分析。即通過計(jì)算資產(chǎn)負(fù)債表中會(huì)計(jì)科目占總資產(chǎn)或者權(quán)益總額的比重，分析企業(yè)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)和權(quán)益結(jié)構(gòu)變動(dòng)的合理性。第三，資產(chǎn)負(fù)債表趨勢(shì)分析。通過連續(xù)幾年或者幾個(gè)時(shí)點(diǎn)的資產(chǎn)負(fù)債表數(shù)據(jù)進(jìn)行對(duì)比分析，得到各有關(guān)項(xiàng)目的變動(dòng)情況和發(fā)展趨勢(shì)。

（二）利潤(rùn)表分析

利潤(rùn)表和資產(chǎn)負(fù)債表不同，其作為一種動(dòng)態(tài)的時(shí)期報(bào)表，能夠反映上市公司一定時(shí)期的經(jīng)營(yíng)成果和盈利能力。利潤(rùn)表分析包括了歷史同期利潤(rùn)表分析和盈利指標(biāo)分析。其中，歷史同期利潤(rùn)表分析包括了歷史同期數(shù)據(jù)對(duì)比分析和利潤(rùn)表結(jié)構(gòu)分析；盈利指標(biāo)分析包括了凈資產(chǎn)收益率、銷售成本利潤(rùn)率、銷售凈利率和每股收益等相關(guān)財(cái)務(wù)指標(biāo)。盈利指標(biāo)分析是對(duì)利潤(rùn)表結(jié)構(gòu)的分解，可以分析和評(píng)估企業(yè)各部分業(yè)績(jī)成長(zhǎng)對(duì)公司總體效益的貢獻(xiàn)，以及不同分公司經(jīng)營(yíng)成果對(duì)公司總體盈利水平的貢獻(xiàn)。通過利潤(rùn)表分析，可以評(píng)價(jià)企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展能力，這種反映盈利能力的作用對(duì)于上市公司的投資者來說尤其重要，常被稱為資本市場(chǎng)的“晴雨表”。

（三）現(xiàn)金流量表分析

現(xiàn)金流量表是繼資產(chǎn)負(fù)債表和利潤(rùn)表之后產(chǎn)生的，專門反映企業(yè)在一定時(shí)期內(nèi)現(xiàn)金變化過程的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)表。上市公司現(xiàn)金流量表分析，有利于財(cái)務(wù)信息使用者了解一定時(shí)期內(nèi)企業(yè)的現(xiàn)金變化情況，幫助其預(yù)測(cè)企業(yè)未來的現(xiàn)金流量趨勢(shì)、評(píng)價(jià)公司獲取和運(yùn)用現(xiàn)金的途徑，以及衡量公司在到期日支付利息、股息和清償債務(wù)的能力。[2]

（四）財(cái)務(wù)報(bào)表附注分析

財(cái)務(wù)報(bào)表附注是財(cái)務(wù)報(bào)告的重要組成部分之一。財(cái)務(wù)報(bào)表附注分析能夠使財(cái)務(wù)信息使用者更加全面地了解財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)信息、增加會(huì)計(jì)信息的使用價(jià)值。財(cái)務(wù)信息的使用者不僅希望了解企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果及現(xiàn)金流量的相關(guān)信息，也希望了解企業(yè)更具前瞻性的信息，而報(bào)表附注恰好滿足了其需求，有利于提高會(huì)計(jì)信息決策的有效性。

二、上市公司財(cái)務(wù)報(bào)表分析的作用

（一）為潛在投資者提供投資的決策依據(jù)

2006年版《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》中，明確地將投資者作為財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告的首要使用者，體現(xiàn)了法規(guī)保護(hù)投資者利益的要求。因?yàn)樯鲜泄镜耐顿Y者作為資本市場(chǎng)的資金供給方，其投資行為要求收益水平和預(yù)期的風(fēng)險(xiǎn)水平成正比，所以投資者需要了解和分析上市公司的財(cái)務(wù)報(bào)表，根據(jù)上市公司披露的財(cái)務(wù)信息挖掘出上市公司實(shí)際的盈利情況和營(yíng)運(yùn)狀況，從而決定是否進(jìn)行投資。在風(fēng)云變幻的資本市場(chǎng)，潛在的投資者不僅關(guān)心上市公司的盈利能力，還關(guān)注該公司資產(chǎn)的保值增值率以及公司未來的發(fā)展前景。

（二）幫助債權(quán)人判斷企業(yè)的償債能力

上市公司債權(quán)人是指為企業(yè)提供信用的金融機(jī)構(gòu)以及購(gòu)買公司債券的單位和個(gè)人等。在資本市場(chǎng)，債權(quán)人作為資金的放貸者，不僅要求本金能夠按照合同的約定按時(shí)回收，還要求保證相應(yīng)的收益。債權(quán)人進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析，不僅能夠判斷上市公司的短期償債能力、長(zhǎng)期償債能力，還可以判斷債權(quán)人的收益情況和風(fēng)險(xiǎn)水平是否相適應(yīng)。債權(quán)人綜合分析判斷預(yù)期收益，在可承受的風(fēng)險(xiǎn)下決定把資金貸給企業(yè)或者購(gòu)買公司發(fā)行的債券。

（三）有利于企業(yè)管理者作出決策

財(cái)務(wù)管理的根本目標(biāo)是實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)價(jià)值最大化。財(cái)務(wù)報(bào)表分析作為企業(yè)財(cái)務(wù)管理的重要組成部分，有助于企業(yè)管理者了解企業(yè)的盈利情況和資金周轉(zhuǎn)狀況，不斷挖掘、利用財(cái)務(wù)信息，改善財(cái)務(wù)狀況。因此，財(cái)務(wù)報(bào)表分析不僅能使企業(yè)管理者發(fā)現(xiàn)不良資產(chǎn)的形成原因，進(jìn)一步提高資產(chǎn)利用效率，盤活人力資源，還能找出問題的本質(zhì)，提出解決問題的辦法。此外，財(cái)務(wù)報(bào)表分析還能幫助企業(yè)管理者分析企業(yè)的歷史業(yè)績(jī)以及企業(yè)未來發(fā)展的潛力。因此，財(cái)務(wù)報(bào)表分析能夠使企業(yè)管理者作出有效的信息Q策。

（四）有助于維護(hù)社會(huì)經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)秩序

財(cái)務(wù)報(bào)表可以幫助監(jiān)管機(jī)構(gòu)準(zhǔn)確地了解企業(yè)信息，確保社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)能夠持續(xù)、健康的運(yùn)行。監(jiān)管機(jī)構(gòu)一般是指國(guó)家財(cái)政、工商行政、稅務(wù)、審計(jì)、銀監(jiān)會(huì)和證監(jiān)會(huì)等相關(guān)行政部門。監(jiān)管部門能夠結(jié)合上市公司財(cái)務(wù)報(bào)表中的有效數(shù)據(jù)信息，判斷公司提供的財(cái)務(wù)信息的真實(shí)可靠性，進(jìn)而維護(hù)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)秩序。同時(shí)，其還能通過對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表信息進(jìn)行審查的方式，保證上市公司所披露、公開的信息真實(shí)無誤。

（五）為其他利益相關(guān)者提供決策依據(jù)

其他利益相關(guān)者是指與企業(yè)經(jīng)營(yíng)有關(guān)的企業(yè)單位，一般是企業(yè)材料的供應(yīng)商和購(gòu)買產(chǎn)品的客戶等。這些單位和個(gè)人出于權(quán)衡風(fēng)險(xiǎn)的考慮，也很關(guān)注企業(yè)的財(cái)務(wù)情況，其進(jìn)行財(cái)務(wù)分析的主要目的就是了解企業(yè)的信用狀況。材料的供應(yīng)商可能希望與企業(yè)建立長(zhǎng)期的合作關(guān)系，因此通過財(cái)務(wù)報(bào)表分析來了解企業(yè)的持續(xù)購(gòu)買能力、支付能力和商業(yè)信用情況，從而調(diào)整材料的采購(gòu)策略和信用政策等。購(gòu)買產(chǎn)品的客戶為了解企業(yè)能否長(zhǎng)期、持續(xù)運(yùn)行，以便能夠提供穩(wěn)定的貨源，則比較關(guān)注企業(yè)能否長(zhǎng)期履行產(chǎn)品質(zhì)量的擔(dān)保義務(wù)以及所提供的信用條件等信息，產(chǎn)品的客戶往往會(huì)對(duì)企業(yè)的發(fā)展能力、盈利能力等進(jìn)行專項(xiàng)分析。

三、上市公司財(cái)務(wù)報(bào)表分析存在的問題及優(yōu)化措施

（一）規(guī)范財(cái)務(wù)報(bào)表的編制和信息披露

為健全上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告內(nèi)容，提升財(cái)務(wù)信息的質(zhì)量，使其更加準(zhǔn)確地反映實(shí)際經(jīng)營(yíng)狀況，上市公司要嚴(yán)格按照財(cái)務(wù)報(bào)告信息披露的要求，規(guī)范上市公司財(cái)務(wù)報(bào)表的編制和披露工作。首先，為保證上市公司財(cái)務(wù)報(bào)表信息具有可比性，要求上市公司對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表的編制方法和口徑進(jìn)行統(tǒng)一，并在各個(gè)階段使用相同編制方法。只有這樣，上市公司在各個(gè)階段的會(huì)計(jì)報(bào)表中的信息內(nèi)容才能確?？杀刃?，各個(gè)公司之間也能通過比較分析來獲得更具有價(jià)值的信息。其次，提升上市公司財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)人員和審計(jì)工作人員的專業(yè)素質(zhì)能力，確保財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)信息的準(zhǔn)確性。由于上市公司財(cái)務(wù)報(bào)表信息的收集整理工作主要依靠財(cái)會(huì)工作人員，而年度財(cái)務(wù)蟊砩蠹乒ぷ饕攬可蠹乒ぷ魅嗽保通過提升公司內(nèi)部財(cái)會(huì)審計(jì)工作人員的專業(yè)培養(yǎng)和素質(zhì)，有利于確保財(cái)務(wù)報(bào)表信息數(shù)據(jù)的準(zhǔn)確性。

（二）多種財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法相結(jié)合

上市公司財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法包括比率分析法、比較分析法和因素分析法。在規(guī)范財(cái)務(wù)報(bào)表編制方法和信息披露內(nèi)容相統(tǒng)一、健全財(cái)務(wù)報(bào)表指標(biāo)構(gòu)成體系的前提下，上市公司還需要增強(qiáng)財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法的科學(xué)性，提升財(cái)務(wù)報(bào)表分析工作的效能，以獲得對(duì)公司未來經(jīng)營(yíng)發(fā)展有用的信息。在選擇財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法的過程中，因?yàn)楦鞣N財(cái)務(wù)分析方法都存在其不同的側(cè)重點(diǎn)，有著自身的優(yōu)勢(shì)和缺陷，所以在分析過程中要避免采取單一化的分析方法，通過各種分析方法取長(zhǎng)補(bǔ)短，以獲取上市公司全方位的財(cái)務(wù)信息分析報(bào)告。以比較分析為例，通過比較分析，找出異常數(shù)據(jù)變動(dòng)的因素，根據(jù)異常變動(dòng)的因子選擇因素分析法，挖掘造成數(shù)據(jù)變動(dòng)的背后原因，從而找出每個(gè)因素的貢獻(xiàn)值等；通過多種分析方法，對(duì)上市公司實(shí)際的財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行全面的了解。此外，在進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析時(shí)，必須要強(qiáng)調(diào)財(cái)務(wù)分析手段的時(shí)效性，對(duì)公司財(cái)務(wù)情況要能及時(shí)反映，確保提升財(cái)務(wù)報(bào)表分析工作的效能。

（三）財(cái)務(wù)指標(biāo)和非財(cái)務(wù)指標(biāo)的有效結(jié)合

利用傳統(tǒng)的財(cái)務(wù)指標(biāo)分析存在的種種缺陷，建立在歷史數(shù)據(jù)基礎(chǔ)上的財(cái)務(wù)指標(biāo)反映的只是往年的績(jī)效，缺乏預(yù)測(cè)性和發(fā)展性，而非財(cái)務(wù)指標(biāo)則是對(duì)財(cái)務(wù)指標(biāo)的有效補(bǔ)充。市場(chǎng)越發(fā)達(dá)，資本市場(chǎng)越活躍，影響上市公司的因素就越是錯(cuò)綜復(fù)雜。因此，上市公司只有把財(cái)務(wù)指標(biāo)和非財(cái)務(wù)指標(biāo)有機(jī)結(jié)合起來，才能對(duì)其進(jìn)行全面、長(zhǎng)期、戰(zhàn)略性的評(píng)價(jià)分析。

非財(cái)務(wù)指標(biāo)反映的往往是那些關(guān)系到企業(yè)長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展的關(guān)鍵性因素，在傳統(tǒng)的財(cái)務(wù)指標(biāo)基礎(chǔ)上增加各類非財(cái)務(wù)指標(biāo)，如顧客滿意度、產(chǎn)品和服務(wù)質(zhì)量、潛在發(fā)展能力、創(chuàng)新能力、市場(chǎng)占有率等，使財(cái)務(wù)分析更加全面。把企業(yè)的短期利益和長(zhǎng)期發(fā)展結(jié)合起來分析，既能避免企業(yè)的短視行為，又可使企業(yè)得到更加準(zhǔn)確的評(píng)價(jià)，彌補(bǔ)傳統(tǒng)財(cái)務(wù)指標(biāo)分析的不足。以平衡記分卡方法為例，其彌補(bǔ)了企業(yè)只關(guān)注財(cái)務(wù)指標(biāo)考核體系的缺陷，并且其設(shè)立的考核指標(biāo)既包括了對(duì)過去業(yè)績(jī)的考核，也包括了對(duì)未來業(yè)績(jī)的考核。與傳統(tǒng)業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)體系相比，其實(shí)現(xiàn)了財(cái)務(wù)指標(biāo)與非財(cái)務(wù)指標(biāo)的結(jié)合，實(shí)現(xiàn)了業(yè)績(jī)的短期評(píng)價(jià)與長(zhǎng)期評(píng)價(jià)的統(tǒng)一，揭示了企業(yè)價(jià)值創(chuàng)造的動(dòng)因。

（四）財(cái)務(wù)報(bào)表分析與企業(yè)內(nèi)部控制相結(jié)合

財(cái)務(wù)報(bào)告信息是企業(yè)管理者經(jīng)營(yíng)決策的依據(jù)。美國(guó)經(jīng)濟(jì)學(xué)家伯利和米恩斯提出了“委托理論”，倡導(dǎo)所有權(quán)和經(jīng)營(yíng)權(quán)分離，企業(yè)所有者保留剩余索取權(quán)，而將經(jīng)營(yíng)權(quán)利讓渡，這一理論早已成為現(xiàn)代公司治理的邏輯起點(diǎn)。但在委托的關(guān)系中，由于委托人與人的效用函數(shù)不一樣，委托人追求的是自己的財(cái)富更多，而人追求的則是自己的工資獎(jiǎng)金收入、奢侈消費(fèi)和休閑時(shí)間最大化，這必然導(dǎo)致兩者的利益沖突。經(jīng)營(yíng)權(quán)和所有權(quán)相背離，企業(yè)經(jīng)營(yíng)者與企業(yè)所有者在追求的利益上不完全一致，如果企業(yè)內(nèi)部控制設(shè)計(jì)不合理，則企業(yè)經(jīng)營(yíng)者提供給企業(yè)所有者的會(huì)計(jì)信息就有可能發(fā)生扭曲，債權(quán)人所獲得的會(huì)計(jì)信息也有可能是虛假的，最終導(dǎo)致會(huì)計(jì)信息失真。因此，上市公司應(yīng)加強(qiáng)企業(yè)內(nèi)部控制，尤其是控制環(huán)境和會(huì)計(jì)制度，明確管理層的權(quán)責(zé)分工，明確經(jīng)濟(jì)事項(xiàng)認(rèn)定、分析、歸類、記錄、編報(bào)的各種方法，利用好部門之間的紐帶關(guān)系，從而保證會(huì)計(jì)信息的準(zhǔn)確性，提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量，保證信息使用者做到正確決策和科學(xué)決策。

四、結(jié)語

財(cái)務(wù)報(bào)表分析對(duì)于上市公司進(jìn)行經(jīng)營(yíng)管理具有重要的戰(zhàn)略意義。通過財(cái)務(wù)報(bào)表分析上市公司管理人員可以更加深入地了解公司的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果和現(xiàn)金流量情況以及確定企業(yè)自身的優(yōu)勢(shì)、劣勢(shì)和面臨的外界環(huán)境的機(jī)會(huì)和威脅。因此，上市公司在提高財(cái)務(wù)報(bào)表分析工作質(zhì)量的同時(shí)，更要積極地推動(dòng)上市公司持續(xù)、健康發(fā)展，進(jìn)而為廣大投資者創(chuàng)造更加理想的回報(bào)。

（作者單位為北京中郵資產(chǎn)管理有限公司）

參考文獻(xiàn)